Pemo: Välkommen Amir. Så härligt att få kontakt med dig igen. Jag undrade om du skulle berätta för mig om ditt nya företag och vad du gör där och uppenbarligen hade du några fantastiska resultat när du är på Munich Re Ventures Så låt oss prata om det.
Amir Kabir: Ja, absolut tack för att du har mig Pemo och bra att återknyta kontakten med dig också. Ja, jag gick nyligen med i AV8 Ventures som är en fond i ett tidigt skede här i Bay-området. Vi är på vår andra fond på 180 miljoner USD och har fokuserat på fyra kärnkategorier eller sektorer, varav en har varit hälsovård eller digital hälsa. Den andra har varit infrastrukturprogramvara för företagsmjukvara typ av SaaS som finns där. Den tredje är deep tech, jag skulle beskriva den. Och den fjärde som jag togs ombord med och jag är väldigt glad över att vara ombord på AV8 Ventures är att bygga ut fintech- och insurtech-praxis, som du antydde att jag har tillbringat de senaste 6 åren du vet på Munich Re Ventures och jag hade turen att arbeta med den bredare minigruppen och kollegorna där borta och har investerat i alla de framväxande Insurtech där ute, särskilt på produkt- och distributionssidan och jag är väldigt angelägen om att låta dig veta att jag fortsätter det arvet här nu med AV8 Ventures.
Pemo: Och Insurtech är definitivt väldigt hett och har varit det i ganska många år sedan jag körde fintech-evenemangen 2016. Så du vet att de verkligen var på scenen då och jag undrar hur krisen har påverkat innovationen i den domänen.
Amir Kabir: Ja, det är en väldigt intressant fråga. Så kanske lite mer om min bakgrund. Jag började faktiskt investera i Fintech, för nästan 8 år sedan, innan dess växte jag faktiskt upp i Tyskland och tillbringade större delen av min tid i teknikscenen i Tyskland. Det var en del av startups där borta.
Pemo: Bra.
Amir Kabir: Men en av mina första investeringsroller var med root sextiosex satsningar på östkusten, vilket är ungefär som en ledande fintechfond som du vet har etablerat sig på östkusten och jag minns att min första investering var i en enkel försäkran som i grund och botten är en produktgarantileverantör vid kassan eller hur? Så killarna är fokuserade eller fokuserade mest på Europa och i Asien och försök att du vet, kom och kom till oss också. Men i Insurtech har det blomstrat nu i 5 eller 6 år som du antydde.
Amir Kabir: Men jag tror som du vet att försäkringsteknik har funnits i många år och att folk inte ens insåg det från början eller hur? Jag menar, tänk på saker som reseförsäkring eller hur? när du köpte eller när du köper en flygbiljett. Hur integreras försäkringen i processen i kassan eller hur? Så försäkringsteknik har funnits men det har aldrig varit riktigt innovativt eller digitaliserat eller hur? Jag tror att problemet där är att försäkringsbolagen verkligen inte satte dig som kund i främsta rummet eller hur? när man tänker på försäkringsbolag. Kategorisera kunder som försäkringstagare snarare än kunder eller hur? Så det säger dig i princip mycket. Tja hur tänker försäkringsbolagsledare och jag tror att det var därför insurtech startade.
Pemo: Verkligen dehumanizing egentligen? Ah ja.
Amir Kabir: Medan entreprenörer inser att du vet att det finns en möjlighet. Inte bara för att digitalisera och föra försäkringar online och distribuera dem online utan också ha ett kundcentrerat förhållningssätt till det eller hur? Var som hej du är kunden. Låt oss se vad du behöver och göra det mer skräddarsytt för dina behov också. Men jag tror att det största problemet med Insurtech är att försäkringsbolagen är bra på att sälja försäkringar till dig när du inte ens behöver det, eller hur? Men när du behöver försäkringsbolag finns de inte där för dig så det är den senare delen.
Pemo: Hur fungerar det? Varför händer det?
Amir Kabir: Ja, den försenade delen av försäkringen när du verkligen har en skadeanmälan. Jag tror att det är där frustrationen slår in för de flesta kunder och där som människor ah verkligen citerar unquote hatförsäkring. Men dessa insurtechs har försökt störa och förnya hela värdeförändringen från att skaffa kunder, teckna eller prissätta kunder men också i en backend som att betjäna kunder när det finns ett behov. Så jag tror att med tanke på att allt liksom gick online, blomstrade insurtech-sektorn ännu mer under pandemin. Jag tror att vi började med Munich Re Ventures för nästan 6 år sedan. Vi var en av de tidigaste investerarna i insurtech och hade turen att samarbeta och investera i en enorm mängd entreprenörer och insurtechs och det var intressant att se tillbaka på den tiden. Många investerare tyckte väl att vi inte vet försäkring och försäkringsteknik är egentligen inte en sektor vi fokuserar på och det är ganska intressant att se hur det har uppstått under de senaste 5 åren och jag tror att vi nu är typ som att gå in. Insurtech Jag skulle säga kanske v.2 eller v3 där du vet att fler och fler entreprenörer fokuserar på insurtech- eller försäkringskategorin liknande det vi har sett tror jag i fintech-kategorin eller hur? Jag menar det var som våg ett och våg två och du vet att våg tre vi går in i just nu som också kulminerar med försäkring är som Defi-utrymmet eller hur? Där allt går över till den sektorn om det är vettigt.
Pemo: Ja, ja, så det är bara att gå vidare till fintech-ämnet. Vad ser du komma upp i pipelinen för tillfället eftersom alla berättar för mig hur het investeringsmarknaden är nu och uppenbarligen i början av krisen frågade alla bara vad i helvete som kommer att hända och hur kommer det att gå? Och nu är det verkligen en het marknad. Så kan du berätta lite om vad du ser på vägen och vart du tror att saker och ting är på väg när det gäller fintech eftersom det är fantastiskt att det blomstrar. De dominerande operatörerna behövde verkligen flyttas på så att kundernas behov skulle tillgodoses mer.
Amir Kabir: Ja, absolut, jag tror att jag skiljer på fintech och försäkrad tech. Jag tror att inom Insurtech-området jag börjar med att jag tror att det jag verkligen är intresserad av det jag är intresserad av är typ av nischmarknader och försäkringar som Insurtech och jag började med att som nämnt digitalisera traditionella um försäkringsprodukter från hemförsäkring till bilförsäkring till hyresförsäkringar allt som du vet folk alla behöver och jag känner för. Ah, kommersiella försäkringar var det andra sättet för människor att utnyttja cyberförsäkring har dykt upp och du vet blomstrande på sistone. Men jag är verkligen intresserad av nischmarknader som försäkring för samlarobjekt, eller hur? försäkring för allt du kan samla in från smycken till klockor till digital konst och NFTs och annat.
Pemo: De täcker NFT också. Det är intressant.
Amir Kabir: Och ja, det finns faktiskt en startup som jag tror går från Insurtech till fintech. Jag byter snabbt men det finns en startup som bara tävlar med lite såddfinansiering och i princip tillhandahåller tillgångslån mot dina NFTs eller hur? Så om du har alla NFT:er och som du vet fluktuerar dessa saker ur prisperspektivet. Du vet du, du kanske köper en NFT för typ 100 spänn om du har tur, men då vet du att om en vecka kan det vara värt en miljon dollar av någon anledning? fråga mig inte varför.
Pemo: Ja, ah ja, det är bara vilddjurets natur nuförtiden.
Amir Kabir: Ah det är det och du kan i princip ge lån mot det eller hur? Så jag tycker att en samlarförsäkring i kombination med utlåning mot samlarobjekt är en ganska intressant du vet-kategori som jag följer. Medicinsk praktik är en annan som jag har varit väldigt angelägen om och har förbisetts i flera år av många olika anledningar eller hur? Jag menar medicinsk praktik är en mycket besvärlig process att teckna och du vet att mycket operativt drivna, förlustkvoter har varit höga men jag känner. Det är i grunden en annan typ av försäkringskategori som har förbisetts och du vet måste störas på ett eller annat sätt när det gäller att digitalisera försäkringsprocessen, vilket ger mer innovation till hela processen och även distributionsdelen och jag tror att när du när du när vi övergår nu. Därifrån tror jag att du känner till alla dessa försäkrade tekniker som har varit framgångsrika på den amerikanska marknaden eller den europeiska marknaden som vi ser som att replikera sig själva på tillväxtmarknader och med att replikera kanske inte en till en men vi ser eller vad jag ser är att folk försöker att bygga om delar av det specifikt i Latinamerika eller Afrika eller Asien och jag har tittat på dessa marknader för att förstå mer hur finansiella tjänster och försäkringar fungerar, för till exempel i USA och Europa vet du uppenbarligen hur bilförsäkring är. Du vet, obligatoriskt va? Men det är inte nödvändigtvis fallet om du åker till Latina eller Afrika, eller hur? Så att replikera den modellen som du ser i USA eller Europa på andra marknader kommer inte nödvändigtvis att vara rätt sätt. Men jag tror att det finns bitar och bitar som du vet att folk kommer att ta och du vet att förnya på de marknaderna också. Jag tror från fintech-perspektivet som nämnts att du vet att det är många som vet att jag skulle säga hype och brus i Defi och krypto eftersom jag tror att alla är lite medvetna om att många människor fortfarande förnekar. Det. Många säger fortfarande ja, det är det inte. Det är bara en bluff eller vad man nu vill kalla det och det kommer inte att gå någonstans men jag känner att om du verkligen tittar på att du vet att scenen och det som händer är snäll. av att replikera de tidiga du vet dagar av internet eller hur? Vad.
Pemo: Ja, ja, jag tycker att du är på topp där. Ja.
Amir Kabir: Ja, så när jag tänker på när internet började. Låt oss säga så här om bara ett fåtal personer verkligen hade tillgång till det. Ett fåtal personer var entusiastiska över det och många nekade och tyckte att ingen behöver det, det är att ingen vill ha dig.
Pemo: Ja, ja, ja, ja, det har blivit en nödvändighet.
Amir Kabir: Det mest triviala jag menar är att jag går från A till B. Jag vet hur jag lägger det i Google maps.
Pemo: Ja, men de säger till mig att det faktiskt stänger ner en del av våra hjärnor som vi brukade ha för att utarbeta vägbeskrivningar. Så det är ett bekymmer. Men….
Amir Kabir: Det är fortfarande bra. Så jag tänker i kryptovärlden. Det är väl samma sak? Du ser alla dessa du vet, nya kryptotokens och mynt dyker upp du vet, jag menar. Många av de sakerna är ärligt talat värdelösa och jag vet inte var värdet kommer ifrån, men jag känner att det definitivt finns en hel del däremellan när du tittar under huven du är som hej, det är helt vettigt eller hur? Så jag tänker i ett defiutrymme och ett försäkringsutrymme. Jag har tittat på det och försökt förstå hur du vet, blockkedjan och alla dessa smarta kontrakt och vad det nu är du vill kalla det där ute om det verkligen är vettigt i termer av försäkring, tror jag inte. . Att använda Blockchain för att garantera bilpolicyer är verkligen nödvändigt. Men för att göra det riktigt bättre eller vad man nu vill kalla det eller hur? Men jag tror att om du tittar på som du vet, um, andra typer av försäkringar och i termer av smarta kontrakt och jag tror att många entreprenörer nuförtiden fokuserar på att Defi-försäkringar i princip säkerställer dina tokens eller säkerställer dina kryptoinnehav. Jag tycker att det är vettigt att ha en försäkringsprodukt där ute. Och det mesta liknar också traditionella försäkringsprodukter som har funnits som parametriska försäkringar eller hur? Så blockkedjan hjälper i princip att möjliggöra den typen av parametriska produkter eftersom allt är centraliserat och du i princip kan göra en betalning. Snabbare till kunden om det finns en reklamation.
Pemo: Och tror du att krisen i princip drivit fram många fintech-tjänster. Jag vet att det finns fintech och många av investerarna har berättat för mig att det finns många fintech-appar nu som kommer att integreras i befintliga banktjänster som aldrig skulle ha hänt före krisen. Har du också märkt av den typen av effekt?
Amir Kabir: Nej, det tror jag absolut att det kommer att göra. Det kommer definitivt att gå så? Jag menar, jag tror att de bästa exemplen inom fintech-området är de Neobanks som fokuserar på du vet kan vara specifika typer av kunder, antingen millennials eller kanske fokuserar på tillväxtmarknader och vad inte, och jag tror att du känner en av de största spelarna där ute och 1 från Tyskland har varit ganska framgångsrika och några andra här i Latinamerika och anledningen till att jag tror att de är så framgångsrika är att jag menar. De är återigen kundcentrerade eller hur? Så när du behöver något från din bank. De är där för dig. Du kan kommunicera med dem, jag menar bara som ett exempel, eller hur? Jag hade något som jag försökte ta reda på med min bank. Först och främst kunde jag inte hitta ett nummer dit jag skulle ringa. Hörde inte och det var som att vänta i ett slags väntrum och sedan vet du att servicepersonen lyfter telefonen och när jag försöker förklara problemet så kunde hon verkligen inte hjälpa mig. Hon tyckte att jag skulle skicka ett e-postmeddelande till dig och sedan sa hon bokstavligen till mig att du kan faxa ditt svar till oss om du vill och jag ville vänta lite.
Pemo: Ah, vem skulle ha ett fax nu?
Amir Kabir: Händer det verkligen, fortfarande vet jag inte ens vad jag ska göra? Så jag tror att du vet att det är här framtiden går och uppenbarligen gillar att digitalisera allt och vara väldigt kundcentrerad inom finansbranschen och jag tror att jag måste ha diskussionen med mina partners också. Måste du också skilja på vem din kund har rätt? Om du talar till alla dessa millennials. från mitten av tjugotalet till och början av trettiotalet vill de inte ha att göra med någon längre. Så allt måste liksom integreras i processen. Allt måste vara rätt där – de vill inte fundera på om jag behöver försäkring eller vilken typ av försäkring. Behöver jag den här typen av bank? Behöver jag den här typen av vilken tjänst de i princip vill integrera i den processen och jag tror att det är dit vi är på väg överlag med fintech och insurtech som du känner till. Allt är liksom integrerat i processen eller hur? Så till exempel, om du vill köpa en bil eller hur? Du kan digitalisera hela processen genom en app. Du kan hämta din bil, du kan hämta en bil du kan betala med ditt betalkort och försäkringen är väl redan integrerad i det priset? Så det perfekta scenariot är att det levereras till ditt hem och om du inte gillar det. Någon går och hämtar den igen. Jag tror att det är så det kan vara.
Pemo: Ja, ja, och saker och ting har blivit mycket lättare i det avseendet. Det är säkert, det är bara att gå vidare. Jag undrade om du kunde prata lite om den tyska teknikscenen. Jag bodde många år i Dublin, Irland. Jag hade ett företag där. Så jag är alltid intresserad av vad som händer i Europa. Kan du ge oss en liten titt bara för att prata om det.
Amir Kabir: Ja, absolut jag tillbringade ganska länge när jag var på Munich Re Ventures i Europa eller hur? och självklart med relationen till vårt moderskepp där borta tror jag att du vet absolut det bästa du vet vad jag kan säga ur Tysklands perspektiv. De är supersmarta du vet, entreprenörer och ingenjörer där ute. Jag tror att tillgången till kapital har du vet, um också ökat. Så det finns mycket kapital tillgängligt vilket inte var fallet när jag var tillbaka i Tyskland eller hur? och folk blir mer och mer skattekunniga. Men jag tror att problemet är att jag förmodligen bara kan prata med Tyskland. Kanske Europa i allmänhet inte är fallet men som jag tror att reglering och människors tänkesätt bara är annorlunda och jag tror att det gör det annorlunda för startups att verkligen överleva, du vet när du tänker på hur många enhörningar vi präglar i USA eller hur? Och hur många startups som samlat in så mycket pengar och är framgångsrika. Det är bara en bråkdel av det, kanske i Tyskland eller Europa. Och jag tror att anledningen är att folk inte är det (jag menar, citera mig inte på det och jag får mycket stöttning för det) men människor är inte lika öppna och öppna för ny innovation och teknologi och det är där jag tror entreprenörer kämpar för att verkligen bygga system där uppe eller hur? Så tankesättet är bara annorlunda. Människorna är, skulle jag säga, förmodligen mer pessimistiska än optimistiska för att ge människor en chans att förnya sig där borta. Men scenen växer. Jag tror att Berlin verkligen blomstrar där och många av er vet att folk bygger där och är väldigt exalterade. Jag tror att vi ser som den andra vågen där borta där du vet att den liknar en liten sorts gemenskap som liknar Silicon valley men i slutet av dagen tror jag att du vet att människor i Europa fortfarande kommer att komma över till Silicon Valley för att, du vet, skaffa kapital & för att få kontakt med människor och så vidare och så vidare.
Pemo: Ja, jag antar att sammanfattningen verkligen är i Europa um för varje land som finns där. Det är bara mycket äldre kulturer och uppenbarligen är USA mycket nyare och mycket mer öppet för kapitalism och affärer. vilket är vad jag gillar med det och det är hur bra som helst. Amir, se trevlig ut att prata med dig idag och komma ikapp dig så får vi förhoppningsvis ha dig tillbaka på programmet någonstans längre fram.
Amir Kabir: Låter bra, Pemo. Tack så mycket för att du har mig. Jag ser fram emot att hålla kontakten med dig. Tack Pemo hejdå.
Pemo: Ja, ja visst. Tack.
Källa: https://www.fintechsv.com/interviews/podcasts/amir-kabir-partner-av8-ventures/
