Hallo jongens, welkom bij de Fintech Coffee Break, ik ben uw gastheer Isabelle Castro.

Tijdens de Fintech Nexus-conferentie in de VS ging ik zitten met Lauren Crossett, CRO van Pinwheel, voor de eerste dag om te praten over alternatieve gegevens en hoe deze van invloed kunnen zijn op de toegang van mensen tot krediet. 

Pinwheel richt zich op het bieden van toegang tot inkomens- en salarisgegevens, waardoor financiële instellingen een bredere kijk op een klant kunnen gebruiken bij het nemen van beslissingen over krediet. Dit kan consumenten helpen die gewoonlijk zijn uitgesloten van het kredietsysteem, om toegang te krijgen tot leningen, creditcards en andere producten. 

Isabelle Castro- Hoi Laurens, hoe gaat het?

Lauren Crossett – Het gaat goed met mij. Hoe is het met je?

Isabelle- Het gaat goed met mij. Bedankt. Nou, we zijn hier op Fintech Nexus USA Day One. Ben je opgewonden?

Laurens- Zo opgewonden.

Isabelle- Waar ben je het meest enthousiast over?

Laurens- Ik hou van conferenties, omdat ons team zoveel geweldige gesprekken krijgt met zoveel mensen tegelijk op één plek. Zoals, het is geweldig. Ik ben benieuwd hoe de pijplijn er vrijdag uitziet.

Isabelle- Leuk. Oké, ik ben echt opgewonden. Dus om te beginnen, waar word je 's ochtends wakker van?

Laurens- Ja. Dit is als letterlijk, en, en breder. Maar mijn dochter, dus die is bijna twee. Ze is absoluut de wekker in huis, en onze hond. Maar ze hebben ook zoiets van, waarom het opwindend is om op te staan ​​en met ze te spelen. En we gaan altijd wandelen. En het is een geweldige manier om de dag te beginnen.

Isabelle- Dat is een heerlijke manier om de dag te beginnen. Zeker. Dus vertel me over je reis naar Pinwheel. 

Laurens- Ja, dus ik zat in de traditionele financiële dienstverlening. En toen, door mensen te ontmoeten en verschillende soorten toevalligheden, was ik een heel vroege werknemer bij Quovo. En we hebben verbinding gemaakt met beleggingsrekeningen, evenals bankrekeningen. En toen was ik daar een tijdje, en we werden behoorlijk felle concurrenten met Plaid. Uiteindelijk heeft Plaid ons overgenomen. Dus ik was een paar jaar bij Plaid, wat geweldig was, je moet beide kanten van de competitieve ruimte zien en zoveel leren. En terwijl ik daar was, bleven veel mensen vragen als: hoe zit het met de connectiviteit met de salarisadministratie? Zoals, wanneer komt dat? En in het begin was ik niet super enthousiast over de ruimte. Maar hoe meer ik erover nadacht, en hoe meer ik klanten en prospects erover hoorde praten, ik dacht: oké, dit is cool, ik moet meedoen. En, en dus ontmoette ik alle verschillende spelers op de markt. En, weet je, Kurt had een heel breed mandaat en was echt opgewonden en zo'n sterke leider. En ik denk dat dat vaak is waar je naar op zoek bent, en als je in een vroeg stadium meedoet, gaat dit werken? En ja, hij was geweldig. En toen ik erbij kwam, kon ik het hele go-to-market-team vanaf nul opbouwen, wat ook erg belangrijk voor me was.

Isabelle- Dat is leuk. Dus richt Pinwheel zich op het vereenvoudigen van inkomensgegevens voor fintechs, toch? Waarom specifiek de focus op inkomensgegevens?

Laurens- Ja, dus het is een klein beetje breder. En dat is connectiviteit met inkomens- of loongegevens. Maar de focus is zo van, dat is zo'n belangrijke, weet je, top van de piramide van iemands financiële leven, waar ze werken, zo worden ze betaald. En dus is het zo'n enorm stuk van de puzzel dat echt niet is gekraakt. Er zijn dus zoveel mogelijkheden om die informatie daadwerkelijk beschikbaar te hebben. En dan doen we heel ons best om ook de vragen te beantwoorden die onze klanten zullen hebben met betrekking tot die gegevens. Dus niet zomaar, hoeveel verdiende iemand vorig jaar op zijn W twee? Maar hoeveel hebben ze deze looncyclus verdiend? Hoeveel verwachten we dat ze in toekomstige looncycli zullen verdienen? Wanneer verwachten we dat ze betaald worden? En dat zijn echt belangrijke stukjes van de grotere puzzel die geldschieters en financiële instellingen kunnen gebruiken om betere diensten en producten en advies aan te bieden.

Isabelle- Het klinkt alsof het een behoorlijk grote impact kan hebben op financiële inclusie. Vertel me over dit aspect van alternatieve gegevens.

Laurens- Ja. Nou, dat hopen we zeker. Ik bedoel, alsof het huidige kredietscoresysteem gewoon geen inkomen omvat. En, weet je, we hebben een enquête gehouden en zeven van de tien respondenten zeiden dat ze graag wilden dat een kredietscore ook het inkomen omvatte. Dus het is gewoon logisch dat het zou moeten. En veel van die reden is dat het traditionele scoresysteem niet noodzakelijkerwijs gaat over iemands vermogen om te betalen. Het gaat over hun historische betalingen en tal van andere factoren. En dus vereenvoudigen tot dit is de instroom, kijk naar de uitstroom en zie hun bereidheid om te betalen, is echt belangrijk.

Isabelle- Nee, ik ben het ermee eens. Daar ben ik het mee eens. Het moet een heel soort wereldbeeld van de persoon goed geven in plaats van alleen dit. Dus hoe gebruiken de bedrijven waarmee u werkt deze gegevens gewoonlijk?

Laurens- Ja, dus het hangt ervan af. We hebben veel bankklanten en neobank-klanten die onze connectiviteit gebruiken om dingen te doen zoals het vereenvoudigen van het direct wisselen van stortingen. We hebben veel banken en fintechs, en geldschieters die gegevens gebruiken voor verificatie van inkomensverificatie van werkgelegenheid. En dan hebben we mensen die de gegevens gebruiken om daadwerkelijk beslissingen te nemen, wat het beste is. Nou ja, niet om onze andere use-cases te verminderen. Onze klanten, maar in termen van vooruitgang van financiële diensten om anders te zijn en er anders uit te zien, denk ik dat het opnemen van salarisgegevens en inkomensgegevens, en een deel van het besluitvormingsproces, erg belangrijk is.

Isabelle- Ja, nee, ik ben het ermee eens. Ik bedoel, Pinwheel heeft eind vorig jaar een onderzoek uitgebracht naar de houding van klanten ten opzichte van kredietscores. Vertel me over enkele van de belangrijkste bevindingen hierin.

Laurens- Ja, nou, ik bedoel, het is niet wereldschokkend, alsof het systeem kapot of onbillijk is, is passender. En consumenten zijn ontevreden over het traditionele scoresysteem. Dus bijna acht op de tien respondenten zijn het erover eens dat kredietscores niet het enige criterium mogen zijn bij het verkrijgen van een lening. En ik heb al gezegd dat inkomen iets is dat mensen willen meenemen in het bepalen van hun kredietwaardigheid. En ook, zoals misschien met name veel consumenten. En ik denk dat het ja is, zoals 10% van de consumenten die we hebben ondervraagd, stond ook open voor het delen van die gegevens. Dus ze zeggen, geef ons gewoon de mogelijkheid om inkomen en in onze werkgelegenheidsinformatie beschikbaar te maken en deel uit te maken van uw besluitvormingsproces. En, en ook, het is, denk ik, niet vanzelfsprekend, maar deze mensen moeten nog steeds geld lenen. En dus gaan ze naar hun familie en vrienden. En het blijken behoorlijk goede leners te zijn. En dus, weet je, onze klanten lopen die klanten mis vanwege het systeem. Volgens mij wel

Isabelle- Het kan een behoorlijk moeilijke cyclus voor ze worden als ze niet in het systeem zijn opgenomen, zoals met woekeraars en al dat soort dingen. Ja, jullie veranderen levens.

Laurens- Ik hoop het. En daar praten we veel met ons team over. We bieden geen direct-to-consumer-producten aan waarvan we met veel genoegen kunnen zeggen, door gegevens beter beschikbaar te maken en moeilijke vragen te beantwoorden, hoe we ervoor kunnen zorgen dat onze klanten hun producten inclusiever kunnen maken. En het is heel duidelijk voor zaken als toegang tot verdiend loon, zodat mensen niet die betaaldag-leninghaai hoeven te gaan. En het is zeker belangrijk, net als het uitbreiden van de kredietbox, het is waarschijnlijk de eerste plaats om te beginnen. Het is net alsof je de zijkanten ervan afbreekt om het uit te breiden. En dus, ja, het is echt leuk om te zien terwijl we vooruitgang blijven boeken in die arena en geldschieters vertrouwd maken met een nieuwe manier om naar dingen te kijken en dingen te beoordelen,

Isabelle- Ja, dat is geweldig, want alternatieve gegevens zijn vrij moeilijk te verzamelen, de snelheid is nogal rommelig. Dat is wat ik heb gehoord. 

Laurens- Ja, het kan ongestructureerd zijn, het kan zijn dat er niet veel historische informatie is, het is moeilijk om te testen. Vaak, als je een alternatieve gegevensaanbieder bent of probeert te verkopen aan een geldschieter, zelfs als ze je gegevens willen gebruiken, kan het twee jaar duren voordat ze echt beginnen om het in hun systeem te vouwen, omdat ze moeten aanpassen hoe al hun processen werken intern, ze moeten kleine steekproeven nemen om te begrijpen wat het hoogste risico is, wat zijn hun verliezen? Hoe kunnen ze potentieel, weet je, dingen hier of daar een beetje aanpassen om die te verminderen. En dus hopen we dat we een deel van dat werk van hun bord nemen door de gegevens niet alleen duidelijk gestructureerd en schoon te maken, maar ook een beetje verder te gaan met onze datawetenschapsteams om te proberen de vragen te beantwoorden waarvan we denken dat ze die zullen beantwoorden. moeten beantwoorden. En om die cyclus te verkorten.

Isabelle- Okee mooi. Dus het stroomlijnt het hele proces. 

Laurens- Dat is het doel. 

Isabelle- Groot goed. Wat zijn voor u persoonlijk de meest zorgwekkende aspecten van de huidige kredietbenadering? Zoals de FICO-score en zo? 

Laurens- Ja. Nou, ik denk dat ik hier vanmorgen aan zat te denken. Mijn antwoord bestaat uit drie delen. Weet je, persoonlijk denk ik dat het altijd belangrijk is om aan je eigen ervaringen te denken, zoals toen ik in de twintig was, ik was, weet je, had niet veel cashflow en woonde in New York, en ik zou vergeten te betalen spectrum of wat heb je, en zoals, weet je, jij, je maakt een paar fouten en je credit score wordt behoorlijk gekwetst. En als je niet de luxe hebt om alles op automatische incasso te zetten, dan moet je ook tijd vinden om daarmee om te gaan. En dus dan denk ik aan, wat als je een alleenstaande moeder was en je bent, je werkt en je zorgt voor je kinderen, en dan moet je ook uitzoeken wanneer je gaat zitten en beslis welke rekeningen je wanneer gaat betalen om ervoor te zorgen dat je niet, je weet wel, rood staat en dat is een heel ander vreselijk verhaal. Dus ik denk, weet je, dat deel is echt eng. Er is gewoon zo'n grote kans om fouten te maken en er dan zo lang van terug te moeten krabbelen. Zelfs als je een geweldige baan krijgt en er echt dingen voor je veranderen. Het financiële systeem wil niet zomaar van de ene op de andere dag ontgrendelen vanwege die score. hem. Dus en dan ook leuk, ik heb veel hele goede vrienden die niet van hier komen. Een van mijn hele goede vrienden komt uit Australië. En ik kan me voorstellen dat dit hetzelfde zou zijn voor jou als je hier voor langere tijd zou zijn, maar het is zo moeilijk, weet je, ze is hier gekomen met een geweldige baan, maar ze moet door ons kredietsysteem navigeren of een appartement krijgen in New York City is 20 keer ingewikkelder.

Isabelle- Ja, het is zeker alsof ik naar Parijs ben verhuisd. En ik herinner me het hele proces dat het moeilijk was. Dus ja, ik kan me Amerika voorstellen. Nog iets. Dus kredietscore, is er echter een reden, is er een kans dat deze alternatieve gegevens te veel krediet vrijmaken en het risico lopen dat toch al kwetsbare mensen in een soort schuldencyclus terechtkomen?

Laurens- Ja, dat vind ik altijd de moeilijke vraag. Rechts. Zoals, weet je, veel loonleiders zijn inmiddels onder vuur komen te liggen, zoals, hoe behulpzaam zijn ze of niet? Weet je, ik vind dat moeilijk. En een ding dat ik wel zou willen, is dat ik in de, wat dan ook, 10 jaar, en specifiek in FinTech, echt meer geld zonder bestuurder zou willen zien, net zoals het eenvoudiger maken voor mensen zodat ze die niet hoeven te maken beslissingen. Omdat onderwijs over financiën iets is waarin je geïnteresseerd moet zijn. Ja, het is nogal saai. En niet iedereen is geïnteresseerd in net als in het onkruid kruipen en het leren. En dus, weet je, ik denk dat dat heel moeilijk is. Want hoe leer je mensen die houden van, ja, misschien wil je dat ding dat je in de loop van de tijd kunt kopen? Of dat je er een lening voor kunt krijgen? Of misschien heb je dat ding nodig. Maar hoe begrijpen ze dan echt wat de gevolgen kunnen zijn? Dus ik weet niet of alternatieve gegevens echt iets zijn om naar te verwijzen, ik denk, weet je, zoals ik al zei, bedrijven doen er heel lang over om naar nieuwe datasets te kijken en te beslissen wat ze willen gebruiken in hun besluitvormingsproces . Dus ik denk niet dat, zoals alternatieve gegevens, zoals het zelf als een op zichzelf staand ding is, het probleem is om potentiële verliespercentages te verhogen? Ik denk dat het is als mensen er haastig op ingaan, of als er niet genoeg back-tests zijn. Of als om welke reden dan ook de gegevens een slecht signaal hebben. Dat kan natuurlijk tot meer risico leiden. Maar weet je, ik denk dat het waarschijnlijk niet opweegt tegen alle voordelen die het kijken naar aanvullende factoren of verschillende stukjes informatie biedt.

Isabelle- Nee, dat is logisch. Ik bedoel, het is een hele soort industriële benadering van dit soort kwesties. Rechts. En we zouden innovatie daarin niet moeten onderdrukken om het te doen.

Laurens- Rechts. Ik denk dat dat zo'n gemakkelijke manier zou zijn om te zeggen: nou, zo hebben we het altijd gedaan. En daar was een reden voor, oké, maar er is een reden waarom het niet voor iedereen werkt.

Isabelle- Precies, precies. Er zijn problemen met de huidige status quo. Dus ja, er is ruimte voor verbetering. Wat is jouw mening over enkele van de uitdagingen die elkaar afwisselen? Wat zijn de meest uitdagende dingen aan alternatieve gegevens? En hoe kunnen fintechs, de fintechs waarmee u samenwerkt en uw klanten, deze uitdagingen aangaan? 

Laurens- Nou, ik denk dat het makkelijker is voor fintechs. Ik denk dat het voor onze bankklanten en meer traditionele geldschieters veel enger is omdat, weet je, ze altijd naar regelgeving kijken, en wat denkt de CFPB ervan en? En zoals, krijgen we een boete die we niet hadden verwacht? Om iets te doen waarvan we dachten dat het misschien het juiste was? En geloof me; Ik ben een groot voorstander van de CFPB. Dat wil niet zeggen dat ik niet vind dat ze toezicht moeten houden. Maar ik denk gewoon dat, zoals vaak, de gemakkelijke weg, vooral voor grote FIS, is om te wijzen op zoiets als, dit is hoe we het in het verleden hebben gedaan. En zo weten we dat we binnen de lijntjes blijven. Maar weet je, in mijn ervaring zijn toezichthouders geweldig, en met mensen met wie we meer tijd willen doorbrengen, kunnen we een meer open en divers informatiesysteem bouwen dat we gebruiken voor besluitvorming. Dus weet je, ik denk dat de grootste uitdaging is dat het anders is.

Isabelle- Oke oke. Ja. Ik bedoel, fintech in het algemeen lijkt dit te hebben, of innovatie, zou ik moeten zeggen, heeft iets dat tegen hen ingaat dat het anders is. Ja. En mensen moeten er hun hoofd omheen krijgen, toch. 

Laurens- Ja precies. Ik denk dat we daarnaartoe verhuizen. Het komt goed. 

Isabelle- Ja. Dus wat is een advies dat je hebt gekregen dat je zou zijn dat je aan iemand anders zou geven?

Laurens- Ja. Dus ik denk vooral als we nadenken over onze mensen die oneerlijk worden behandeld binnen het huidige financiële systeem. Het herinnert me er alleen maar aan dat ik dit soort platforms zou moeten gebruiken om andere vrouwen te vertellen wat ze waard zijn, en om te vragen wat ze verdienen en om uit te spreken over zaken als verhogingen en kansen en promoties en meer verantwoordelijkheden op zich te nemen. Zijn weet je, dat is het ding dat in me opkomt, zoals, oh mijn god, wat als ik dat was, ik had mijn dochter en had een andere financiële situatie. En dat zou zeker het geval kunnen zijn als ik niet echt vrouwen om me heen had die me hielpen om me te pushen en me te laten weten dat het oké is om meer te vragen. En om te begrijpen wat ik te bieden heb.

Isabelle- Ja, nee, dit is iets waar ik erg van hou, zoals vrouwen die andere vrouwen pushen en rolmodellen hebben binnen het systeem. Recht om er echt achteraan te gaan als doel. 

Oké, kromme vraag. Je bent bijna aan het einde van het interview. Dus ik ging gisteren naar een wedstrijd van de Yankees, want ik ben in New York, toch? Heb jij? Ik weet niet of je van honkbal houdt. Maar ik heb geleerd dat elke speler een soort themamelodie heeft als ze aan slag komen. 

Laurens- Rechts. Oké, ik ben aan het leren 

Isabelle- Oké. Blijkbaar is dit wat er gebeurt. Wat zou je themanummer B zijn als je aan slag zou gaan? 

Laurens- O mijn God. Wauw. De toeristen van het tijdperk gaan door. Ik heb het gevoel dat dit een Taylor Swift-moment is. Oké. Daar is die. Dat is zoiets als, als ik een man was, ja, ken je die? Ja. Ik weet niet zeker of dat de titel van het nummer is, maar dat is het ja.

Isabelle- Leuk. Oké. Dat vind ik leuk. Dat vind ik leuk. Hoe kunnen mensen met je in contact komen of je volgen?

Laurens- Ja, ik ben Lauren Crossett, CRO Pinwheel. Dus ik zit op LinkedIn. En mijn e-mail is gewoon lauren@pinwheelapi.com. En ik heb. Ik denk dat ik op Twitter zit, maar zeker niet actief genoeg om me daar te bereiken.

Isabelle- Oké, gaaf. Nou, heel erg bedankt dat je de tijd hebt genomen om met me te praten. Geniet van het evenement. En ja, heb een heel goede rest van je dag.
Laurens- Geweldig. Bedankt, jij ook. Bedankt.

VERWANT: The Fintech Coffee Break Ep. 19 – Matthew Homer, De afdeling van XYZ

• Door SEO aangedreven content en PR-distributie. Word vandaag nog versterkt.
• PlatoAiStream. Web3 gegevensintelligentie. Kennis versterkt. Toegang hier.
• De toekomst slaan met Adryenn Ashley. Toegang hier.
• Koop en verkoop aandelen in PRE-IPO-bedrijven met PREIPO®. Toegang hier.
• Bron: https://news.fintechnexus.com/the-fintech-coffee-break-ep-20-lauren-crossett-pinwheel/