الوجبات الرئيسية:

• أسعار صناديق الاستثمار المتداولة في البيتكوين والبيتكوين متطابقة تقريبًا.
• تعد صناديق الاستثمار المتداولة أكثر ملاءمة للمستثمرين الذين يرغبون في إدارة عملات البيتكوين والاستثمارات الأخرى الخاصة بهم من حساب الوساطة التقليدي، مثل الأسهم والسندات.
• يعد شراء عملة البيتكوين والاحتفاظ بها بشكل مباشر أكثر ملاءمة للمستثمرين الواثقين في العملات المشفرة والذين يشعرون بالراحة في إعداد وإدارة حساباتهم أو محفظتهم المشفرة. كما أنه يفتح إمكانية المشاركة في فرص DeFi.

الآن بعد أن تمت الموافقة على صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين من قبل هيئة الأوراق المالية والبورصة، أصبح من الأسهل من أي وقت مضى على مستثمري العملات المشفرة شراء البيتكوين والاحتفاظ به في محافظهم الاستثمارية. (انظر دليلنا ل الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة في البيتكوين.)

ومع ذلك، لا يزال المستثمرون الأذكياء يتساءلون: هل يستحق الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين بدلاً من البيتكوين الفعلي؟

تستكشف هذه المقالة الاختلافات الرئيسية بين الخيارين، لمساعدتك في تحديد الخيار الأفضل لمحفظتك الاستثمارية.

صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين مقابل الاحتفاظ بالبيتكوين مباشرة

بينما ETFs بيتكوين ترتبط بسعر البيتكوين من حيث القيمة السوقية، فهي تختلف بشكل كبير عن أصولها الأساسية.

دعنا نستكشف مدى اختلافها بناءً على عدة عوامل:

إمكانية الوصول

يمكن للمستثمرين من المؤسسات والأفراد الوصول بسهولة إلى صناديق الاستثمار المتداولة في البيتكوين والبيتكوين.

• يتم إدراج Bitcoin في مئات من بورصات العملات المشفرة، بما في ذلك المنصات الشهيرة مثل کوین بیس و باينانس. يمكن للمستثمرين شراء العملات المشفرة عن طريق الدفع بالعملات الورقية أو تبادل العملات الرقمية. في هذه الحالة، يمتلكون عملة البيتكوين ويمكنهم نقلها إلى مكان آمن المحفظة الرقمية للوصول إلى المفاتيح الخاصة.
• تتمتع صناديق Bitcoin ETF بسيولة أعلى ويمكن للمستثمرين التقليديين الوصول إليها بشكل أكبر. يمكنهم شرائها من خلال وسطاء تقليديين مثل Schwab و Etrade، ويمكنهم بسهولة شراء أسهم ETF من خلال شركات الوساطة هذه عن طريق الدفع بالعملات الورقية.

التوفر

على الرغم من أن البيتكوين متاح على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع، إلا أنه لا يمكن تداول أسهم ETF إلا خلال ساعات السوق، وهي أيام العمل من الساعة 24 صباحًا إلى الساعة 7 مساءً بالتوقيت الشرقي. قد يعني هذا أن المستثمرين الذين يريدون الوصول المباشر قد يجدون صناديق الاستثمار المتداولة تقليدية للغاية.

المخاطرة

يعد الاستثمار في عملة البيتكوين من خلال بورصة العملات المشفرة ذات السمعة الطيبة أو شراء أسهم ETF من خلال وسيط من الأساليب الآمنة. ومع ذلك، فإن الأول ينطوي على مخاطر أكثر قليلاً، خاصة بالنسبة للمستثمرين غير المتخصصين في التكنولوجيا.

الاحتفاظ بالأصول المشفرة في أ المحفظة الساخنة يمكن أن تكون أكثر خطورة بسبب هجمات القرصنة المحتملة أو حتى إفلاس البورصة، وهو ما حدث لـ FTX. الطريقة الأكثر أمانًا هي تحويل الأموال إلى أ محفظة الأجهزة الآمنةولكن فقدانه أو فقدان الوصول إلى المفتاح الخاص يعني اختفاء أموال العملات المشفرة إلى الأبد.

يعد الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة آمنًا بشكل عام، حيث يتم تنظيم الأموال، ولكن يجب على المساهمين الثقة في الشركة المصدرة.

الإسترجاع :

نظرًا لأن صناديق الاستثمار المتداولة تحتفظ بالبيتكوين في عهدتها، فإنها تحقق عوائد مماثلة بمرور الوقت. ومع ذلك، يمكن أن تصبح صناديق الاستثمار المتداولة في بعض الأحيان أكثر تقلبا. حتى كتابة هذه السطور، فقد تفوقوا على BTC.

أيضًا، يجب على المتداولين على المدى القصير أن يأخذوا في الاعتبار أن صناديق الاستثمار المتداولة غير متاحة للتداول بعد ساعات السوق.

الرسوم الدراسية

يمكن أن يكون تداول أسهم Bitcoin ETF أكثر تكلفة قليلاً. تتقاضى معظم صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين، بما في ذلك تلك التي تقدمها BlackRock وVanEck وFidelity، رسومًا قدرها 1 رسوم 0.25٪ لكل تجارة. تتقاضى صناديق الاستثمار المتداولة في Grayscale، والتي تمثل أكثر من 60٪ من إجمالي ممتلكات صناديق الاستثمار المتداولة في البيتكوين، رسومًا بنسبة 1.5٪.

رسوم التداول في بورصات العملات المشفرة أقل بكثير. على Coinbase، على سبيل المثال، تتراوح الرسوم من 0.05٪ إلى٪ 0.6.

اللائحة

تنظم هيئة الأوراق المالية والبورصة (SEC) صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين بشكل كامل، مما يضمن الاحتفاظ بإجمالي احتياطيات البيتكوين.

تتم استضافة البيتكوين نفسها من قبل شبكة لا مركزية عالمية دون أي سلطة تحكمها، ويتم تنظيم منصات العملات المشفرة لا تزال محدودة في الولايات المتحدة.

ومن الجدير بالذكر أن عملة البيتكوين يتم التعامل معها كسلعة في الولايات المتحدة، في حين تمثل أسهم صناديق الاستثمار المتداولة أوراقًا مالية.

اعتبارات للمستثمرين

تتفاعل صناديق Bitcoin ETFs والبيتكوين المادية مع نفس ظروف السوق. أيضًا، نظرًا لأن أسعارها تتحرك تقريبًا جنبًا إلى جنب، فهي مرتبطة بشكل إيجابي تقريبًا، مما يمنحها نفس ملفات تعريف المخاطر.

ومع ذلك، فيما يتعلق بأهداف الاستثمار، يمكن للخيارين تلبية احتياجات مختلفة.

على وجه التحديد، تعد صناديق الاستثمار المتداولة أسهل بالنسبة للمستثمرين الذين يرغبون في تنويع المحفظة التقليدية التي تخصص أيضًا للأسهم والسندات (الاستراتيجية التي نتبعها في موقعنا محفظة Blockchain Believer). يمكنك الاحتفاظ بجميع الأسهم والسندات والبيتكوين في حساب واحد.

مع الاحتفاظ بالبيتكوين مباشرة، ستحتاج إلى فتح حساب أو محفظة منفصلة للاحتفاظ بالبيتكوين الخاص بك وحساب الوساطة الخاص بك. إنه أكثر تعقيدًا بعض الشيء، ولكنه يمنحك التحكم في عملة البيتكوين الخاصة بك.

ما هي صناديق Bitcoin ETF؟

صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين الفورية هي صناديق استثمارية تقدم للمستثمرين تعرضًا مباشرًا للبيتكوين.

يتم إدراج صناديق الاستثمار المتداولة في أسواق الأسهم التقليدية، مثل بورصة ناسداك وبورصة نيويورك (NYSE)، وتخضع لرقابة هيئة الأوراق المالية والبورصات.

يجب أن تحتفظ صناديق الاستثمار المتداولة هذه بالبيتكوين الفعلي لدى أمين الحفظ، مما يمكنها من متابعة سعر البيتكوين عن كثب.

ما هي عملة البيتكوين (BTC)؟

Bitcoin هو أحد الأصول الرقمية الموجودة على blockchain، والتي يتم تشغيلها بواسطة شبكة لا مركزية من العقد الموزعة في جميع أنحاء العالم.

إنها أول حالة استخدام لـ blockchain وكانت دائمًا أكبر عملة مشفرة من حيث القيمة السوقية، بقيمة 1.3 تريليون دولار حتى كتابة هذه السطور.

تم إطلاق البيتكوين من قبل كيان مجهول تصوره كنظام نقدي لامركزي من نظير إلى نظير. ومع ذلك، فقد أصبح مخزنًا للقيمة (SOV)، مما يمنح المستثمرين طريقة بديلة لتخزين الثروة والتحوط ضد التضخم.

المستثمر الوجبات الجاهزة

في الختام، تعد صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين أسهل بالنسبة للمستثمرين التقليديين الذين يرغبون في التعرض للبيتكوين ضمن حسابات الوساطة القياسية الخاصة بهم. يمكنهم تخصيص صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين لتنويع محافظهم التقليدية للأسهم والسندات.

يعد الاستثمار المباشر في عملة البيتكوين أفضل لعشاق العملات المشفرة الذين يفهمون تعقيدات معاملات blockchain والمحافظ الرقمية ومنتجات العملات المشفرة. يمكن لحاملي البيتكوين أيضًا المشاركة في التمويل اللامركزي (DeFi) عن طريق التحويل إلى Wrapped Bitcoin (WBTC)، مما يفتح العديد من الفرص المدرة للعائد.

الأسئلة الشائعة

• محتوى مدعوم من تحسين محركات البحث وتوزيع العلاقات العامة. تضخيم اليوم.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. تمكين نفسك. الوصول هنا.
• أفلاطونايستريم. ذكاء Web3. تضخيم المعرفة. الوصول هنا.
• أفلاطون كربون، كلينتك ، الطاقة، بيئة، شمسي، إدارة المخلفات. الوصول هنا.
• أفلاطون هيلث. التكنولوجيا الحيوية وذكاء التجارب السريرية. الوصول هنا.
• المصدر https://www.bitcoinmarketjournal.com/bitcoin-etfs-vs-btc/