@Ishan PandeyIshan Pandey

Rechtenstudent bezig met code en alles recht. Oprichter: Blockchain Research

Ishan Pandey: Hallo Oliver, welkom bij onze serie 'Behind the Startup'. Vertel eens over jezelf en het verhaal achter InsurAce?

Oliver Xi: Hallo Ishan, leuk je te ontmoeten en plezier om hier te zijn. Bedankt dat je me hebt. Verzekeren is een DeFi-verzekeringsprotocol dat tot doel heeft betrouwbare, robuuste en veilige verzekeringsdiensten aan te bieden aan DeFi-gebruikers.

Ik begon vorig jaar september aan dit project te werken en daarvoor werkte ik als CTO in een van de drie in Singapore gevestigde derivatenbeurzen en clearinghouses met vergunning. Ik betrad de crypto-ruimte in 2017, waar ik een team leidde om crypto's en blockchain te onderzoeken, en de afgelopen jaren aangetrokken tot de op blockchain gebaseerde Open Finance.

Met de eerste golf van DeFi-welvaart afgelopen zomer, was ik er echt door gefascineerd en dook ik diep, maar ik ontdekte dat beveiliging vanaf het begin een van de grootste bedreigingen voor DeFi is, en zelfs een van mijn vrienden werd uitgebuit op een protocol dat hij was landbouw aan. Van daaruit kan ik niet anders dan nadenken over wat we kunnen doen om degenen die geleden hebben te helpen, en uiteindelijk hebben we besloten een verzekeringsproduct te bouwen dat dit probleem effectief kan verminderen.

Hoewel ik de oprichter en projectleider van InsurAce ben, is mijn rol in het bedrijf meer die van een coördinator om geschikte teamleden samen te stellen om het beste project te leveren. Het geeft mij de kans om zowel mijn professionele expertise als mijn persoonlijke passie perfect te combineren. DeFi is mijn passie en InsurAce is mijn missie!

We hebben een toegewijd team bestaande uit blockchain-experts van IBM, ervaren verzekeringsexperts van tier-1 verzekeringsinstellingen, topjuristen en compliance-professionals en cyberbeveiligingsexperts als onze adviseurs, samen met professionele marketingleden voor deze spannende reis. Naast de dagelijkse leiding als oprichter, ben ik zelf ook codeur, dus ik werk schouder aan schouder met mijn ontwikkelaarsteam aan de productlevering.

Ishan Pandey: Het idee van een nieuw gedecentraliseerd verzekeringsprotocol om de infrastructuur voor risicobescherming voor de DeFi-gemeenschap te versterken, is ontwrichtend. Vertel ons alstublieft over het DeFi-verzekeringsprotocol en wat de economie erachter is?

Oliver Xi: Als verzekeringsprotocol is het primaire doel van het protocol het aanbieden van verzekeringsproducten en -diensten ter dekking van risico's. Verschillende risico's in de crypto-ruimte moeten worden beschermd, zoals smart contract-kwetsbaarheid, custodian service-risico, IDO-gebeurtenisrisico en andere crypto-risico's zoals een exit-zwendel. Bovendien is het van cruciaal belang om deze producten aan te bieden in een omgeving met meerdere ketens, waaronder ethereum, BSC, Heco, Polygon, Solana en fantom, om ervoor te zorgen dat verzekeringsbescherming wordt toegepast op veel categorieën van de blockchain.

Targeting om de gebruikers te helpen bij hun DeFi-reis, ongeacht in welke keten ze werken, is van cruciaal belang vanwege de risico's die gepaard gaan met het hacken van het DeFi-protocol. Afgezien van de verzekeringsproducten en -diensten die worden gebouwd en aangeboden, is het ontwerpen van een investeringstak die momenteel in aanbouw is, met een klassieke architectuur voor een verzekeringsbedrijf: verzekering + investering, waarin deze zoete synergie is: de verzekering beschermt de investering, terwijl investeringen zorgt voor een hoger rendement voor de gratis verzekeringsfondsen. Dit is het businessmodel op hoog niveau voor een gedecentraliseerd verzekeringsprotocol.

Ishan Pandey: Hoe beschermt het verzekeringsprotocol geld dat is opgesloten in slimme contracten?

Oliver Xi: Op het niveau van het beveiligingsontwerp hebben we een paar controlemaatregelen om de fondsen te beschermen die zijn opgesloten in de slimme contracten, zoals:

● Scheiding van interfacing slimme contracten en pools, zodat zelfs als de stakingscontracten worden uitgebuit, de pools nog steeds veilig zijn;

● Op rollen gebaseerde toegangscontrole is ingeschakeld voor alle slimme contract-API's, alleen geverifieerde belanghebbenden mogen communiceren met de slimme contracten;

● Gelaagd ontwerp voor slimme contracten voor verschillende functies, zodat ze sterk ontkoppeld zijn en elkaar moeilijk kunnen besmetten om het aanvalsoppervlak te minimaliseren;

● Er zijn andere standaardtechnieken zoals preventie van re-entry-aanvallen, met pauzeerbare functies om alle transacties op te schorten in geval van nood.

Toch is auditing cruciaal voor de beveiliging. Zo heeft SlowMist, een gerenommeerd accountantskantoor, al onze contracten gecontroleerd, en onlangs hebben we een contract gesloten met PeckShield om de 2e controleronde uit te voeren. Het is van cruciaal belang om samen te werken met de accountantskantoren voor statische controle van slimme contracten en dynamische monitoring van de sanity-status van de contracten. Monitoring en onderhoud van slimme contracten is een doorlopende activiteit en geen eenmalige activiteit.

Ishan Pandey: Onderlinge verzekering is toevallig de meest populaire vorm van DeFi-verzekering die in het huidige ecosysteem heerst. Wat zijn volgens jou enkele van de voor- en nadelen? Hoe werkt verzekeringen verder in een gedecentraliseerde omgeving?

Oliver Xi: Er zijn doorgaans 2 DeFi-verzekeringsmodellen: de op kapitaalpool gebaseerd model en peer-to-peer verzekeringsmodel, en onderlinge verzekering is een type van het op kapitaalpool gebaseerde model. InsurAce, in strikte zin, is bijvoorbeeld geen onderlinge verzekering met een lidmaatschapsstructuur, maar een meer generieke verzekering op basis van een kapitaalpool.

De voordelen van een dergelijk op kapitaalpool gebaseerd model zijn:

– Maak gebruik van actuariswetenschap voor prijsstrategieën, die een nauwkeuriger meting van de risiconiveaus zullen hebben en de kosten dus worden geoptimaliseerd.

– Strikte methoden voor kapitaalbeheer, zoals de Solvency II-normen voor kapitaalvereisten die InsurAce heeft aangenomen, die strenge normen stellen voor de kapitaaltoereikendheid die vereist is om het risico te dekken;

– Duidelijke stakeholderstructuur, zoals de premies kunnen eerlijk worden verdeeld over de kapitaalverschaffers die de risico's onderschrijven;

– Meer schaalbaar met kapitaal, vooral de integratie met vermogensbeheermogelijkheden, die een hoger rendement voor de belanghebbenden kunnen genereren.

De nadelen zijn voornamelijk dat een dergelijk model misschien niet zo flexibel en crypto-native is, vooral wanneer we worden geconfronteerd met de talrijke nieuwe paradigma's in DeFi, die echter misschien niet zo belangrijk zijn voor verzekeringsprotocollen, omdat betrouwbaarheid, robuustheid en veiligheid altijd moeten wegen boven andere factoren voor verzekeringsprotocollen.

Wat betreft de decentralisatie van verzekeringsprotocollen, is het vergelijkbaar met hoe andere DeFi-projecten op een decentralisatie-manier functioneren, zoals:

- Toegestaan: gebruikers hebben alleen een crypto-portemonnee nodig om toegang te krijgen tot de verzekeringsservice en gebruikers worden volledig eigenaar van hun activa.

- Slimme contracten gedreven: de verzekeringsdiensten zijn volledig gebouwd met slimme contracten op openbare blockchains, wat de verschillende voordelen van blockchain-technologie met zich meebrengt, zoals robuustheid, transparantie, traceerbaarheid, privacybescherming en dergelijke.

- Naadloze integratie met DeFi Ecosystem: met een verzekeringsoplossing die is gebouwd als een DeFi-protocol, kunnen we werken als een bouwsteen van de DeFi Lego en nauwer en gemakkelijker integreren met andere DeFi-protocollen.

- Gedreven door de gemeenschap: dit is een van de meest kritische factoren voor onze groei, we hebben sterke steun van onze gemeenschap en we zullen geleidelijk onze DAO opbouwen om de werking en ontwikkeling van het protocol te regelen. We bouwen dingen vanuit de gemeenschap, van de gemeenschap en voor de gemeenschap.

Decentralisatie vereist een proces om volledig uit te werken. We denken echter dat het de moeite waard is om deze paradigmaverschuiving te onderzoeken om een ​​revolutie teweeg te brengen in de hele verzekeringssector.

Ishan Pandey: Kunt u ons vertellen hoe het prijsmodel van het verzekeringsprotocol en de '0 premie'-benadering theoretisch werkt? Wat zijn SCR-miningprogramma's (Solvency Capital Requirement) en geef een toelichting op hun functionaliteit?

Oliver Xi: Het prijsmodel in sommige bestaande verzekeringsprotocollen is sterk afhankelijk van de waarde die wordt ingezet op individuele protocollen: hoe hoger de waarde die wordt ingezet voor het specifieke protocol, hoe lager de premie zal worden geprijsd. Deze op staking gebaseerde prijsstructuur kan het echte risico van elk protocol niet beoordelen en zal hoogstwaarschijnlijk de premie van die minder ingezette protocollen aanzienlijk overschatten.

Verzekeringsprotocollen moeten nieuwe, op actuarissen gebaseerde prijsmodellen aannemen om dit probleem aanzienlijk te verminderen om het verwachte verlies van verzekeringsproducten eerlijk te beoordelen, de kosten te verlagen en de capaciteit te vergroten. De verliesbeoordeling wordt uitgevoerd op portefeuilleniveau, waarbij de actuariële prijsstelling op portefeuilleniveau en de correlaties voor protocollen die bij de portefeuille betrokken zijn, worden geconsolideerd.

Simpel gezegd, prijsstelling op portefeuilleniveau met een grondige risicobeoordeling van elk afzonderlijk protocol vooraf, om de verzekeringskosten te optimaliseren met risico's die goed worden gepeild en afgedekt.

De “0” premie geeft niet aan dat de premie nul is, maar betekent dat de premiekosten sterk kunnen worden geoptimaliseerd en zelfs zo laag als nul, wat wordt bereikt door het op portefeuille gebaseerde prijsmodel, plus de subsidie ​​van 'beleggingsrendementen' en 'cover mining incentives'.

SCR staat voor Solvabiliteitskapitaalvereiste, een standaard voor kapitaalbeheer die algemeen wordt toegepast in de verzekeringssector. SCR-mining verwijst naar mijnbouw voor verzekeringsacceptatie om te zorgen voor voldoende kapitaal voor de reserves van verzekeringsclaims. De kapitaalverschaffers die bijdragen aan de pool van verzekeringskapitaal, kunnen de tokens als beloning krijgen en de voordelen van het verzekeringsbedrijf delen.

Over het algemeen bepaalt de prijsstrategie hoeveel er voor de dekking in rekening wordt gebracht, en SCR zorgt ervoor dat er altijd voldoende kapitaal wordt gereserveerd voor de verkochte dekkingen. Het kernkader voor het verzekeringsprotocol is op de juiste manier opgezet met deze twee pijlers die goed zijn ontworpen en beheerd.

Ishan Pandey: Een van de risico's die gepaard gaan met het inzetten van DeFi-platforms en hun aanzienlijke opkomst, is de toename van cyberbeveiligingsproblemen. De DeFi-gemeenschap heeft miljoenen verliezen geleden als gevolg van beveiligingshacks en daarom wordt het ecosysteem voortdurend bedreigd door een inbreuk. Waar passen verzekeringsproducten in dit scenario en zullen ze effectief zijn in het beheersen van cyberbeveiligingsrisico's?

Oliver Xi: Ja absoluut. Alleen al in 15 meer dan 2020 hacks veroorzaakten meer dan $ 150 miljoen verlies, wat in 2021 zo nu en dan gebeurt. Recente hacks in DeFi alleen al veroorzaakten meer dan $ 260 miljoen verlies voor de gebruikers (Easyfi Network, Pancake Bunny). Dergelijke risicogebeurtenissen veroorzaken aanzienlijk verlies voor de DeFi-gebruikers en saboteren het groeiende DeFi-ecosysteem als geheel.

Verzekeringsprotocollen moeten en hebben bewezen een cruciale rol te kunnen spelen bij het beheersen van dergelijke cyberbeveiligingsrisico's. Laten we dit uitleggen vanuit het perspectief van verschillende DeFi-deelnemers.

Voor de nieuwe protocollen die naar mainnet evolueren om de marktkansen te grijpen, maar niet in staat zijn om op tijd gecontroleerd te worden, is het kopen van verzekeringen om hun initiële risico te dekken een effectieve benadering voor productlancering en het beschermen van gebruikersgelden.

Voor de vastgestelde protocollen met operatiehistorie en audits is verzekering ook essentieel om de mogelijke cyberaanval tegen te gaan. We hebben beveiligingsinbreuken gezien op een paar grote protocollen zoals Yearn, Alpha Homora, SushiSwap, enz., die hun reputatie en gebruikersvertrouwen zouden kunnen ondermijnen, terwijl verzekeringsprotocollen hun gebruikers kunnen helpen om de blootstelling te dekken en gecompenseerd te worden in het geval van ongelukkige hacken.

Voor DeFi-gebruikers die op het uitgestrekte land van DeFi boeren, is het moeilijk te voorspellen waar de mijnen zijn. Het is een goede gewoonte om een ​​verzekering te kopen voor de platforms waarop ze boeren, en het is redelijk zolang de verzekeringskosten op een gewenst niveau lager zijn dan de landbouwopbrengsten.

Om ervoor te zorgen dat deze verschillende soorten DeFi-belanghebbenden verzekeringsproducten kunnen adopteren, moet het product toegankelijk zijn, de kosten redelijk zijn, de capaciteit voldoende en het claimproces eerlijk zijn. De op portefeuille gebaseerde prijsstrategie werkt om de kosten te optimaliseren, de geaggregeerde kapitaalpool creëert goed toegewezen capaciteit en het semi-gedecentraliseerde claimproces (adviesraad + stemmen door risicobeoordelaars) zorgt voor een eerlijk claimoordeel op basis van de best mogelijke inspanning. Naarmate gedecentraliseerde verzekeringsprotocollen zich blijven ontwikkelen, kunnen ze meer diverse maar consistent robuuste, betrouwbare en veilige verzekeringsproducten en -diensten bieden om DeFi veiliger te maken.

Ishan Pandey: Ethereum (ETH) is gebruikt om een ​​aantal gedecentraliseerde financiële (DeFi) applicaties op te zetten. Het lage rendement, de beperkte doorvoer en de hoge gasprijzen vormen echter een behoorlijke uitdaging voor de eindgebruiker. Wat is volgens jou de oplossing voor de hoge transactiekosten op korte termijn?

Oliver Xi: Ethereum heeft deze problemen nog niet opgelost, niettemin is het de broedplaats van DeFi en nog steeds het meest uitgebreide ecosysteem en zal het evolueren naar meer disruptieve toepassingen zodra deze problemen goed worden aangepakt. Wat de korte termijn betreft, denk ik dat sidechain-oplossingen zoals Polygon een fantastische optie bieden om te schalen, en we hebben ook gezien dat de L2-oplossing zoals Arbitrum, zkRollup debuteert op het mainnet met grote applicaties zoals Uniswap geïmplementeerd. Dit zijn effectieve en algemeen erkende benaderingen om dit probleem aan te pakken.

Voor DeFi-bouwers is een andere richting om toe te werken naar multi-chain-omgevingen zoals BSC, HECO, Solana, enz., die we recentelijk uitrollen.

Ishan Pandey: De tweets van Elon Musk hebben DeFi onderschreven en de hele gemeenschap heeft vertrouwen gekregen in het DeFi-ecosysteem. De recente prijsrally van Bitcoin en de daaropvolgende ineenstorting hebben de wereld echter laten zien hoe een tweet de markt kan maken of breken. Wat is in dit opzicht uw mening over de kwestie en hoe denkt u dat de cryptocurrency-industrie is beïnvloed door de tweets van Elon Musk?

Oliver Xi: Dit is een interessant onderwerp! Het is duidelijk dat de hele crypto-industrie zwaar wordt beïnvloed door Elon's grillige tweets en sommige mensen schrijven zelfs de recente dalingen toe aan Elon. Het is moeilijk voor te stellen dat iemand van zijn niveau geld zou moeten verdienen met crypto, ik denk dat hij misschien meer met de crypto-mensen speelt om plezier te hebben, en het is duidelijk dat de gekke hype voor DogeCoins de solide waarden saboteert die DeFi-bouwers hebben zo hard gevochten om te vestigen.

Als DeFi-bouwers moeten we een diepe overtuiging hebben in wat we doen en niet gemakkelijk worden beïnvloed door dergelijke veranderlijke tweets. Bouw waar we in geloven en geloof in wat we bouwen.

Ondertussen wil ik graag met Elon praten: Met grote kracht komt grotere verantwoordelijkheid. Je hebt zo'n ongeëvenaard talent gekregen. Gebruik het alstublieft om de wereld te veranderen, om vertrouwen op te bouwen in plaats van te spelen met deze opkomende technologie.

Ishan Pandey: De schadelijke impact van COVID-19 wordt gevoeld in alle sectoren, en als gevolg daarvan zijn de financiële markten bijzonder hard getroffen. Wat is volgens u het effect van covid-19 op de gedecentraliseerde financiën en denkt u dat dit tijdens de pandemie eerder is versneld?

Oliver Xi: Ik denk dat de pandemie absoluut een wereldwijde ramp is en ik zou willen dat deze zo snel mogelijk zou worden weggevaagd. Maar objectief gezien kan het een katalysator zijn voor de DeFi-booming en deze hele bull-round, omdat mensen binnen moeten blijven en meer tijd hebben om dingen te bouwen of tokens te verhandelen. Ondertussen moet de Amerikaanse Fed (en andere nationale en wereldwijde banken) geld blijven drukken en het kwantitatieve gemak uitbreiden om de pandemie tegen te gaan, een andere grote stimulans voor crypto-activa.

Ik zou echter liever hebben dat de wereld teruggaat naar de normale modus en dat mensen minder lijden en gemarteld worden door de pandemie, zelfs als DeFi in een langzamer tempo wordt ontwikkeld. Het uiteindelijke doel van het bouwen van DeFi is immers om nieuwe financiële paradigma's te bieden om het leven van mensen te verbeteren. Niets mag hier zwaarder van wegen.

Ishan Pandey: Welke trends gaan we volgens u zien voor de DeFi-industrie?

Oliver Xi: Veel artikelen en tweets bespreken de toekomstige trend van DeFi, dus ik wil graag een paar gedachten delen op basis van mijn observaties en denken in mijn dagelijkse werk.

● DeFi zal blijven groeien, al is de markt de laatste tijd wat frisjes. De huidige TVL is $ 65 miljard en het is veelbelovend om tegen het einde van dit jaar $ 100 miljard te breken. Ik zie elke dag nieuwe projecten opduiken, talenten stromen DeFi binnen vanuit TraFi en kapitaal stroomt sterk.

● Het concentratie-effect wordt versterkt, waardoor de topprojecten in elke sector nog sterker worden en weinig ruimte laten voor laatkomers. Nieuwe projecten zullen het nog moeilijker hebben voor financiering, het verkrijgen van gebruikersstromen, bedrijfsgroei, enz., aangezien de reuzen hun grachten hebben opgebouwd, het grootste deel van de ruimte hebben ingenomen en de kosten voor nieuwe projecten hebben opgedreven.

● Cross-chain is een grote kans met meer publieke ketens. De nieuwe DeFi-bouwers kunnen gemakkelijk leren van een gevestigd project op Ethereum en voortbouwen op een nieuw ecosysteem, wat enkele strategische kansen zal creëren voor nieuwe DeFi-projecten. Voor die gevestigde protocollen wordt het snel migreren naar nieuwe ecosystemen en het beheren van de liquiditeit in een multi-chain context de nieuwe uitdaging.

● Er komen meer TradFi-krachten naar DeFi en dit zou de volgende booster voor DeFi kunnen zijn. We moeten DeFi niet positioneren als iets tegen TradFi, en zelfs TradFi onderschatten. In plaats daarvan zouden we onze armen moeten openen om TradFi te verwelkomen om gebruik te maken van de DeFi-ruimte om hun efficiëntie te vergroten. Ze dragen hun expertise, kapitaal, talent, markt en vooral hun pijnpunten, die allemaal DeFi kunnen helpen om nog groter te worden als ze goed worden gebruikt en geïntegreerd.

Over het algemeen ben ik erg optimistisch over de toekomst van DeFi!

Het doel van dit artikel is om informatieasymmetrie te verwijderen die tegenwoordig in onze digitale markten bestaat door due diligence uit te voeren door de juiste vragen te stellen en lezers uit te rusten met betere meningen om weloverwogen beslissingen te nemen. Het materiaal vormt geen investering, financieel of juridisch advies. Doe alstublieft uw onderzoek voordat u investeert in digitale activa of tokens, enz. De schrijver heeft geen gevestigd belang in het bedrijf.

Coinsmart. Beste Bitcoin-beurs in Europa
Bron: https://hackernoon.com/why-decentralized-insurance-will-provide-trust-to-defi-investors-pkv354u?source=rss