يتداول سوق الأسهم على ارتفاعات مذهلة في الوقت الحالي.
وفقًا لدراسة جديدة من Goldman Sachs ، فهي في أغلى المستويات في التاريخ.
خائف من فقاعة؟ مرعوب من حادث؟ بناءً على بيانات جولدمان ، يجب أن تكون كذلك.
قد يكون رد فعلك الطبيعي هو دفن رأسك في الرمال. ولكن كما ستتعلم اليوم ، إذا اتخذت خطوة بسيطة ، فلن يمكنك ذلك فقط حماية محفظتك - ولكن يمكنك حتى باقة النمو بشكل كبير.
كل هذا يعود إلى القليل من المعرفة ...
وقرص واحد صغير.
قوة الأصول غير المرتبطة
لبدء الأمور ، اسمحوا لي أن أشرح فوائد الاستثمار فيما يسمى الأصول غير المرتبطة.
الأصول غير المرتبطة هي استثمارات تتعرج عندما يتدهور سوق الأسهم.
مع الأصول غير المرتبطة في محفظتك ، حتى لو انهارت سوق الأسهم ، يمكن لمحفظتك الإجمالية أن تتغلب على العاصفة. يمكن أن ترتفع.
هل يمكن أن ينخفض سوق الأسهم في المستقبل القريب؟
حسنًا ، وفقًا لدراسة Goldman التي ذكرتها سابقًا ، يتم تداول الأسهم اليوم بسعر 100th المئوي. وهذا يعتمد على المؤشرات القياسية بما في ذلك القيمة السوقية للولايات المتحدة مقابل الناتج المحلي الإجمالي ، وعائد التدفق النقدي ، والسعر مقابل الحجز.
بعبارة أخرى ، السوق اليوم هو الأغلى سعرًا في التاريخ.
هذا يخلق سيناريو أزمة حيث يمكن للسوق أن ينهار في أي لحظة. لذا حان وقت الاهتمام بالأصول غير المرتبطة الآن.
أفضل مكان للبدء هو رؤية كيفية عمل الأصول غير المرتبطة في العالم الحقيقي ...
تقدم الشركات الناشئة "عوائد متفوقة باستمرار" - حتى في الأوقات السيئة
معهد CFA هو جمعية عالمية لمحترفي الاستثمار.
بشكل أساسي ، يهدف إلى تحسين نتائج الاستثمار للمستثمرين مثلك.
أجرى المعهد قدرًا هائلاً من الأبحاث حول كيفية أداء الاستثمارات المختلفة أثناء الأزمات المالية.
على سبيل المثال ، في دراسة بعنوان "الملكية الخاصة خلال الأزمة المالية" ، نظرت في كيفية القيام بذلك استثمارات الأسهم الخاصة ("PE") مثل خاص البدء أجريت خلال الأزمة المالية لعام 2007/2008.
فيما يلي بعض نتائجها:
- هناك العديد من الفوائد للاستثمار في الشركات الناشئة الخاصة ، "لا سيما في بيئة الاستثمار المعاكسة والمتقلبة".
- بالنسبة لسوق الأوراق المالية ، "عوائد الأسهم الخاصة [بدء التشغيل] مواتية ومستمرة وتقلل من المخاطر."
- طوال الأزمة المالية ، تفوق أداء الأسهم الخاصة إلى حد كبير على سوق الأسهم. في الواقع ، لقد حققت "عوائد متفوقة باستمرار".
علاوة على كل هذا ، كشف هذا التقرير عن ميزة أخرى مهمة للاستثمار في الأسهم الخاصة أثناء تراجع السوق:
لم يقتصر الأمر على منح المستثمرين عوائد أعلى فحسب ، بل عرض أيضًا أقل تقلب.
وبالنسبة للمستثمرين مثلك ، فإن التقلبات الأقل تعني أقل قلق.
26 عامًا من الأرباح المتواصلة
كما ترى ، تمكنت استثمارات الأسهم الخاصة من تحقيق أرباح ثابتة ومتواصلة لعقود طويلة.
على سبيل المثال ، أفاد معهد CFA أنه منذ عام 1994 ، لم تكن عائدات PE السنوية سلبية مرة واحدة. يقارن ب أربعة سنوات أسفل لمؤشر S&P 500.
وكما ترى في الرسم البياني أدناه من FactorResearch ، فإن الأسهم الخاصة ليست أقل تقلبًا بنسبة 50٪ تقريبًا من مؤشر S&P 500 ...
لكنها حتى أقل تقلبًا من السندات الأمريكية لمدة 10 سنوات!
وهذا يفسر سبب اعتقاد معهد CFA أن "جاذبية الأسهم الخاصة واضحة."
في الواقع ، استنادًا إلى عائداتها المرتفعة وتقلباتها المنخفضة ، أصبحت الأسهم الخاصة الآن أكثر فئات الأصول غير المرتبطة شيوعًا للمستثمرين المؤسسيين ، وفقًا لـ Preqin 2019 Investor Outlook للأصول البديلة.
يخصص هؤلاء المحترفون ما يقرب من 10٪ من محفظتهم الاستثمارية إلى PE.
ولكن هنا الشيء:
للاستفادة من هذه الفئة من الأصول ، لصحتك! لست بحاجة إلى تخصيص هذا القدر تقريبًا ...
احم نفسك - وضاعف عائداتك عدة مرات
ربما من المدهش أن بضع مئات من الدولارات هنا وهناك يمكن أن تتحول إلى بيضة من سبعة أرقام.
"السر" هنا بسيط: تاريخيًا ، كان الاستثمار الخاص في مراحله المبكرة هو فئة الأصول طويلة الأجل الأكثر ربحية.
في المتوسط ، على مدار العشرين عامًا الماضية ، خلال الأوقات الجيدة والسيئة ، عادت هذه الاستثمارات ما يقرب من 20 ٪ سنويًا. بنسبة 55٪ سنويًا ، في غضون 55 عامًا فقط ، يمكنك تحويل استثمار بقيمة 20 دولارًا أمريكيًا إلى أكثر من 1.6 مليون دولار.
لذا ، حتى إذا أخذت جزءًا صغيرًا من محفظتك ووضعته في الأسواق الخاصة ، يمكنك مضاعفة إجمالي عوائدك عدة مرات.
وهذا هو السبب ، إذا كنت تتطلع إلى إزالة التقلبات من محفظتك - وكسب عوائد تضاهي السوق - فقد حان الوقت للبدء في الأسواق الخاصة.
وإذا كنت تنضم إلى "نسيت الأسهم" جلسة تدريب المستثمرين بعد ظهر اليوم ، سوف تتعلم بالضبط كيف.
نحن نتطلع إلى رؤيتك هناك!
استثمار سعيد
تحياتي الحارة،
ماثيو ميلنر
المؤسس
Crowdability.com
المصدر: https://www.crowdability.com/article/scared-you-should-be
