Tot voor kort moesten fintech-startups uit India die veelbelovend waren, hun basis naar gunstiger klimaten verplaatsen om het soort waarderingen, betere fondsenwervingsmogelijkheden en betere belastingstructuren te krijgen. 

Singapore, Dubai en de VS waren allemaal meer veelbelovende locaties om zich te vestigen voor bedrijvige fintech-startups uit een land als India. Dit is de norm geweest zolang mensen in de branche zich willen herinneren, maar langzaam maar zeker verandert de status-quo voor fintech-startups in India.

Nu regelgevingsmandaten en betere zakelijke verwachtingen zich terug in het moederland aandienen, willen zelfs de grotere fintech-startups die oorspronkelijk uit India kwamen, naar huis terugkeren, omdat het vooruitzicht om hun hoofdkantoor terug te hebben waar hun grootste zakelijke kansen te vinden zijn, waarschijnlijker wordt.

PhonePe, het betalingsbedrijf dat Walmart overnam toen het Flipkart overnam, werd de eerste grote outfit die terug verhuizen naar Indië vanuit Singapore. Het heeft zich in Mumbai geregistreerd als PhonePe Private Ltd, is bezig zich af te splitsen van Flipkart en een nieuwe financieringsronde op te halen, waardoor het bedrijf wordt gewaardeerd op 12.5 miljard dollar, meer dan het dubbele van de waardering in 2020 voor de Singaporese bedrijf van slechts 5.5 miljard dollar.

Steeds meer fintech-startups die afkomstig zijn uit India, willen naar huis verhuizen, aangezien aangescherpte wettelijke vereisten van de Reserve Bank of India (RBI) en kapitaalmarktregulator SEBI erop aandringen dat winstgevende bedrijven Indiase entiteiten moeten opzetten om gereguleerde activiteiten zoals verzekeringen uit te voeren en uitlenen.

Maar terwijl meer winstgevende entiteiten met buitenlands eigendom, zoals Razorpay, Groww en Cashfree, hun blik richten op een thuiskomst, is er een hele reeks fintech-startups die al in India zijn gevestigd en die evoluerende financiële diensten in het land. 

Hier is een blik op vijf fintechs in de groeifase die in 2023 de volgende ontwikkelingsfase ingaan.

Vermenigvuldigen

Multipl beweert het eerste bedrijf te zijn dat het 'Save Now Pay Later' (SNBL)-concept heeft gecreëerd, een afgeleide van het buy now pay later-kredietmodel dat veroverde de wereld stormenderhand tijdens de pandemiejaren. Terwijl 'nu kopen' het gebruik van krediet aanmoedigt, bouwt de SNBL-trend voort op de bestaande neiging van Indiërs om te sparen voor een toekomstige aankoop.

Multipl is nu een van een aantal fintech-startups in India die spaarplannen aanbiedt voor grote aankopen en andere grote financieringsdoelen, zoals voor een vakantie, bruiloft, nieuwe elektronica-aankopen, verzekeringspremies en schoolgeld. Het verschil is dat gebruikers worden gestimuleerd in de vorm van beloningen zoals kortingen en cashbacks wanneer hun spaardoelen worden bereikt.

Paddy Raghavan, CEO en mede-oprichter van Multipl, legt uit dat het beleggen van fondsen in een systematisch investeringsplan van Multipl, naast beloningen, vervolgens zal worden gestort in "gecureerde marktinstrumenten zoals beleggingsfondsen om een ​​goed rendement te behalen".

Gebruikers halen niet alleen rendement uit de markt, het unieke van Multipl is dat merken samen met de gebruiker kunnen investeren, zoals een reisorganisatie die 10 procent subsidieert of een nominaal bedrag toevoegt bovenop het systematische investeringsplan van de gebruiker. 

"We verdienen geld met de merken wanneer er een inwisseling met het merk plaatsvindt", legt Raghavan uit. “Als SEBI-geregistreerde beleggingsadviseur (RIA) kunnen we onze gebruikers ook een vergoeding vragen voor het onbevooroordeelde en deskundige beleggingsadvies dat we bieden. We brengen momenteel echter geen kosten in rekening bij de gebruikers.”

Vermenigvuldigen verhoogde US $ 3 miljoen in financiering van Blume Ventures, GrowX Ventures, IIFL en Kotak Securities Limited vorig jaar. Sinds de lancering in mei 2020 heeft het SNBL-platform meer dan 200,000 gebruikers en meer dan vijf miljard roepies aan spaardoelen gecreëerd op het platform.

lentra

Terwijl digitale uitlening is een grote fractie van de fintech-cake in een groeiende economie als die van India, kan het verkrijgen van kredietinformatie in een dergelijke markt een uitdaging zijn, zelfs voor een bank. 

Na jarenlang met banken als klant te hebben gewerkt, startte oprichter D Venkatesh Lentra AI in Pune om banken en kredietverstrekkers niet alleen software voor het initiëren van leningen en beheer aan te bieden, maar biedt nu 360-graden van het ecosysteem voor digitale leningen, inclusief campagnebeheer, leadkwalificatie, incasso, en geautomatiseerde rapporten genereren.

Lentra's cloudgebaseerde software-as-a-service vermindert de tijdrovende aspecten van het identificeren van leners, hun kredietgeschiedenis en transactiegedrag in het verleden door een groot deel ervan op regels gebaseerd en geautomatiseerd te maken, waardoor banken kunnen opschalen tot 95 procent van de lening aanvragen verwerkt.

Voor de resterende vijf procent die door mensen moet worden afgehandeld, heeft Lentra online chatcommunicatiekanalen gebouwd, zodat de backend van de bank voor leningen zelfs in kleinere townships en steden operationeel kan zijn. De softwaresuite breidt zich ook uit met uitgebreidere gegevensrapporten, de mogelijkheid om leningen in te plannen en gedeeltelijk uit te betalen, en meer.

“We hebben de hele negen werven voor leningen gedekt en op een manier die de banken onmiddellijk kunnen gebruiken en op een manier die hen in staat stelt om binnen te komen op een punt waarvan ze denken dat het nuttig voor hen is en te verlaten op een punt dat ze denken dat het is. genoeg voor hen', zegt de oprichter zei. “Het dwingt de bank niet om onze modules te gebruiken die ze nu niet willen gebruiken. Als ze een specifiek deel van het hele universum willen oplossen, kunnen ze dat op het platform doen. Er zijn geen dwang die het platform dicteert.”

Banken sparen door het verstrekken van leningen aan voornamelijk kredietwaardige klanten, terwijl identiteitsfraude bijna nul is waar Lentra wordt gebruikt, volgens Venkatesh. Lentra's grootste financieringsronde onder leiding van Bessemer Venture Partners, SIG en Citi Ventures vond plaats in november 2022, waarbij $ 60 miljoen werd opgehaald om de uitbreiding in Zuidoost-Azië, waaronder Vietnam, de Filippijnen, Indonesië en uiteindelijk de VS, te stimuleren.

Zaggle

Zaggle Prepaid Ocean Services is een B2B2C software-as-a-service fintech-bedrijf dat kanaalkosten- en incentivebeheerdiensten aanbiedt aan ondernemingen, die op hun beurt de technologie gebruiken om verschillende operationele processen te digitaliseren die uitgaven met zich meebrengen voor hun interne teams, leveranciers en distributeurs .

Oorspronkelijk opgericht in 2011 in Mumbai, is Zaggle enorm gegroeid sinds het voor het eerst beloningen en erkenningsprogramma's voor bedrijven aanbood, en is sindsdien overgestapt op het leveren van software die zowel voordelen als vergoedingen beheert. Mede-oprichter en CEO van Zaggle, Avinash Godkhindi, zegt dat de volgende kans ligt in leveranciersbeheer. 

"De beslissingen over wie te betalen, hoeveel te betalen, wanneer te betalen, waar te betalen, worden steevast genomen door bedrijven, niet door rekeningen", zegt Godkhindi. “Accounts voert het gewoon uit. Dat is het probleem dat we oplossen.”

De software van Zaggle maakt het voor de zakelijke beslisser mogelijk om een ​​duidelijk beeld te krijgen van wat er met een betaling gebeurt, in plaats van alleen naar e-mails en spreadsheets te kijken. De oplossing is heel logisch, en vandaag raakt Zaggle-technologie ongeveer 2,000 zakelijke klanten en in de buurt van 2 miljoen eindgebruikers. 

De software en mobiele app van de fintech zijn beschikbaar in vier Indiase talen naast het Engels, en Godkhindi verwacht meer dialecten toe te voegen naarmate het zijn binnenlandse markt bedient - dankzij sterke partnerschappen met onder meer Infosys, Persistent Systems, Microsoft en verschillende Tata Group-bedrijven in India , Zaggle is al drie jaar winstgevend.

"Dit jaar doen we het nog beter en is het bedrijf behoorlijk opgeschaald", schetst de medeoprichter en CEO. Er zijn plannen om zijn productassortiment in het buitenland aan te bieden, waarbij sommige klanten, zoals edtech-outfit Upgrad, Zaggle gebruiken om bepaalde internationale betalingen te vergemakkelijken.

Godkhindi denkt dat zijn sector klaar is voor explosieve groei, met waarderingen van meerdere miljarden dollars al voor andere uitgavenbeheerbedrijven zoals Brex, Ramp en Spendesk. Zaggle wil het voortouw nemen in de snel opkomende Indiase ruimte en wil daarvoor meer geld ophalen - nadat het al ongeveer US $ 2 miljoen aan eigen vermogen heeft opgehaald en de eerste documenten heeft ingediend om zichzelf te laten noteren op de beurzen in Mumbai .

Rupifi

Rupifi zou zijn India's eerste geïntegreerde financiering bedrijf, dat B2B-transacties mogelijk maakt voor micro-, kleine en middelgrote ondernemingen (mkmo's) met zijn dubbele B2B BNPL- en B2B Checkout-producten. Sinds de oprichting in 2020 heeft Rupifi meer dan 200 crore (20 miljard roepies) aan zakelijke leningen verstrekt, met een merkbare stijging tijdens de Diwali-feestdagen eind 2022.

De oplossingen van Rupifi drijven meer dan twee dozijn B2B-marktplaatsen in India aan, zoals Jumbotail, Retailio en Flipkart Wholesale, en exploiteren enkele van de best-in-India-marktplaatsen in sectoren als landbouw, farma, snel bewegende consumptiegoederen, mode en elektronica.

De aanbieder van kredietverlening werkt voornamelijk samen met niet-bancaire financiële diensten om kapitaal aan te trekken en om flexibele, digitaal ondersteunde terugbetalingsopties aan te bieden. 407.7 mkmo's met werkkapitaal variërend van 2021 roepies (US $ 500) tot 150,000 roepies (US $ 10,000).

“Online BNPL is ons kernaanbod geweest en heeft bijgedragen aan de maximale groeiwaarde. De offline BNPL is de afgelopen maanden echter ook aan het aantrekken”, legt Anubhav Jain, de medeoprichter en CEO, uit. "Ons product is ingebed in BNPL, wat betekent dat de lener geen app hoeft te downloaden en dat alle transacties zijn geïntegreerd in de anker-app."

Sinds de oprichting heeft Rupifi begin 25 $ 2022 miljoen opgehaald in een Series-A-ronde van Bessemer Venture Partners en Tiger Global.

HyperVerge

Met aanwezigheid in Silicon Valley, Bangalore, Zuidoost-Azië en Afrika. HyperVerge levert oplossingen voor dynamische identiteitsverificatie en fraudedetectie, mogelijk gemaakt door AI en computer vision-technologie.

HyperVerge biedt marktleidende eKYC ID-verificatie voor uiteenlopende bedrijven, maar heeft een specialisatie voor sectoren zoals BFSI, cryptobedrijven, telecom en e-commerce - "alle segmenten die de identiteit van elke klant of agent op hun platform moeten vaststellen", volgens CEO Kedar Kulkarni.

Het bedrijf stroomlijnt het identiteitsgoedkeuringsproces met AI en machine learning, en automatiseert wat dagen met formulieren en handmatige verwerking zou hebben gekost in minuten. Klanten uploaden afbeeldingen van hun ID-documenten en zijn direct aan boord dankzij het AI-drive gezichtsherkenningssysteem.

"Mensen die gezichtsafbeeldingen verifieerden, waren erg traag en niet gemakkelijk schaalbaar, en ons gezichtsherkenningssysteem was in staat gezichten te identificeren met een bijna perfecte nauwkeurigheid", zei Kedar. "Onze AI van eigen bodem zorgt ervoor dat de klant een geweldige ervaring heeft - veel klanten met wie we werken hebben hun goedkeuringstijd teruggebracht tot slechts vijf minuten!"

HyperVerge staat in de top 10 van het National Institute of Standards and Technology van het Amerikaanse ministerie van Handel en is ook een van de vertrouwde technologieën voor geautomatiseerde gezichtsherkenning als het gaat om het aanpakken van fraude.

"We weten dat elk digitaal proces vatbaar is voor aanvallen door georganiseerde fraudeurs die samenwerken", bevestigt Kedar. “Daarom vormt KYC, nauwkeurige identificatie van de klant in elke fase, de kern van onze dienstverlening.”

Uitgelicht beeldtegoed: bewerkt vanaf Unsplash

• Door SEO aangedreven content en PR-distributie. Word vandaag nog versterkt.
• Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligentie. Kennis versterkt. Toegang hier.
• Bron: https://fintechnews.sg/68719/fintech-india/5-homegrown-fintech-startups-from-india-were-watching-in-2023/