[المحتوى جزءا لا يتجزأ]

هذا هو ملاحظات الحقل، سلسلة فيديو بودكاست جديدة من إنتاج a16z تستكشف نماذج الأعمال والسلوكيات التي تغير تكنولوجيا المستهلك. اشترك في قناة a16z على YouTube حتى لا تفوتك أي حلقة.  

في هذه الحلقة المضيف كوني تشان يتحدث مع كريس شرودر ، رجل أعمال ومستثمر عالمي متخصص في الأسواق الناشئة. يناقشون الأسواق النامية التي غالبًا ما يغفلها وادي السيليكون ، والتأثير العالمي للذكاء الاصطناعي ، والعوامل المميزة المحلية الأكثر أهمية لفهمها عند استكشاف سوق جديد ، وكيف يطور شرودر "التعرف على الأنماط" للتنبؤ بالمؤسسين والشركات التي ستقوم بذلك. ينجح.

كوني تشان: نشترك أنا وكريس في موضوع مشترك: نحن نحب دراسة أجزاء أخرى من العالم والتعلم من المؤسسين في أماكن خارج الولايات المتحدة يمكن أن يأتي الابتكار حقًا من كل مكان. قبل أن ننتقل ، يا كريس ، هل يمكنك مشاركة بعض ما فعلته في الماضي؟

كريس شرودر: لقد جئت إلى الأسواق الناشئة على وجه الخصوص كمشغل وليس كمستثمر. لقد كنت طوال حياتي شيئًا من العولمة ، وبالتأكيد سافرت كسائح. ولكن في الحقيقة عندما كنت أدير شركات وسائل الإعلام التقنية [أصبحت مهتمًا بالاستثمار في الأسواق الناشئة]. كنت رائد أعمال - كنت أدير WashingtonPost.com ، ثم خرجت وأنشأت شركتي الخاصة - واستعانت بمصادر خارجية للتكنولوجيا في كل ركن من أركان العالم تقريبًا. وعلى عكس الكثير من أخواتنا وإخواننا ، فقد ذهبت بالفعل لزيارة شركائي في هذه الأجزاء من العالم.

الحقيقة هي أنه عندما تصل إلى الأرض وتلتقي بهؤلاء الأشخاص ، فأنت تدرك أن الأمر لا يقتصر فقط على البيان الواضح - وهو أن الموهبة موجودة في كل مكان - ولكنها تعني أن كل شخص لديه جهاز كمبيوتر عملاق في جيوبه ويريد البدء في بناء الأشياء من أجل سوقهم بشروطهم. وكان ذلك حقًا أمرًا مثيرًا لي. 

كوني: أنت تغطي العديد من مناطق العالم المختلفة. ما المناطق التي قضيت فيها وقتًا في الدراسة أو قضيت وقتًا طويلاً فيها؟

كريس: في أحد المستويات ، يبدو أنني منتشر للغاية. لكني أعتقد أن أحد الأطروحات الكبيرة التي تعلمتها في السفر هي: أن ما يحدث بين الأسواق الناشئة يتم مشاركته ، في كثير من الحالات ، أكثر من مواطنيهم في وادي السيليكون أو حتى بكين. وبالتالي لديك هذا التعرف على الأنماط عبر الأسواق الناشئة الذي التقطته مبكرًا جدًا. لذلك قضيت الكثير من الوقت واستثمرت في الشرق الأوسط ، وجنوب شرق آسيا ، وأمريكا اللاتينية ، وقليلًا في إفريقيا ، ولدي استثماران في باكستان. وأرى نفس الظاهرة تكرر نفسها مرارًا وتكرارًا.

كوني: أنا أتفق معك. تشترك الكثير من الأسواق الناشئة في بعض الموضوعات المشتركة. ما هي بعض المواضيع المشتركة التي تبحث عنها؟ أعلم أن الكثير من هذه الأماكن أكثر قابلية للتنقل أولاً ، أو حتى متنقلة فقط ، منا هنا في الغرب. الكثير منهم لديهم عدد كبير جدًا من الشباب الذين هم أكثر تقدمًا تقنيًا وسريعًا في تبني التكنولوجيا الجديدة. ما هي بعض الموضوعات العامة التي تراها والتي تجعل هذه الدروس قابلة للتطبيق من منطقة إلى أخرى؟

كريس: حسنًا ، أعتقد أن لديك رجالًا ونساء يجلسون في غرفة ويناقشون طبيعة التحديات التي يواجهونها مثل أي شيء آخر. لذا فإن لوجستيات الميل الأخير أمر صعب للغاية في معظم الأسواق التي نتحدث عنها الآن ، كما كانت في الصين. التنقل في البيئات المتغيرة وغير المتوقعة - هذا شيء كبير. شيء مهم آخر ، بصراحة ، مجرد تثقيف المستهلكين في الأسواق. أعني ، الحقيقة هي أن لديك عددًا كبيرًا من الأشخاص الذين لا يتعاملون مع البنوك والذين ، لأول مرة ، يمكنهم الحصول على ائتمان بسهولة تامة على هواتفهم ولم تكن لديهم هذه الخبرة للاستفادة منها. الكثير من أفضل رواد الأعمال الذين قابلتهم يقضون قدرًا لا بأس به من وقتهم في تعليم قاعدة من المستهلكين تتحرك بسرعة كبيرة وبسرعة. لا يزال هذا عنصرًا لشيء يحدث هناك ولا يحدث في العديد من الشركات التي تراها.

كوني: ربما يمكننا التحدث قليلاً عن كيفية اختلاف استراتيجيات الدخول إلى السوق من بلد إلى آخر.

كريس: لدينا هذه الحكمة التقليدية أنه إذا كنت تستخدم وسائل التواصل الاجتماعي بهذا الشكل ، فأنت تريد أن يكون لديك مؤثرون على Instagram لديهم مليون أو 2 مليون متابع. وبالتأكيد ، هذا يعمل في ظروف معينة. لكن أحد الأشياء التي تراها في الأسواق الناشئة - وأرى هذا في إفريقيا على وجه الخصوص - هي الثقة هي الشيء الأكثر أهمية. لتكون قادرًا على إضفاء الضوء على الأشخاص الذين هم قادة المجتمع الموثوق بهم ، فقد أصبح شيئًا فريدًا حقًا في هذه المجالات وفعال للغاية.

كوني: ما هي بعض الحكايات المحددة لاستراتيجيات الدخول إلى السوق التي كانت فعالة حقًا في العالم النامي؟

كريس: بطريقة ما ، هذا يعود إلى حديثنا حول قواعد اللعبة الأمريكية. في كثير من النواحي ، كان ينبغي أن تكون أوبر هي دراسة الحالة النهائية لكتيب اللعبة الأمريكي. كان لديهم كل التكنولوجيا ، وكل رأس المال ، وكل الخبرة للدخول إلى أي سوق والفوز بكل شيء.

أستطيع أن أتذكر قبل بضع سنوات عندما كان أداء أوبر جيدًا في الشرق الأوسط ، بدأ هؤلاء المبتدئون - بعض قدامى المحاربين في ماكنزي - شركة تسمى Careem. واعتقد الجميع أنهم مجانين. مثل ، كيف يمكنهم مواجهة أوبر؟ وكانت هناك مجموعة كاملة من الأسباب حول الفهم المحلي التي نجحت معهم ، ولكن أحد أكبرها وأكثرها وضوحًا هو أنهم بدأوا في تقديم مدفوعات نقدية عندما تنتهي من رحلتك في سيارة Careem. كانوا يعلمون أن معظم الناس في الشرق الأوسط لم يكونوا مرتاحين بعد في أمان وحماية المعاملات الرقمية. وراقبت الأرقام: ببطء ، وفجأة ، بدأت Careem في الإقلاع لأنها كانت تتكيف مع الاحتياجات المحددة للسوق بشكل عام ، بينما جلست Uber وقالت إن ذلك لن يحدث. وغني عن القول ، في غضون عام ، كانت أوبر تعرض قبولًا نقديًا. لكنه مثال على هذه الأشياء الصغيرة التي لا تبدو كأشياء كبيرة هي في الواقع تغير قواعد اللعبة. 

كوني: لذلك عندما تدرس منطقة جديدة ، تصعد على متن طائرة - وأنا أتفق معك تمامًا ، فإن أفضل طريقة للتعلم هي مجرد الظهور وملاحظة كيف يتصرف الناس. كم من الوقت تحاول أن تقضيه في مكان ما قبل أن تبدأ في تكوين منظر وتقول ، نعم ، هذا مكان أريد النقر عليه نقرًا مزدوجًا ، هل أقضي المزيد من الوقت فيه؟ أو: هذا المكان مثير للاهتمام ، ولكن له بعض السمات التي تجعله أكثر صعوبة من جزء آخر من المنطقة حيث لدي بالفعل الكثير من الاتصالات.

كريس: أدلى شخص ما بملاحظة مضحكة لي في ذلك اليوم عندما كنت في جنوب شرق آسيا. قالوا ، "الخبر السار حول ما تفعله في الأسواق الناشئة هو أنه إذا ذهبت إلى حفلات الزفاف الخمس المناسبة ، يمكنك في الواقع الوصول إلى معظم الأشخاص الذين يديرون النظم البيئية بشكل عام." إنه بيان لطيف ، لأنه ليس صحيحًا حقًا.

لكن ما هو صحيح هو أنني لا أعتمد فقط على ملاحظاتي ، بل أعتمد على تقاريري. أعتقد أنه يمكنك معرفة ما إذا كان النظام البيئي قد بدأ في التحرك في الاتجاهات التي تريدها أو ما هي القيود ، غالبًا بشكل منظم أو في أي مكان آخر. 

كوني: إذن أنت تبحث عن الزخم.

كريس: هناك شيئان. أحدهما شيء تحدثت عنه أنت وأنا كثيرًا: الزخم هو المفتاح. هل الديناميات صحيحة؟ لكن الآخر ، الذي دفعتني إليه كثيرًا ، أعتقد أنه محق تمامًا - وبالطبع ، كانت الصين مستفيدًا كبيرًا من هذا - هو الحجم. لأنه في نهاية اليوم ، هناك اختراق للهواتف الذكية بنسبة 100٪ في سنغافورة ، ولكن إذا كنت شركة ناشئة في سنغافورة بمفردك ، فهناك الكثير مما يمكنك فعله. لذلك يبدأ في طرح السؤال ، ما هي الأسواق التي يمكنك التوسع فيها؟ ما هي الخدمات التي تسمح لك بأخذ ما تفعله ولا يزال لديك بعض الميزة لأنك تذهب إلى بلدان أخرى؟ وأعتقد أنه حتى العمالقة الكبار في بعض هذه المناطق قد تعلموا أنهم عبارة عن مجموعة من الشركات المحلية بقدر ما هي مجرد محطة واحدة ، من حيث ما يقدمونه.

كوني: نعم ، أوافقك الرأي. حجم السوق مهم جدًا في الاستثمار بشكل عام ، خاصة في المراحل المبكرة التي تستثمر فيها أنت وأنا. وكان هذا سببًا كبيرًا حقًا لكوني متفائلًا للغاية بشأن الصين ، ليس فقط حجم السوق الهائل ، ولكن أيضًا مقدار رأس المال الهائل الذي كانت تسعى أيضًا إلى تحقيق تلك الفرص. لذلك علمت أن الكثير من الشركات الناشئة ستحصل على تمويل خلال السنوات العشر الماضية ، مما حفز المزيد من الابتكار وجعل المزيد من المؤسسين يرغبون في الاندماج في هذا المزيج. إنه نوع من عدم المخاطرة بفكرة القفز إلى ريادة الأعمال. لأننا ننسى أيضًا ، في كثير من هذه البلدان الناشئة ، إذا كنت تختار بين وظيفة في Microsoft ، أو ستقوم بمشروعك الخاص ، فلا يزال هناك خطر شخصي كبير للغاية تتحمله من أجلك عائلتك. ولكن عندما يكون هناك الكثير من رأس المال الذي يتدفق إلى نظام بيئي ، فإن ذلك يقلل من مخاطره إلى حد ما.

كريس: أرى هذا في بعض الأسواق التي أتواجد فيها. والخبر السار هو أن هناك رأس مال أكثر من أي وقت مضى ، لكنها مشكلة إذا كان هناك رأس مال أكبر من الفرص أو الفرص في مراحل معينة.

كوني: حق.

كريس: هل وجدت في تجربتك المبكرة مع الصين أن ذلك كان مجرد جزء من القوس؟ في مرحلة ما ، لديك بالفعل الكثير من رأس المال ومن ثم يعمل بنفسه؟ ماذا واجهت هناك؟

كوني: حسنًا ، في الصين ، كما تعلم ، حجم السوق ضخم جدًا. لدينا أكثر من مليار شخص. لذلك كانت لا تزال فرصة خضراء ، على ما أعتقد. لكن بالنسبة إلى وجهة نظرك ، يتم تمويل المزيد من المنافسين. ولكن إذا قمت بتقشيرها مرة أخرى ، فهناك أيضًا منطق للجنون: نظرًا لأن السوق كبير جدًا ، فإن الفطيرة كبيرة جدًا ، مما يستدعي في الواقع المخاطرة المجنونة. حتى إذا كانت الشركة تعمل جيدًا بالفعل ، فقد أعطي الكثير من المال لمنافس آخر لأنه إذا فازوا ، فإن الكعكة أكبر بكثير.

كريس: كان لدي رأسمالي مغامر صيني سألته ذات مرة ، "إذن ما الذي تفكر فيه بشأن الأسواق الناشئة؟" لأنهم بدأوا في السفر إلى أماكن بعيدة مثل أمريكا اللاتينية ، ولكن بالتأكيد في جنوب شرق آسيا. نعم. وقالوا ، "إنها عملية حسابية بسيطة للغاية: علي أن أقرر ، هل أرغب في الذهاب إلى مدن من الدرجة الثالثة والرابعة في الصين ، أم أريد الدخول إلى أحد هذه الأسواق؟" نظرًا لوجود عدد أكبر من الأشخاص في مدن الدرجة الثالثة والرابعة في الصين أكثر من سوق كامل متوفر الآن. وقد وصلني إلى المنزل ، النقطة التي كنت تثيرها للتو.

كوني: كما تعلمون ، هذا شيء آخر مثير للاهتمام حقًا حول بعض هذه الأسواق النامية والناشئة. هناك مثل هذا الاختلاف بين مدينة من الدرجة الأولى والثانية والثالثة والرابعة والخامسة في الصين - وهو فرق أكبر بكثير مما هو عليه في الولايات المتحدة ، من دولة إلى أخرى. يمكنني أخذ ولاية في الغرب الأوسط ، ومقارنتها بنيويورك أو كاليفورنيا ، وهذا الاختلاف أقل بكثير من الاختلاف ، لنقل ، بكين ومدينة من الدرجة الرابعة. أتصور أن نفس الشيء ينطبق على الكثير من الأسواق الناشئة النامية التي تدرسها.

كريس: أوه ، بلا جدال ، لكنها ليست قريبة من المقياس. أعني ، الحقيقة هي أنه عندما تنظر إلى السكان في الكثير من البلدان الأكبر - أماكن مثل مصر وإندونيسيا - لا تزال شريحة كبيرة من السكان في القاهرة أو في جاكرتا. مدن الدرجة الثانية أو الثالثة كبيرة ، بالتأكيد ، لكنها ليست بنفس الترتيب من حيث الحجم. يصبح هذا الانخفاض مختلفًا عما جربته في الصين.

كوني: هذا صحيح. عندما تتحدث إلى مؤسسين مختلفين في كل هذه المناطق المختلفة ، هل تجد أن هناك سمات معينة ضرورية أكثر للأسواق النامية والتي لديك الآن تقدير جديد لها؟

كريس: هناك بعض الصبر. هناك بعض التنقل والتعديل ، لا سيما فيما يحدث من أعلى إلى أسفل ، مع الحكومات والتنظيم ، الذي أبحث عنه - وهو أمر شائع في رواد الأعمال.

أتذكر التحدث إلى رائد أعمال رائع من باكستان. وكان هذا في وقت سابق من الصيف ، عندما كانت الأمور تزداد سوءًا هناك. فقلت له ، "انظر ، لقد كنت تواجه هذه المشاكل السياسية. من غير الواضح ما الذي يحدث للوضع المالي. وكان لديك للتو هذا الفيضان الرهيب. كيف تفكر في كل هذا؟ " ونظر إليّ لثانية وقال ، "هل تقصد يوليو آخر في باكستان؟" وأنا مثل ، إجابة جيدة. كما تعلم ، لم يكن منزعجًا من ذلك. لقد فهم للتو أن هناك ديناميكيات ليست فقط المشكلات التي يتعين عليهم حلها ، ولكن في بعض النواحي يمكن أن تكون هناك حلول فريدة لتلك المشكلات من خلال التزام الهدوء بالطريقة التي تنظر بها إليها.

كوني: الشركات التي قضيت وقتًا معها في هذه الأسواق الناشئة ، عندما تغزو تلك السوق وتبحث عن التوسع الدولي ، كيف تقترب عمومًا من معرفة إلى أين تتجه بعد ذلك؟

كريس: لقد أصبح هذا سؤالًا كبيرًا جدًا. من بعض النواحي ، فإن الانفجار الذي حدث في العام الماضي حتى 18 شهرًا قد علم بعض التواضع. هناك بعض الشركات التي نظرت إليها بصراحة ، من وجهة نظري ، كان سوقها الحالي كبيرًا بما يكفي وكانت تلك المشكلات شائكة بما يكفي بحيث يمكنها التركيز على [التعامل مع هذا السوق أولاً] ، قبل أن تبدأ في معرفة مكان طرحها . لقد رأيت شركات من إفريقيا والشرق الأوسط وجنوب شرق آسيا بدأت بالذهاب إلى لندن وأجزاء مختلفة من العالم في اليوم الأول. كنت متشككًا في ذلك الوقت وفي الإدراك المتأخر لقد أثبتت صحتها ، لأن معظم من هذه الشركات لا تعمل بشكل جيد في الوقت الحالي.

كوني: هل ترى المزيد من الميل نحو أ نوع التطبيق الفائق لنموذج الأعمال؟ لقد كتبت عن التطبيقات الفائقة مؤخرًا. WeChat هو أفضل مثال على ذلك ، في رأيي. لكنها حقًا قادرة على الذهاب إلى شركة واحدة كمتجر شامل ، كما ذكرت. إنه ليس منتجًا واحدًا ، أو يركز على مشكلة واحدة ، ولكن [الشركة] تعرف الكثير عن عملائها ويمكنها تخمين الاحتياجات والخدمات الأخرى التي يمكنهم تقديمها. في بعض الأحيان تكون الأشياء التي يقومون ببنائها داخل المنزل. في بعض الأحيان يعملون مع شركات خارجية ويشاركون فقط هذا التوزيع وحركة المرور. هل ترى هذا النموذج في كثير من الأحيان في هذه البلدان النامية؟

كريس: ما رأيته خارج هذه الأمثلة هو حقًا ، بطريقة ما ، تعريف لما تقصده بالتطبيق الفائق. يعني التطبيق الفائق جميع الأشياء تقريبًا لجميع الأشخاص ، بما في ذلك الفيديو والترفيه. هذا تعريف واحد. لكني أعتقد أن التعريف الآخر ، المثير للاهتمام بالنسبة لي ، هو التضمينات حول الخدمة الأساسية. لا يتعين عليك بالضرورة تقديم 20 شيئًا ، ولكن إذا كان بإمكانك تقديم أربعة من الأشياء الصحيحة ، فلديك عمل جحيم ، وربما في يوم آخر يمكنك الكفاح من أجل القيام بذلك.

لذا فإن Mercado Libre ، وهو طاغوت التجارة الإلكترونية في أمريكا اللاتينية ، هو مثال رائع على ذلك لأن هناك الكثير من [الخدمات التي كان بإمكانهم تقديمها] مع عدد الأشخاص الذين وصلوا إليها. لقد كانوا في جميع أنحاء المنطقة ، بعد سنوات من القتال في تلك المعركة. لقد كانوا مثالًا يستخدمه الجميع في بناء شركة عبر الحدود في مكان مثل أمريكا اللاتينية في مكان آخر من عالم التكنولوجيا.

ولكن أين يذهبون؟ ذهبوا إلى المدفوعات. لذلك كان أول شيء فعلوه هو القول: لدينا الكثير من البيانات. لدينا القدرة على تسهيل قدرة الناس على الدفع. يريدون دفع المزيد. تسارعت Covid من رغبتها في دفع المزيد. بالمناسبة ، إذا تمكنا من إجراء مدفوعات ، فلن يمر وقت طويل حتى نتمكن من تقديم الائتمان.

ثم فجأة تبدأ بالقول لنفسك ، هذه مناطق كبيرة وكبيرة. وكما تعلم ، ربما سيذهبون إلى أشياء أخرى ويصبحون أكثر "فائقة" بالمعنى الكلي. ولكن إذا كنت رجل مراهنة ، فأنا أراهن أنهم سوف يركزون بشكل كبير لفترة من الوقت لأنه حقًا جوهر ما يحتاجه العميل.

كوني: هل المؤسسون الذين تراهم يقومون بعمل جيد في هذه الأسواق الناشئة عمومًا هم من قاموا بنوع من التعليم أو أمضوا جزءًا من حياتهم المهنية في الغرب حيث تعرّفوا على كيفية طرح شركات التكنولوجيا الكبرى للمنتجات؟ هل تبحث عن ذلك؟

كريس: أنت تبحث عن التعرف على الأنماط الذي يأتي من طرق مختلفة الآن عما كان عليه من قبل. لذا ، بشكل إيجابي ، بالتأكيد ، كما جربتم جميعًا: رواد أعمال رائعون من وادي السيليكون ، مجرَّبون وحقيقيون ، مع شركات رائعة بشكل عام إما "عادت إلى الوطن" أو ذهبت للتو - مثل ، ربما لم يكونوا حتى من المنطقة - فعلوا هو - هي. هذه إشارة ضخمة "للشراء" ، كما تعتقد أن الموهبة لديها تلك التجربة.

لكنك تعلم ، لديك الإصدار الجديد مما كنا نطلق عليه "تأثير PayPal" قبل بضع سنوات في وادي السيليكون. ونعلم جميعًا أن PayPal طرد حرفياً المئات من رواد الأعمال والأسماء العظيمة وكل ذلك. حسنًا ، حتى في الشرق الأوسط وجنوب آسيا ، سأجادل ، لديك العديد من التأثيرات. لديك "تأثير Careem" من Careem. كان هناك مائة وحيد القرن في الهند ، وهم الآن يطلقون جيلًا جديدًا. أرى الكثير من رواد الأعمال في جنوب شرق آسيا من Grab. أرى الكثير من الناس ، حتى الآن ، يأتون من نوبانك في أمريكا اللاتينية. هذا نوع آخر من التدريب. 

والثالث - لأن هذه الأنظمة البيئية الآن ربما يبلغ عمرها 10 سنوات تقريبًا في أي من الأماكن التي تحدثنا عنها تقريبًا - قام الكثير من هؤلاء الشباب بالفعل بعمل شركة. وقد تم القيام به بشكل جيد ، أو تم إجراؤه بشكل جيد جدًا ، أو فشل ، ولكن على الأقل لديهم مستوى مختلف من التعرف على الأنماط منذ بدايته.

كوني: نعم. لقد رأينا نفس الشيء على ما أعتقد في الصين. كما تعلم ، أمضى الكثير من الأشخاص سنوات عديدة في إتقان عملهم في Tencent أو Alibaba ثم غادروا للقيام بشيء آخر. لكن الجزء الأكبر الآخر من ذلك لم يكن فقط تأثير PayPal من حيث المؤسسين ، ولكن أيضًا التأثير من حيث: بمجرد أن يكون لديك شركتان تحققان نتائج سيولة رائعة ، ستحصل أيضًا على مجموعة من المستثمرين الملاك.

كريس: صحيح تماما. قطعاً.

كوني: وهؤلاء المستثمرون الملاك يعملون جنبًا إلى جنب مع المؤسسين ، ويساعدونهم في التوظيف ، والاستراتيجية ، والحصول على المزيد من الشركات والتجارب الممولة قبل أن يكونوا مستعدين للتحدث إلى رأس المال الاستثماري المؤسسي هذا. لذلك أعتقد أيضًا أنه بمجرد أن تتمكن المزيد من الشركات في هذه البلدان النامية من طرح أسهمها للاكتتاب العام أو تنظيم حدث ضخم للاندماج والاستحواذ ، فإن الملائكة تلعب دورًا كبيرًا أيضًا.

كريس: والصحيح نوع من الملاك. لأن أحد الأشياء التي رأيتها في آخر 18 شهرًا إلى عامين ، ربما ، هو قدر هائل من الثروة الجديدة. وهم ليسوا بالضرورة ثروة ذات قيمة مضافة. يمكن أن يكونوا كذلك ، لكنهم ليسوا بالضرورة. 

لذلك أفكر في شخص واحد الآن قرر حرفياً أنه سيستثمر في 14 شركة في باكستان. لم يعرفوا باكستان حقًا على الإطلاق ولم يسبق لهم أن كانوا هناك. لقد افترضوا للتو أن إحدى الشركات ستضرب. وهذا لم يساعد النظام البيئي على الإطلاق. أعني ، لقد ساعدت في رفع التقييمات وكانت فوضوية. لكن النوع الذي تتحدث عنه: ليس الثروة فحسب ، بل إنها ثروة خبيرة يمكن أن تكون مفيدة بطرق متعددة. 

كوني: كانت باكستان جزءًا من العالم الذي فتحت عيني عليه. شعرت بالحرج عندما اضطررت إلى البحث عن السكان وأدركت: يا إلهي ، هذا البلد أكبر بكثير مما كنت أتوقع. ما هي بعض الأماكن الأخرى التي غالبا ما تفاجئ الناس؟

كريس: حسنًا ، أعتقد أنه اعتمادًا على من تتحدث معه ، كوني ، يمكن لأي مكان تقريبًا أن يفاجئ أي شخص. أعني ، هناك الكثير من الأشخاص الذين لا يعرفون أن إندونيسيا كبيرة مثل باكستان وقد لا يتمكنون من وضعها على الخريطة بشكل عام. وأحيانًا ، نحن الذين نتحمس لهذا الأمر ، يكونون متحمسين جدًا بشأن التصاعدي لأن هؤلاء الأطفال موهوبون جدًا ويقومون بالعديد من الأشياء المدهشة - والفرص كبيرة جدًا. أكبر لاعب في التجارة الإلكترونية في سوق 220 مليون في باكستان في الوقت الحالي ربما يكون لديه 200 أو 300 مليون دولار من GMV. وحتى إذا نظرت إلى شركات الويب 2 ، فهناك فرصة ، ناهيك عن الأشياء الجديدة. لكن الحقيقة هي أن الأمور من أعلى إلى أسفل ، وهناك أشياء تحدث يجب أن تجعل الناس يأخذونها على محمل الجد.

كوني: إذن كيف يمكنك أن تصبح ذكيًا بشأن أشياء من هذا القبيل: التأثير التنازلي وما هي المخاطر التي قد تكون أعمى عنها عندما تنظر إلى مجموعة سكانية معينة و TAM؟

كريس: حسنًا ، هناك إجابتان. تفهم بوضوح تام أنك عضو ذبذبة وخروج من الطائرة. أعني ، جمال ما أفعله هو أن لدي هذا النطاق من التعرف على الأنماط. تكمن أزمة وجودي في أنني لن أفهم أبدًا ما يجب فهمه في السوق. والإجابة ، التي قمتم بها يا رفاق بشكل جيد للغاية في أمريكا اللاتينية وأماكن أخرى ، هو العثور على شركاء على الأرض يمكنك الوثوق بهم ممن يعيشون هذه الأشياء يومًا بعد يوم.

وإذا كان لديك الشركاء المناسبون يقومون بذلك ، فيمكنك الاعتماد على حكمهم للتغلب على المخاطر. لذلك عليك أن تكون متواضعا للغاية ويجب أن تكون مع الأشخاص الذين يساعدون في التأثير على تلك المناقشات وبذل قصارى جهدك. 

كوني: حسنًا ، هذا يقودني إلى موضوع آخر ، وهو: أنت تطير إلى الداخل وتطير للخارج. وأنت في العديد من المناطق حتى لو كنت على متن طائرة بشكل منتظم ، فأنت لا تزال في كل منطقة لفترة قصيرة من الوقت كل عام. كيف يمكنك البقاء على اطلاع دائم ، إلى جانب قراءة المنشورات العالمية؟ كيف يمكنك البقاء على اطلاع دائم في جميع هذه المناطق حتى تتمكن من معرفة كيفية تحديد الأولويات؟

كريس: حتى قبل Zoom و Covid ، قضيت الكثير من الوقت في القراءة اليومية - كنت أقرأ كميات كبيرة من الأشياء - لكنني أقابل أيضًا أشخاصًا كل يوم. كل يوم ، مثلك ، أرى مجموعة كاملة من رواد الأعمال الذين إما يروجون لي أو أولئك الذين استثمرنا بالفعل ونريد مساعدتهم. إذا كان هناك ثلاثة أشخاص يجب أن أتحدث معهم في هذا السوق ممن لديهم بصيرة فعلية وسيتحدثون بصدق وانفتاح ، من هم الرجال والنساء الذين تعجبهم؟ ويصبح من السهل جدًا ملئها بكفاءة عالية.

كوني: نعم. مثلك ، عندما أذهب إلى الصين أو آسيا ، أحاول التحدث إلى أشخاص محليين للغاية ، والذين لا يعملون بالضرورة في عالم التكنولوجيا. وأنت فقط تلاحظ: ما نوع التطبيقات التي يستخدمونها؟ كيف يقضون وقتهم؟ هناك بالفعل قصص عن شركات رأس المال المغامر التي تمكنت من اللحاق ببعض الشركات الرائعة حقًا في الصين التي كانت تستهدف مدنًا من الدرجة الثانية أو الثالثة أو الرابعة من خلال التحدث إلى النوادل والنادلات. وسألهم - أولئك الذين كانوا يعملون في بكين ، ولكن أسرهم في مكان آخر - ما نوع التطبيقات والخدمات التي يستخدمونها؟ وهذا من شأنه أن يؤدي إلى استثمارات رائعة.

كريس: هل فوجئت يوما ما؟ هل هناك لحظة مررت بها عندما كنت على الأرض كان لديك فيها اعتقاد واضح أنك تفهم ما كان يحدث وأنك خرجت من تلك الارتباطات وقلت ، يجب أن أعيد التفكير في هذا الأمر؟

كوني: بالطبع. على سبيل المثال ، إذا بقيت في فندق بانتظام ، كنت سأصادق الشخص الذي يعمل في فتح الباب. وفي حديثي مع ذلك الشخص ، لأنني كونت علاقة بسبب قضاء الكثير من الوقت في ذلك الفندق ، كنت سأعرف: ما الذي تركز عليه؟ من أي بلد هي؟ منذ متى كانت في بكين؟ ما هو وضعها المعيشي؟ ما هي أهدافها بعد أن تولت هذه الوظيفة؟ والخلفية التعليمية. لذلك أنت فقط تتعلم الكثير عن الأنواع المختلفة من الناس. ماذا عنك؟

كريس: مشابه جدا. أعني أن معظم الأشخاص الذين قابلتهم كانوا محليين جدًا في هذه الرحلة والأشخاص الآخرين الذين قمت بذلك. قبل كوفيد ، سافرت ربع مليون ميل في السنة. كان هذا النوع من الانتشار.

كوني: هل هناك نماذج أعمال مثيرة للاهتمام رأيتها في هذه الرحلة السابقة إلى جنوب شرق آسيا ألهمتك لم ترها في أي مكان آخر؟
كريس: كان هناك الكثير من الإثارة والحماس ، لكن النبرة العامة كانت رصينة. ليس حزينا ، لكنه رزين. كان هناك نوع من الإحساس بأننا مررنا بالكثير. كان هناك الكثير من زيادات التقييم التي تسببت في مشاكل داخل النظام البيئي والكثير من الديناميكيات ، بالطبع ، في العالم التي تثقل كاهلهم في تلك المنطقة. وهكذا ، حتى هم أنفسهم سيقولون ، "لست متأكدًا من ماهية الأطروحة التالية." مثل ، لا أعرف ما هو [اتجاه] توصيل المطعم التالي. نحن نفكر في ما يمكن أن يكون.

وما نقرت عليه مرتين هو نوع الأعمال التي أحبها في الأسواق الناشئة والتي ، بصراحة ، لا يحبها وادي السيليكون غالبًا. وهذه هي الأعمال التجارية القذرة حيث تحتاج إلى الحصول على الأرض بشكل صحيح ومن ثم يمكنك استخدام علوم البيانات والتكنولوجيا لتوسيع نطاقها. لكن في تجارة التجزئة ، في العديد من الأسواق الناشئة ، حتى يومنا هذا ، 90٪ ، 85٪ - اختر السوق - هي متاجر صغيرة. هذه أسواق صغيرة جدًا لم تتغير منذ مائة عام. ربما لن يتغيروا خلال مائة عام. إلى درجة أنهم قادرون على الحصول على ائتمان للتوسع ، فإنهم إما يقترضون من العائلة أو أنهم عالقون في قرض قرض أو ما لديك. ليس لديهم قوة شرائية في العرض. يمكنهم عادة شراء الأشياء مرة واحدة في اليوم ، لذلك لا يمكنهم حتى إدارة حوافزهم. 

وبعد ذلك ، فجأة ، هناك أشخاص حول العالم في هذه الأسواق الناشئة - وفي الواقع ، لدي محفظة منهم في أماكن مختلفة - يقولون: هذا سخيف. يمكننا أن نمنح هؤلاء الأشخاص أدوات برمجية لم تكن لديهم من قبل. لا يوجد سبب يدعوهم إلى الاستمرار في فعل الأشياء على الورق. يمكننا الحصول على جميع أنواع البيانات التي يمكن أن تساعدنا في معرفة كيف يفعلون في الواقع. يمكننا مساعدتهم في إدارة لوجستياتهم. يمكننا مساعدتهم على زيادة قدرتهم على الوصول إلى الائتمان. وهم يُحدثون ثورة ، من أسفل إلى أعلى ، هذه الأنظمة المتسخة جدًا ، مع الكثير من الوسطاء فيها لخلق الكفاءة.

وبعد ذلك لديهم جميعًا هواتف ، وبذلك يكون لديهم جميعًا بيانات متاحة. لم يحاول أي شخص على الإطلاق منحهم أدوات لهواتفهم أو لتسخير تلك البيانات بطريقة مفيدة لهم. 

كوني: ما تقوله يذكرني بمدى تكامل التكنولوجيا المالية مع أي دولة نامية ، قبل أن يحدث هذا الانفجار الهائل للعديد من الشركات الاستهلاكية الناشئة.

كريس: إنه كل شيء تقريبًا. إنه يشبه القضبان تقريبًا.

كوني: بالضبط.

كريس: سأكون فضوليًا لسماع رد فعلك على هذا ، لأنني فكرت كثيرًا في هذا الأمر في جنوب شرق آسيا: التكنولوجيا المالية هي كل شيء ، كما قلت ، ولكن يبدو أنها تلعب دورًا استثنائيًا في كل بلد على حدة. جزئيًا ، ليس فقط لأن اللوائح فريدة من نوعها ، ولكن المنظمين أو السياسيين في الواقع لا يريدون أن يمتلك Nubank منصة إقراض التكنولوجيا المالية في الأرجنتين.

كوني: أنا متأكد من أن شركائي في مجال التكنولوجيا المالية سيتفقون معك ، ولهذا السبب على الأرجح هم الأكثر مركزة دوليا من كل الفريق في الشركة. بالنسبة إلى وجهة نظرك بالضبط: مجرد فوزك في بلد ما لا يعني أنك تفهم البلد الآخر. إنه كل بلد على حدة.

كريس: مثيرة جدا للاهتمام.

كوني: هل ستستثمر في بلد لم تزره من قبل؟

كريس: أعتقد أنه إذا أجريت هذه المحادثة بيني وبينك منذ ثلاث سنوات ، لكنت أخبرتك كلا ، بصراحة. علمتني Covid الشيء الذي تحدثنا عنه سابقًا ، وهو: إذا وجدت الشركاء المناسبين ، فهذا يفتح القدرات لإدارة ذلك.

بالإضافة إلى ذلك ، إذا كان في منطقة أشعر فيها أن لدي التعرف على الأنماط - لدي مجموعة من الاستثمارات في أجزاء أخرى من العالم في تلك المنطقة - فإن هذا المزيج سيسمح لي بالمراهنة. وهكذا ، فإن الشركتين اللتين استثمرت فيهما في باكستان كانتا شركتين أعرف مساحتهما جيدًا من خلال العلاقات العالمية ، لكنني كنت أعرف أن لدي شركاء رائعين على الأرض. وكنت على استعداد للمراهنة. لم تكن رهانات كبيرة ، لكنها كانت رهانات ، حتى أنها لم تكن موجودة بالفعل. 

كوني: وأنت لم تكن هناك.

كريس: ليس عندما قمت بهذه الاستثمارات. لكن هذا غير عادي ، ليس هناك الكثير من هؤلاء.

كوني: واو. لنتحدث عن الذكاء الاصطناعي ، لأن الذكاء الاصطناعي هو الشيء الذي يتحدث عنه الجميع في وادي السيليكون الآن. عندما ذهبت إلى جنوب شرق آسيا مؤخرًا ، على سبيل المثال ، أو عندما تتحدث إلى مؤسسين في أجزاء أخرى من العالم ، هل هم متحمسون للطبيعة التحويلية للذكاء الاصطناعي مثل ما تسمعه في الولايات المتحدة؟

كريس: لم يكن هناك اجتماع ذهبت حيث لم يطرأ شيئان تقريبًا خلال الدقائق الخمس الأولى. الأول كان الصين ، والثاني كان GPT-3. كل صاحب رأسمال مغامر قابلته كان لديه بالفعل عدة أيام خارج الموقع للتوقف والتفكير في ما يمكن أن تعنيه تداعياته على المدى المتوسط ​​وما قد يعنيه ليس فقط لمحافظهم الاستثمارية ، ولكن لأطروحاتهم. كل رائد أعمال قابلته يستخدمه بالفعل في بعض القوى التشغيلية في العمل. كما تعلم ، الأشخاص الذين كانوا يهاجرون تقنيتهم ​​من أي شيء كانوا يستخدمونه إلى Python وفعلوا كل ذلك باستخدام GPT-3 ؛ الأشخاص الذين كانوا يقللون من أحمال بريدهم الإلكتروني باستخدام GPT-3. كل الأشياء التي نسمعها في الشركات الأمريكية الناشئة تحدث بالتوازي ، وبنفس السرعة ، بين أفضل رواد الأعمال الذين التقيت بهم في الأسواق الناشئة.

انظر ، أعتقد أن السؤال المثير للاهتمام لمحادثة أخرى كاملة هو: هل ستكون لعبة الذكاء الاصطناعي لعبة تفوز بها الصين وأمريكا ويلعبها بقية العالم بأي قواعد؟ بمجرد الخروج هناك ، هل يفوز أحد؟ هل حقيقة أن إندونيسيا ليس لديها ما يكفي من مهندسي التعلم الآلي مهمة بعد خمس سنوات من الآن؟ أم أنها مهمة على الإطلاق؟ كم من هذه الأعمال التي نراها تم إنشاؤها والتي كانت منطقية تمامًا قبل ثلاث سنوات لا معنى لها وسط انتشار أدوات الذكاء الاصطناعي؟ هذه لحظة ، كما تعلم جيدًا. لكنها لحظة تحظى بتقدير مماثل في الأماكن التي أتعامل معها.

كوني: آخر شيء أريد أن أتعمق فيه حقًا هو ، ما هو الدافع الشخصي وراء ملاحقة كل هذه الأسواق الناشئة؟ أعني ، يمكنك أن تكون مستثمرًا ملاكًا رائعًا يركز فقط على الولايات المتحدة. ماذا كان الأمر بشأن الذهاب إلى كل هذه المناطق المختلفة ، ومقابلة هؤلاء المؤسسين الجدد النشطين الذين يتبنون ريادة الأعمال لأول مرة والذين جذبك حقًا لجعل هذه مهمتك؟

كريس: كما تعلم ، أنا في مرحلة من مسيرتي المهنية - بعد أن أدير شركتين - تساعد الأفراد على إزالة الحواجز لإنشاء شيء لم يكن موجودًا من قبل ، أنا فقط أحب ، كماكرو.

أعتقد أن الإجابة الأكثر مباشرة هي أنني مفتون بما يحدث في العالم ، وأعتقد أن هذا هو السيناريو الأكثر تفاؤلاً للتغيير على مستوى العالم ، على نطاق واسع. وقد افتخرت بنفسي لكوني مواطنًا عالميًا ، لكني صدمت نفسي بعدد المرات التي أكون فيها عالقًا في نفس التحيز السرد الأمريكي حول الطريقة التي يعمل بها العالم. أعتقد أنه بالنسبة لجميع المكائد - لا سيما تلك التي أراها في واشنطن العاصمة ، حيث أقيم حاليًا - حيث لا يزال الناس يتفاعلون مع بعضهم البعض في توقعات الحرب الباردة من أعلى إلى أسفل في القرن العشرين ... رؤية مئات الآلاف من الشباب يقولون ، لا شيء من هذا يهمني. لا شيء من ذلك معنى. في الواقع ، أنا حتى أشكك في المركزية. وكل ما أعرفه هو أن لدي مشاكل في الفناء الخلفي يمكنني إصلاحها باستخدام التكنولوجيا. لا يمكنك بناء مدارس كافية لإصلاح الوضع. لا يمكنك بناء متاجر كافية للقيام بالخدمات اللوجستية بطريقة أفضل ومختلفة. لا يملك اللاعبون الكبار عادة الحافز للقيام بذلك. ولذا أعتقد أنني أستطيع أن أفعل شيئًا من شأنه أن يغير لعبة مجتمعي بقدر ما يصنع عملاً ناجحًا حقًا. 

وأعتقد أنه في نهاية اليوم ، عندما يكون الناس في سلام مع أنفسهم ، فإنك تميل إلى الحصول على مزيد من السلام ، مما يخلق كل أنواع الازدهار والفرص. لقد شعرت بقوة في هذه الرحلة أنها واحدة من أكثر ظاهرة حل المشكلات إثارة والتي لم يكن من الممكن أن نتحدث عنها قبل عقد من الزمان. وبطريقة صغيرة وصغيرة - لأن الشباب يفعلون ذلك بأنفسهم - يمكنني أن أكون موردًا إضافيًا لها. 

كوني: تمام. السؤال الأخير ، سؤال من جزأين. ما أكثر ما يقلقك ، بعد أن رأيت كل هذه الأجزاء المختلفة من المنطقة؟ (وأيضًا فهم أن التنازلي يؤثر حقًا على قدرة النظام البيئي على الازدهار.) وبعد ذلك ، ما هو أكثر شيء يثير حماستك أو يأمل فيه؟

كريس: كما تعلمون ، أولاً وقبل كل شيء ، إنها مخاوف لا أستطيع أنت ولا أنا السيطرة عليها. لذلك لا أقلق كثيرًا بشأن ما لا يمكننا التحكم فيه. سأقول إن ما قلته بالوالدين ، وتحدثنا عنه سابقًا ، صحيح. ستزدهر هذه النظم البيئية إذا اتجهت المؤسسات من أعلى إلى أسفل وساعدتها. وبقدر ما يبطئونهم ، فإن الخبر السار هو أن الموهبة أصبحت أكثر قدرة على الحركة من أي وقت مضى. سوف يذهبون إلى مكان آخر. سيكون هناك هجرة العقول. لكنني أشعر بالقلق الشديد بشأن الفرصة الضائعة التي تأتي مع ذلك.

والشيء الأكثر إفادة بالنسبة لي هو أنه يمكننا فقط طرح الأسئلة والنظر في حل المشكلات بطرق لم نكن نملكها قبل بضع سنوات فقط. أعني ، أنا لست واحدًا من هؤلاء الأشخاص الذين يقولون ، مثل ، "الشباب هو أمل كل شيء" ، لأنني قابلت بعض الشباب الفاسدين غير الفاسدين بشكل لا يصدق - كما لدي كبار السن.

البشر هم بشر في أجيال مختلفة. لكن بعد قولي هذا ، إذا أتيت إلى الكوكب ولم تعرف أبدًا عالماً بدون جهاز ذكي ، فأنت تنظر إلى العالم بشكل مختلف. أنت تنظر إليه على أنه مجموعة مشاكل مختلفة عن الأشخاص الآخرين. وهذا بلا شك متفائل للغاية.

كوني: مذهل. شكرا جزيلا كريس.

كريس: يالها من متعة أن أكون معك.

اشترك في قناة a16z على اليوتيوب حتى لا تفوتك أي حلقة.  

[المحتوى جزءا لا يتجزأ]

• محتوى مدعوم من تحسين محركات البحث وتوزيع العلاقات العامة. تضخيم اليوم.
• بلاتوبلوكشين. Web3 Metaverse Intelligence. تضخيم المعرفة. الوصول هنا.
• سك المستقبل مع أدرين أشلي. الوصول هنا.
• المصدر https://a16z.com/2023/04/19/field-notes-chris-schroeder/