Xung quanh khối từ Coinbase Ventures làm sáng tỏ các xu hướng chính trong tiền điện tử. Được viết bởi Connor Dempsey, Ryan Yi & Justin Mart.

Năm 2021 là một năm lịch sử đối với cả thị trường tiền điện tử và vốn đầu tư mạo hiểm. Được thúc đẩy một phần bởi dòng vốn từ các tổ chức, Bitcoin đã tăng vọt lên mức cao mới vào đầu năm, toàn bộ thị trường theo sau gần đạt mức vốn hóa thị trường kỷ lục 3T đô la vào tháng XNUMX. Trong khi đó, $ 30 tỷ đầu tư mạo hiểm đổ vào không gian: hơn tất cả những năm trước đây trong lịch sử của tiền điện tử cộng lại.

Năm 2021 cũng là một năm kỷ lục đối với Coinbase Ventures, với chỉ dưới 150 giao dịch, trung bình một giao dịch mới cứ sau 2.5 ngày. Trên cơ sở tích lũy, hơn 90% số vốn mà Coinbase Ventures đã triển khai kể từ khi thành lập đã được triển khai vào năm 2021, phản ánh tốc độ hoạt động tăng nhanh trong năm hoạt động thứ tư của chúng tôi.

Coinbase Ventures là một trong những quỹ đầu tư mạo hiểm tích cực nhất đang hoạt động, với nhiệm vụ tăng cường tự do kinh tế trên toàn thế giới bằng cách hỗ trợ các doanh nhân và dự án hàng đầu trong hệ sinh thái. Cuối cùng, chúng tôi coi tiền điện tử và Web3 như một làn sóng dâng cao nâng đỡ tất cả các con thuyền, bao gồm cả Coinbase và Coinbase Ventures tận tâm thực hiện các khoản đầu tư quan trọng đối với sự tăng trưởng chung của không gian.

Trong ấn bản này của Around The Block, chúng ta sẽ xem xét tương lai thông qua lăng kính hoạt động năm 2021 của Coinbase Ventures. (Tìm hiểu cách Liên doanh phù hợp với Coinbase và khách hàng của nó tại đây).

Danh mục đầu tư của Coinbase Venture hiện bao gồm hơn 250 công ty và được chia nhỏ theo các ngành dọc sau.

Hãy chia chiếc bánh ra, cắt từng miếng một.

Giao thức và cơ sở hạ tầng Web3

Năm 2021 chứng kiến ​​tiền điện tử đạt đến tầm cao mới về mặt tiện ích, đặc biệt là trong không gian “Web3” mới ra đời, mà chúng ta thường coi là một internet không tin cậy, không cần sự cho phép và phi tập trung thúc đẩy công nghệ blockchain: về cơ bản, hệ thống ống nước làm nền tảng cho mọi thứ từ DeFi, NFT, metaverses và DAO. Ở cuối Ngăn xếp Web3 ngồi các giao thức Lớp 1, do Ethereum dẫn đầu, nhưng năm 2021 chứng kiến ​​Web3 bắt đầu mở rộng sang các Lớp 1 khác như Solana, Polygon, Avalanche, Terra, Flow, cùng hàng chục giao thức khác.

Giúp đỡ chia tỷ lệ các lớp 1 hiện có và cho phép thông lượng cao hơn, chúng tôi đã hỗ trợ các giải pháp Lớp 2 bao gồm Matter Labs, Optimism và Arbitrum. Khi nhiều Lớp 1 đã phát triển, do đó, nhu cầu di chuyển tiền qua các blockchains một cách an toàn và dễ dàng cũng tăng theo. Do đó, Ventures 'đã tích cực đầu tư vào các dự án nhằm tạo điều kiện thuận lợi cho chuyển động xuyên chuỗi này, bao gồm Biconomy, Movr, LayerZero, Chainflip, v.v. Chúng tôi cũng đã quan sát và tài trợ cho các giao thức mới đang hoạt động để mang lại quyền riêng tư tốt hơn cho Web3 thông qua các giải pháp zero-knowledge khác nhau (Aleo, MobileCoin và TBA thứ ba).

Chúng tôi cũng hoạt động tích cực trên lớp cơ sở hạ tầng của Ngăn xếp Web3: nguyên thủy tạo thành xương sống của các ứng dụng người dùng. Cụ thể, các công nghệ giới thiệu các tiêu chuẩn cho Web3 để lưu trữ dữ liệu (Arweave), nhắn tin (XMTP) và nhận dạng (Spruce). Cho rằng năm 2021 là một năm tuyệt vời cho các DAO, chúng tôi đã tích cực thực hiện các dự án cơ sở hạ tầng tập trung vào việc cho phép tạo / kết hợp DAO (Syndicate, Utopia), khám phá / tham gia (Snapshot / Consensys 'Metamask), trả lương / hoạt động (Diagonal) và điều phối (Orca).

Với các khoản đầu tư được thực hiện trong năm, vào năm 2022, chúng tôi dự kiến ​​sẽ thấy Web3 trưởng thành trên nhiều hệ sinh thái Lớp 1 và Lớp 2 với UX gần giống với các ứng dụng Web2 hơn. Ngoài ra, chúng tôi hy vọng sẽ thấy sự phát triển mạnh mẽ của các DAO trong năm tới, cũng như các tính năng bảo mật tốt hơn cho các ứng dụng Web3.

Defi

Trong khi năm 2021 gợi ý về một tương lai nơi hoạt động Web3 diễn ra trên nhiều Nền tảng lớp 1 và lớp 2, Hoạt động DeFi đã bắt đầu di chuyển trong năm. Phần lớn hoạt động này diễn ra trong Chuỗi tương thích EVM (Avalanche, Polygon, BSC, v.v.) và môi trường Lớp 2 (Arbitrum, Optimism). Trong khi đó, các chuỗi không phải EVM (Solana, Terra, Cosmos, Polkadot, v.v.) cũng có mức tăng trưởng ấn tượng.

Chúng tôi là những người tin tưởng vào tương lai đa hướng và mặc dù chúng tôi vẫn hoạt động tích cực nhất trong hệ sinh thái DeFi của Ethereum, chúng tôi cũng đã đầu tư trên Solana (Orca, Solend), Cosmos (Umee), Algorand (Folks), Polkadot (Acala, Moonbeam), NEAR, Đa giác và Bitcoin. Đa nhịp tương lai của Pháp xuất hiện sáng sủa, với hầu hết mọi tài chính sơ khai mà người ta có thể hình dung trong quá trình phát triển.

Mặc dù DeFi đã đạt được những bước tiến lớn vào năm 2021, nhưng việc khai thác các giao thức tài chính non trẻ này đã cản trở hệ sinh thái, lên tới hơn 10 tỷ đô la. Bảo vệ người dùng tốt hơn vẫn là điều tối quan trọng, đó là lý do tại sao Coinbase Ventures hỗ trợ Giao thức tài chính bảo hiểm DeFi bao gồm Neptune Mutual, Risk Harbor, Cosy Finance và Nayms.

Vào năm 2022, cuộc chiến hợp đồng thông minh sẽ bùng phát khi Lớp 1 và Lớp 2 tranh giành sự chia sẻ tư duy của người dùng và nhà phát triển. Rủi ro hack sẽ vẫn tồn tại nhưng chúng ta sẽ thấy sự gia tăng kỳ hạn trong các giải pháp bảo hiểm DeFi. Cuối cùng, đây là năm mà chúng tôi thấy các tổ chức bước vào cuộc cạnh tranh thông qua “DeFi được ủy quyền”, Hoàn chỉnh với nhóm người dùng KYC'd và chứng thực trên chuỗi.

NFT / Metaverse

Năm 2021 cũng là một năm chứng kiến ​​sự phát triển nhanh chóng của NFTvà mối quan tâm mới đến “metaverse. ” Các dự án như CryptoPunks và Bored Ape Yacht Club đã đưa doanh thu NFT từ 200 triệu đô la vào năm 2020 đến mức đáng kinh ngạc $ 25 tỷ vào năm 2021. Trong khi đó, trò chơi dựa trên NFT Vô cực Axie đưa trò chơi chơi để kiếm tiền lên bản đồ vì người dân ở Philippines có thể xoay chuyển trò chơi vào một công việc toàn thời gian. Và ở những nơi khác, việc đổi thương hiệu của Facebook thành “Meta” đã thúc đẩy sự phấn khích xung quanh metaverse.

Phần lớn, NFT đã dành năm 2021 trong giai đoạn “V0” của họ, với hầu hết hoạt động tập trung vào việc mua và bán đơn giản trên các thị trường như OpenSea và Rarible. Năm 2021 cũng chứng kiến ​​NFT xuất hiện trên các hệ sinh thái L1 / L2 như Flow (MomentRanks, Eternal GG) và Solana (Magic Eden, Solanalysis).

Ventures hiện đã đầu tư rất nhiều vào giai đoạn “tiện ích” NFT - giai đoạn trong đó tài sản NFT mở rộng sang các loại phương tiện mới như âm thanh (Royal, Mint Songs, Robust), hình đại diện (Genies, OFF), AR (Anima, Jambo), và chơi game/GameFi (Ancient8, GuildFi). Điều này sẽ cho phép các tính năng xã hội thú vị được xếp chồng lên trên khả năng nhận dạng theo chương trình của NFT (Thư viện).

Các khoản đầu tư NFT và trò chơi này nói chung có thể được kết hợp với metaverse, vì chúng đưa chúng ta đến gần hơn với một tương lai khả thi, nơi chúng ta có một loạt thế giới ảo được kết nối, phi tập trung với các nền kinh tế hoạt động đầy đủ. Vào năm 2022, hãy tìm kiếm một loạt tựa game và ứng dụng trò chơi mới, bao gồm cả những tựa game và ứng dụng do các studio trò chơi truyền thống tung ra. Đồng thời, mong đợi các ứng dụng metaverse sẽ mở rộng từ cả các sáng kiến ​​​​phi tập trung như Decentraland và Sandbox cũng như các công ty Web2 đương nhiệm như Microsoft/Activision và Meta.

Nền tảng & Công cụ dành cho nhà phát triển

Nếu không có nhà phát triển, sẽ không có ứng dụng tiền điện tử hoặc Web3 cho bất kỳ ai sử dụng. Do đó, hỗ trợ cho công cụ mà các nhà phát triển cần để làm cho tiền điện tử và Web3 phát triển mạnh là một phần quan trọng trong việc thúc đẩy hệ sinh thái.

Trong năm qua, chúng tôi đã theo dõi “hành trình của nhà phát triển” từ tổ chức (Tenderly), cộng tác (Radicle), truy vấn (Covalent), kiểm tra (Certik, OpenZeppelin, Certora) và mô phỏng / giám sát thời gian thực (Chaos Labs, Gauntlet). Chúng tôi cũng đầu tư vào các bộ công cụ dành cho nhà phát triển như các nhà cung cấp API (Alchemy, Consensys 'Infura).

Chúng tôi kỳ vọng khoản đầu tư chung của ngành vào công cụ dành cho nhà phát triển sẽ mang lại cổ tức trong những năm tới. Với việc tất cả các nhà phát triển đổ xô vào Web3 từ Web2, họ vô cùng cần thiết.

CeFi

Phần lớn giá trị tìm được đường vào tiền điện tử ban đầu được thực hiện thông qua các nền tảng tập trung và do đó, tài chính tập trung (CeFi) vẫn là một danh mục đang hoạt động. Chúng tôi tin rằng tiền điện tử vốn đã mang tính toàn cầu và cần có các nền tảng được bản địa hóa đóng vai trò là nền tảng trên các cơ chế quản lý, ngân hàng và cơ sở hạ tầng riêng biệt. Đây là lý do tại sao vào năm 2021, chúng tôi là nhà đầu tư tích cực vào các nhà cung cấp dịch vụ tài chính tiền điện tử ở khắp mọi nơi từ LatAm, Pan-Africa, MENA, Nam Á, Châu Âu và Bắc Mỹ.

Năm cũng chứng kiến ​​sự chuyển hướng sang các phương tiện truyền thống để tiếp xúc với tiền điện tử - IRA, IA, ETF, Quỹ tín thác, v.v. - được nhấn mạnh bởi sự chấp thuận của BTC tương lai ETF tại Hoa Kỳ. Coinbase Ventures tích cực đầu tư vào các nhà môi giới và quản lý tài sản bao gồm AltoIRA, Onramp, Valkyrie, ForUsAll, Ledn và Kỹ thuật số One River. Chúng tôi cũng là nhà đầu tư vào nhiều “cuốc và xẻng” CeFi khác nhau, với các khoản đầu tư tiếp theo vào TaxBit và CoinTrack
er, tự động hóa báo cáo thuế tiền điện tử trên các nền tảng. Ngoài ra, chúng tôi còn hỗ trợ các dự án giúp các công ty khởi nghiệp tích hợp tiền điện tử với các dịch vụ fintech truyền thống, bao gồm Paxos, Tribal Credit và Meow.

Năm 2021 tạo tiền đề cho những cách thức được quản lý và tuân thủ chặt chẽ hơn để vốn của nhà đầu tư tổ chức và cá nhân tiếp cận được tiền điện tử thông qua các sàn giao dịch tập trung, phương tiện đầu tư truyền thống và nền tảng fintech ở cả Hoa Kỳ và nước ngoài. Chúng tôi hy vọng đây sẽ là chủ đề được tiếp tục vào năm 2022.

2022 trở đi

Sự không chắc chắn về vĩ mô khiến giá giảm mạnh trong năm mới, nhưng có một điều chắc chắn: đây không phải là hệ sinh thái tiền điện tử của năm 2018. Giữa loại tài sản hoạt động tốt nhất trong thập kỷ qua, dễ tiếp cận hơn với các nhà đầu tư trên khắp thế giới, sự trưởng thành của Ngăn xếp Web3 và sự bùng nổ của các trường hợp sử dụng mới thú vị trên DeFi, NFT, DAO, chơi game và metaverse, ngành công nghiệp này dường như đang đạt được tốc độ thoát.

Giống như sự bùng nổ của năm 2017 đã thúc đẩy các khoản đầu tư đặt nền móng cho các ứng dụng đang phát triển mạnh ngày nay, bạn nghĩ kỷ lục 30 tỷ USD được chuyển vào tiền điện tử và Web3 vào năm 2021 sẽ mang lại kết quả gì? Thị trường có vẻ không chắc chắn trong thời gian tới, nhưng tương lai có vẻ tươi sáng hơn bao giờ hết.

• Coinsmart. Sàn giao dịch Bitcoin và tiền điện tử tốt nhất Châu Âu.
• Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Khuếch đại kiến ​​thức. TRUY CẬP MIỄN PHÍ.
• CryptoHawk. Radar Altcoin. Dùng thử miễn phí.
• Source: https://blog.coinbase.com/reflecting-on-coinbase-ventures-record-year-in-2021-27be03f4f006?source=rss—-c114225aeaf7—4