Terwijl de gevolgen van de ineenstorting van de FTX voortduren, houdt de crypto-industrie rekening met een groot gebrek aan vertrouwen en transparantie. Het is veelzeggend dat de industrie zo gewend is geraakt aan grote hacks en instortingen dat de ondergang van een van de grootste cryptocurrency-uitwisselingen ter wereld, hoewel verrassend voor velen, niet vreemd lijkt voor veteranen uit de industrie.

Consumenten zijn zo vaak verbrand dat de uitdrukking "niet uw sleutels, niet uw munten" nu algemeen wordt gebruikt om individuen te adviseren geen tokens achter te laten op beurzen of andere diensten waar de sleutels worden beheerd door een gecentraliseerde entiteit. Ondanks deze richtlijnen en tientallen miljarden dollars die verloren gaan door hacks en fraude, blijven beleggers gecentraliseerde beurzen gebruiken om geld op te slaan.

Een recent onderzoek heeft dat aangetoond
bijna 76% van de crypto-gebruikers bewaart een deel van hun geld op een beurs. Statistieken van blockchain-analysebedrijf Chainalysis geven aan dat de hoeveelheid Bitcoin en Ether die op een bepaald moment op beurzen wordt gehouden, typisch is
acht tot 12% van het totale circulerende aanbod - en dit omvat geen activa die door instellingen worden bewaard via diensten zoals Coinbase Custody, die doorgaans worden bewaard in afzonderlijke portefeuilles die namens de instelling worden geleverd. 

Onthullingen van
Coinbase en
Binance onthullen dat die bedrijven alleen al bijna 20% van de totale marktkapitalisatie van cryptocurrency in handen hebben (een cijfer dat sommigen misschien zal verbazen gezien de manier waarop de industrie voorstander is van decentralisatie), wat benadrukt dat zowel particuliere als institutionele consumenten hun crypto naar een relatief klein aantal 'vertrouwde' ' voogdijaanbieders. 

Zeker, de val van FTX is een ontnuchterende herinnering dat een gebrek aan verantwoordelijkheid en verhaal voor gebruikers een echte zorg zou moeten zijn voor gebruikers van crypto-exchanges en dienstverleners, die buiten het (de) bestuurskader(s) van het traditionele financiële systeem vallen. Toch is de realiteit dat maar weinig bedrijven over zowel de technische volwassenheid als de nodige nalevingsmaatregelen beschikken om cryptovaluta veilig op te slaan.

Op blockchain gebaseerde digitale activa, inclusief cryptocurrencies, vertrouwen voor beveiliging op complexe cryptografische sleutels en algoritmen. Het veilig opslaan van sleutels op een manier waarop hun eigenaars er nog steeds toegang toe hebben en ze met minimale wrijving kunnen gebruiken, vormt een ontmoedigende technologische uitdaging, vooral gezien de zeer uiteenlopende mate van technische kennis van de klant - typische consumenten hebben geen toegang tot de air-gapped apparaten of andere hardware die worden aanbevolen bij het instellen en opbergen van sleutels.

De bewaring van digitale activa is daardoor in een 'ongelukkig dal' beland waar technische complexiteit de toegankelijkheid voor niet-fintech-bedrijven beperkt, terwijl onduidelijkheid in de regelgeving ertoe heeft geleid dat veel grote instellingen een afwachtende houding aannemen. 

Als er een zilveren randje is aan de lightspeed-verdamping van FTX, is het de verwachting van belangrijke nieuwe regelgeving die achterstallige duidelijkheid en consumentenbescherming zal bieden. Wetgevers hebben snel gewezen op de

onduidelijkheid van de huidige richtlijnen en de behoefte aan nieuwe regels die de crypto-industrie op één lijn brengen met traditionele financiën, en dat consumentenbescherming niet langer simpelweg het verbieden van crypto betekent.

Crypto-serviceproviders moeten een aanscherping van regels verwachten die vermenging van klantgelden en strengere risicobeheervereisten voorkomen. Het is ook waarschijnlijk dat wijzigingen met betrekking tot Know Your Customer (KYC) en anti-witwaspraktijken (AML) zullen worden toegevoegd om de meer crypto-sceptische wetgevers in het Congres gerust te stellen. In de tijd die crypto-native bedrijven nodig hebben om nalevings- en risicobeheersystemen uit te bouwen om aan deze nieuwe regels te voldoen, hebben financiële instellingen de kans om marktaandeel te veroveren door hun eigen aanbod uit te breiden om bewaardiensten te bieden aan klanten die crypto of andere digitale activa aanhouden . 

Hoewel de acceptatie van cryptocurrency in sommige kringen nog steeds wordt aangekondigd als een regelrechte vervanging voor het oude bankecosysteem, zouden de meeste cryptobezitters in werkelijkheid dezelfde mate van toegang en bescherming omarmen die horen bij moderne bankrekeningen. Het is vermeldenswaard dat een recente studie van bitcoin-bedrijf NYDIG dat heeft gevonden
meer dan 70% van de bitcoinhouders zou overstappen van hun primaire bank naar een bank die bitcoindiensten aanbiedt naast reguliere bancaire producten.

Vorig jaar kondigde NYDIG samenwerkingen aan met meer dan
300 banken om Bitcoin-diensten aan te bieden, voornamelijk gemeenschapsbanken en kleinere regionale banken. Tegelijkertijd zwaargewichten in de industrie

Fidelity Digital Assets en
BNY Mellon hebben ook platformen voor de bewaring van digitale activa gelanceerd. Aanvullend,
JP Morgan knikte in de richting van een potentiële crypto-oplossing door een digitale lounge te lanceren in de op blockchain gebaseerde metaverse Decentraland en handelsmerken in te dienen voor een

portemonnee-app voor digitale activa. 

De beschikbaarheid van nieuwe technologieën zoals Multi-Party Computation, waarmee cryptografische operaties op een veiligere en veerkrachtigere manier kunnen worden uitgevoerd, vermindert ook de wrijving voor instellingen die de ruimte betreden. Hoewel de kosten van dergelijke tools ze buiten het bereik van individuele particuliere klanten brengen, kunnen instellingen profiteren van hun schaalvoordelen en investeringen in cyberbeveiliging om aantrekkelijke diensten te bouwen bovenop deze technologieën die tegemoet komen aan de zorgen van klanten over de veiligheid van hun bedrijfsmiddelen.

Een belangrijke overweging voor instellingen die ervoor kiezen om deze weg in te slaan, is om te beslissen welke activa ze moeten ondersteunen, aangezien elk een zorgvuldige due diligence vereist en een evaluatie van de bijbehorende risico's versus de vraag naar de oplossing. Door zich te concentreren op blue chip-activa, kunnen bedrijven de dorst van hun klanten naar digitale-activadiensten stillen en hen tegelijkertijd informeren over de risico's. Coinbase gebruikte deze strategie om marktaandeel te winnen en vertrouwen te wekken bij early adopters door slechts een beperkt aantal activa te ondersteunen, namelijk Bitcoin en Ethereum. 

Het classificeren en bepalen van het risico van digitale activa kan echter buitengewoon lastig zijn. Met een marktkapitalisatie van bijna $ 10 miljard, een lange lijst van VC-donateurs en een groot aantal beroemdheden, leken FTX en zijn FTT-token ooit een veilige reguliere weddenschap. Instellingen hebben een beoordelingskader nodig dat zich richt op de technische fundamenten en toepassing van de asset in plaats van de hype.   

Om consumenten te beschermen tegen de soorten fraude en wanbeheer die bij FTX voorkomen, moeten ook digitale activadiensten worden geïntegreerd met risicobeheer en nalevingscontroles. Ondanks de hoge beloften, heeft crypto bewezen geen echt 'betrouwbaar' systeem te zijn - hoewel het het moeilijk heeft gemaakt om erachter te komen wie te vertrouwen. De onvolwassenheid van de crypto-industrie vereist duidelijk dat instellingen die ermee omgaan, een nog grondiger due diligence-onderzoek uitvoeren, waarbij onbevooroordeelde perspectieven van het MKB worden betrokken. 

FTX heeft zeker maar al te duidelijk de gevaren benadrukt die gepaard gaan met beurzen die offshore opereren in lakse regelgeving, en zal consumenten hebben herinnerd aan de voordelen van meer conservatieve instellingen met volwassen risicobeheerpraktijken. Het heeft ook de door Mark Zuckerberg gepopulariseerde en vervolgens door menig fintech-ondernemer omarmde 'move fast and break things'-mantra ernstig in twijfel getrokken. Naarmate de technische belemmeringen voor het leveren van diensten op het gebied van digitale activa steeds verder afnemen, zal het vermogen om investeringen in evenwicht te brengen met gewetensvolle besluitvorming een belangrijke onderscheidende factor zijn. De crypto-ruimte heeft volwassen instellingen nodig die consumenten kunnen vertrouwen om op te treden als de volwassenen in de kamer, en gevestigde financiële instellingen met honger naar innovatie zijn ideaal gepositioneerd om deze leemte op te vullen.

• Door SEO aangedreven content en PR-distributie. Word vandaag nog versterkt.
• Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligentie. Kennis versterkt. Toegang hier.
• Bron: https://www.finextra.com/blogposting/23898/how-ftx-strengthens-the-case-for-traditional-fis-to-provide-crypto-custody-for-retail-customers?utm_medium=rssfinextra&utm_source=finextrablogs