De opkomst en voortdurende ondergang van crypto-miljardair Sam Bankman-Fried heeft een constante stroom aan onthullingen met zich meegebracht. Nu de eerste van de twee strafprocessen van Bankman-Fried op 2 oktober zal plaatsvinden, heeft Forkast de belangrijkste details verzameld die lezers voorafgaand aan het proces moeten weten. 

Wie is Sam Bankman-Fried?

Sam Bankman-Fried werd voor het eerst beroemd in cryptokringen in 2018 toen hij beweerde zijn hedgefonds Alameda Research behaalde een indrukwekkende dagelijkse winst van 10% op Bitcoin-arbitragetransacties van miljoen dollar tussen Japan en de VS

In 2019 bouwde Bankman-Fried FTX, een crypto-uitwisseling waarvan hij zei dat deze zou wedijveren met de “s- toon uitwisselingen'Alameda handelde verder. Binnen drie maanden na de lancering had FTX een dagelijks volume van maximaal $200 miljoen en voerde het know-your-customer-diensten uit voor meer dan 10,000 klanten, per jaar. verslag van het blok.

Terwijl de cryptomarkt een hoge vlucht nam, groeide ook de rijkdom van Bankman-Fried. Forbes geplaatst Het nettovermogen van de toen 29-jarige bedroeg 26.5 miljard dollar. Het duurde niet lang voordat hij de aandacht trok van de reguliere media met zijn forse politieke bijdragen – Bankman-Fried was een belangrijke schenker aan de campagne van president Joe Biden voor 2020 – en die van hem effectieve altruïsmefilosofie.

Bankman-Fried werd al snel de belangrijkste woordvoerder van crypto en FTX werd steeds sterker. Het toegevoegd enkele van de meest eerbiedwaardige spelers uit de venture-industrie aan de cap-tafel, waaronder Sequoia, Lightspeed, Tiger Global en BlackRock, en hebben een reeks belangrijke marketingdeals binnengehaald. Die varieerden van een Super Bowl advertentie spot aan de naamrechten voor de arena van NBA-team Miami Heat. 

Eind 2021 was FTX na Binance de tweede toonaangevende beurs in cryptoderivaten. FTX verzekerde ook een taxatie van 32 miljard dollar en geteld veel van de beste handelaren en bedrijven in de sector als klanten, waaronder Galaxy Digital, QCP Kapitaal en Ambergroep.

Wanneer viel het allemaal uit elkaar voor het wonder van crypto?

FTX-klanten waren overrompeld toen de zaken op de beurs in november vorig jaar verslechterden. A verslag van Coindesk toonde aan dat de balans van Alameda een aanzienlijk deel van de illiquide activa bevatte, voornamelijk in de oorspronkelijke token FTT van FTX. Dit veroorzaakte angst over de financiële toestand van de beurs, vooral na de concurrent Binance geliquideerd zijn volledige FTT-bezit.

“FTX is prima,” schreef Bankman-Fried op Twitter als reactie op het besluit van Binance. 

Maar alles was niet in orde. De prijs van FTT bleef dalen en meer FTX-gebruikers vroegen om zich terug te trekken.

Binnen 24 uur, on-chain data vertoonde FTX zou met een liquiditeitscrisis te maken kunnen krijgen als het stopt met het verwerken van opnameverzoeken. Bankman-Fried aangekondigd Binance zou tussenbeide komen om de niet-Amerikaanse activiteiten van FTX over te nemen om de liquiditeitscrisis te helpen oplossen. De deal kwam echter nooit tot stand.

Bloomberg wordt geconfronteerd met een tekort van 8 miljard dollar aan klantenfondsen gerapporteerd dat Bankman-Fried voor de beslissing stond om óf meer geld op te halen óf het faillissement aan te vragen. Uiterlijk op 11 november, FTX ingediend wegens faillissement en John J. Ray III, die leiding gaf Enrons liquidatie, verving Bankman-Fried als CEO om toezicht te houden op de faillissementsprocedures.

"Nooit in mijn carrière heb ik zo'n compleet falen van de bedrijfscontroles gezien", zei Ray in de pleidooien van FTX op de eerste dag. 

Terwijl Ray grip probeerde te krijgen op de positie van FTX en zijn meer dan 130 dochterondernemingen, ging Bankman-Fried op onderzoek uit. mediatour zijn kant van het verhaal vertelt. straal verdachte Bankman-Fried ervan heeft bewust het faillissementsproces te ondermijnen via zijn optredens en tweets.

Wat zijn de aanklachten tegen Bankman-Fried? 

De mediatour van Bankman-Fried kwam tot stilstand toen de Amerikaanse Securities Exchange Commission (SEC), de Amerikaanse Commodities Futures Trading Commission (CFTC) en het Amerikaanse Openbaar Ministerie ingediend parallelle strafrechtelijke en civiele aanklachten tegen hem. Hij was gearresteerd in een residentie op de Bahama's op 12 december. 

De SEC- en CFTC-zaken zijn dat wel in de wacht tot de afronding van de strafzaak van het ministerie van Justitie, waarin hij in totaal twaalf aanklachten tegenkomt, waaronder:

• Twee aanklachten wegens draadfraude en twee gevallen van samenzwering om draadfraude te plegen. 
• Eén aanklacht wegens het plegen van grondstoffenfraude en één aanklacht wegens samenzwering om grondstoffenfraude te plegen. 
• Eén aanklacht wegens het plegen van effectenfraude en één aanklacht wegens samenzwering om effectenfraude te plegen. 
• Eén aanklacht wegens samenzwering om het witwassen van geld te plegen.
• Eén aanklacht wegens samenzwering om bankfraude te plegen.
• Eén aanklacht wegens samenzwering om een ​​geldtransmissiebedrijf zonder vergunning te runnen.
• Eén aanklacht wegens samenzwering om de anti-omkopingsbepalingen van de Foreign Corrupt Practices Act te schenden.

De 31-jarige kan een gevangenisstraf van 150 jaar tegemoet zien als hij op alle punten wordt veroordeeld. Zijn zaak is toegewezen aan rechter Lewis Kaplan van het Amerikaanse districtsrechtbank.

Wanneer is de rechtszaak? Zou Bankman-Fried een pleidooiovereenkomst kunnen sluiten? 

Het proces van Bankman-Fried zal in twee delen worden opgesplitst, waarbij het eerste proces op 2 oktober zal plaatsvinden.

In de eerste aanklacht die in december werd ingediend, waren acht aanklachten opgenomen. De aanklacht werd vervolgens herzien om vijf extra aanklachten toe te voegen. In de eerste aanklacht werd een campagnefinanciering in rekening gebracht liet vallen door openbare aanklagers in juli.

Aanklagers verzochten om de vijf extra aanklachten in te trekken en planden een tweede proces voor maart volgend jaar. Aanklagers zei in een aanvraag Bankman-Fried won een uitspraak waardoor hij kon beargumenteren dat de Bahamaanse regering niet zou moeten instemmen met de extra kosten. Het kan een aanzienlijke hoeveelheid tijd vergen om het probleem op te lossen, waardoor uitstel voor de tweede proef nodig is. 

Bankman-Fried heeft pleitte niet schuldig aan alle aanklachten die tegen hem zijn ingediend, maar hij kan op elk moment nog steeds proberen een pleidooiovereenkomst te sluiten. Of de Amerikaanse regering dit accepteert, is een andere vraag. Het zou ervan kunnen afhangen of hij informatie deelt die ‘een grotere vis als Binance zou kunnen verkleinen’, zegt Terrence Yang, directeur van de cryptohandelsapp Swan Bitcoin.

“Het sensationele karakter van deze zaak maakt het een goede gelegenheid voor de regering om op een publieke manier een voorbeeld te stellen aan SBF door te weigeren een pleidooiovereenkomst te sluiten”, zegt Alex More, hoofd procesvoering bij Carrington, Coleman, Solman en Blumenthal.

Een pleidooiovereenkomst zou echter nog steeds de moeite waard kunnen zijn, waardoor de aanklager en de rechtbank aanzienlijke tijd en middelen kunnen besparen, aldus More. En nu Bankman-Fried momenteel in de gevangenis zit, hebben sommigen gespeculeerd dat dit hem ook nuchter kan maken voor de realiteit van het uitzitten van een gevangenisstraf, waardoor de kans groter is dat hij een deal zal sluiten, voegde hij eraan toe.

Wat zal de juridische verdediging van Bankman-Fried waarschijnlijk zijn? 

Er wordt al gespeculeerd over de waarschijnlijke juridische verdediging van Bankman-Fried. Hij wordt vertegenwoordigd door Mark Cohen en Christian Everdell, partners bij advocatenkantoor Cohen & Gresser. 

Het ziet er naar uit dat Bankman-Fried gedeeltelijk gebruik zal maken van een ‘advies van een raadsman’-strategie een gerechtelijke aanvraag. Onder deze verdediging zal hij dat wel doen aanspraak maken op hij “handelde te goeder trouw” als het ging om vermeend gedrag, zoals het lenen van geld aan leidinggevenden en het automatisch verwijderen van berichten, omdat hij het advies opvolgde van interne advocaten en van externe advocatenkantoren Fenwick en West. 

Ongeacht de strategie is Bankman-Fried dat wel reeks geconfronteerd worden met enorme juridische rekeningen. Hij probeerde toegang te krijgen tot de verzekeringspolis voor directeuren en functionarissen van FTX, die leidinggevenden beschermt tegen juridische stappen. Maar een faillissementsrechtbank van het Amerikaanse district ontkend zijn verzoek. 

FTX is proberen om een ​​illegale lening van 10 miljoen dollar aan de vader van Bankman-Fried terug te vorderen. De curatoren denken dat het is gebruikt om de juridische verdediging van zijn zoon te financieren.

Wie worden naar verwachting kroongetuigen? 

Een rechtbank van 70 pagina's filing toont aan dat aanklagers van plan zijn zich te baseren op getuigenissen van de naaste adviseurs van Bankman-Fried, getuigen-deskundigen en voormalige FTX-werknemers, kredietverstrekkers en investeerders.

Mede-oprichters van FTX, Gary Wang en Nishad Singh, evenals voormalig CEO van Alameda Research, Caroline Ellison, hebben allemaal schuldig gepleit aan strafrechtelijke vervolging en werken samen met onderzoekers.

Voormalig FTX-bestuurders Dan Friedberg en Ryan Salame hebben naar verluidt ook met aanklagers gesproken. In de rechtszaak zei de aanklager dat Salame niet beschikbaar zou zijn als getuige, omdat hij van plan is een beroep te doen op zijn recht op het Vijfde Amendement als hij wordt gedagvaard. Sam Trabucco, die samen met Ellison leiding gaf aan Alameda Research, maar vertrok voordat het failliet ging, moet nog in de zaak worden genoemd.

“Nu zoveel van zijn medewerkers pleidooiovereenkomsten accepteren en erover onderhandelen, is er misschien weinig juridische prikkel voor Bankman-Fried om schuldig te bekennen (dat wil zeggen dat het onwaarschijnlijk is dat hem gunstiger voorwaarden of veroordelingen zullen worden opgelegd)”, zegt Mriganka Pattnaik, CEO van blockchain forensisch platform Merkle Science.

Bankman-Fried is beschuldigd van meerdere vormen van inmenging van getuigen – van pogingen daartoe oprichten “een constructieve relatie” met één getuige lekkende het dagboek van voormalige romantische partner Ellison aan de pers – waardoor hem beperkingen werden opgelegd.

De regering is niet “zachtjes” geweest bij het beschrijven van de acties van Bankman-Fried, zei Pattnaik. Het geknoei met de getuige heeft het vuur alleen maar aangewakkerd.

“Als de regering van mening is dat de acties zo flagrant waren, is het zeer onwaarschijnlijk dat ze een pleidooiovereenkomst zullen aanbieden aan de leider achter hen,” voegde hij eraan toe.

Wie blijft er aan de kant van Bankman-Fried staan? 

Tot voor kort stond Bankman-Fried bij hem onder huisarrest ouderlijk huis in Californië. Zijn ouders Joe Bankman en Barbara Fried, beiden professor aan Stanford University, mede-ondertekend Bankman-Fried's borgsom van 250 miljoen dollar in borgtocht. Het pakket omvatte twee extra obligaties, ondertekend door Larry Kramer en Andreas Paepcke, die ook bij Stanford werken.

Bankman-Fried heeft ontvangen bezoek van de pers en “The Big Short”-auteur Michael Lewis, die dat wel is werkzaam over een boek over hem.

Wacht, zit Bankman-Fried al in de gevangenis?

Bankman-Fried is nu in de gevangenis, in het Metropolitan Detention Center in Brooklyn, nadat zijn borgtocht op 11 augustus werd ingetrokken wegens inmenging van getuigen, minstens twee keer. 

Wat kunnen we verwachten in de maand vóór het proces? 

De verdediging heeft betoogd dat de omstandigheden van Bankman-Fried in de gevangenis ongeschikt zijn voor de voorbereiding van zijn verdediging – die veel documenten bevat en aanzienlijk afhankelijk is van internettoegang – vooral in het licht van zeven miljoen pagina’s aan ontdekking. geïntroduceerd door de aanklager eind augustus. De rechter heeft het vooruitzicht op een uitstel van het proces met vijf maanden opgeworpen, zodat Bankman-Fried het nieuwe bewijsmateriaal kan beoordelen, aldus een Reuters-rapport. verslag op een virtuele hoorzitting.

“Bankman-Fried zou meer juridische stappen kunnen ondernemen om te proberen het proces te vertragen”, zegt Pattnaik van Merkle Science. "Met dit scenario zou het mogelijk zijn om meer vertragingstactieken van hem en zijn team te zien, zodat ze tijd kunnen afwachten om een ​​sterkere verdediging voor te bereiden."

• Door SEO aangedreven content en PR-distributie. Word vandaag nog versterkt.
• PlatoData.Network Verticale generatieve AI. Versterk jezelf. Toegang hier.
• PlatoAiStream. Web3-intelligentie. Kennis versterkt. Toegang hier.
• PlatoESG. Automotive / EV's, carbon, CleanTech, Energie, Milieu, Zonne, Afvalbeheer. Toegang hier.
• Plato Gezondheid. Intelligentie op het gebied van biotech en klinische proeven. Toegang hier.
• ChartPrime. Verhoog uw handelsspel met ChartPrime. Toegang hier.
• BlockOffsets. Eigendom voor milieucompensatie moderniseren. Toegang hier.
• Bron: https://forkast.news/sam-bankman-fried-ftx-founder-guide-case/