أغلقت سلطة النقد في هونج كونج مؤخرًا ستة عشر إثباتًا لمفهوم العملة الرقمية للبنك المركزي، eHKD. وقد تم اختيار بنك Hang Seng لتشغيل ثلاثة منها، عبر حالات استخدام مختلفة.
تقول ديانا سيزار، المدير التنفيذي والرئيس التنفيذي لبنك هانج سينج، إن هناك طلبات محتملة "لا حدود لها تقريبًا" لأن eHKD يمثل مطالبة على البنك المركزي.
وقالت في حدث استضافه معهد هونج كونج للمصرفيين: "من منظور إدارة المخاطر ومن منظور المستخدم، إنها عملة آمنة". "وهذا يعني أن العملة الرقمية للبنك المركزي (CBDC) فعالة للغاية لاستخدامها في المدفوعات، أو للتكامل مع العقود الذكية."
أموال رسمية
يؤكد المصرفيون والمنظمون على مكانة العملة الرقمية للبنك المركزي (CBDC) باعتبارها أموالًا عامة تعتمد على قضبان blockchain، على عكس العملات المستقرة الخاصة أو العملات المشفرة العشوائية.
تعرضت هونج كونج على مدار الأسبوعين الماضيين لفضيحة تتعلق ببورصة العملات المشفرة JPEX، وهي بورصة عملات مشفرة غير مرخصة، والتي اتُهمت بتوزيع المنتجات على مستثمري التجزئة في هونج كونج وسرقة أموال العملاء.
قال آرثر يوين، نائب الرئيس التنفيذي لـ HKMA: "نحن نتحدث عن Web3 والأصول الرقمية". وفي إشارة غير مباشرة إلى الفضيحة، قال إن هيئة النقد تريد من هونج كونج بناء بنية تحتية فوق تكنولوجيا دفاتر السجلات الموزعة وترميز الأصول. "كيف تغير التكنولوجيا الطريقة التي تدير بها المؤسسات المالية أعمالها ومعاملاتها؟"
وهو يعتقد أن تقنية السجلات الموزعة والترميز سيكونان بالفعل جزءًا لا يتجزأ من الأنشطة الاقتصادية وأسواق رأس المال. وقال يوين: "من المهم للمؤسسات المالية أن تفكر في التكنولوجيا التي ستحتاج إلى إدخالها في عملياتك الخاصة، من أجل الاندماج في هذا العالم الرمزي". "لا تركز على ما حدث في العامين الماضيين، بل على ما سيحدث في السنوات الخمس المقبلة."
أعمال HKMA
ويقول إن هيئة الأوراق المالية والبورصة تقدم إرشادات للصناعة حول أشياء مثل حفظ الأصول الرقمية، وما إذا كانت البنوك قد تقوم بترميز عمليات مثل إدارة المخاطر وكيف وكيف، أو جوانب ميزانيتها العمومية (على سبيل المثال، الودائع المرمزة، ووضع أموال البنوك التجارية على العملات الرقمية). blockchain).
قامت HKKMA أيضًا برعاية السندات الخضراء على blockchain في وقت سابق من هذا العام، وتقوم بالترويج لـ M-Bridge، وهو مشروع مع السلطات النقدية الأخرى لدراسة قابلية التشغيل البيني عبر الحدود للعملات الرقمية للبنوك المركزية بالجملة.
وكان أكثر أعمالها استباقية هو المخططات التجريبية الـ 16 لتخطيط حالات الاستخدام لدعم eHKD، على مستوى الجملة والتجزئة.
وقال يوين: "نريد تسهيل خطط الترميز الخاصة بالبنوك لأننا نريد أن تظل البنوك ذات صلة" في مواجهة الابتكارات السريعة التي تقودها صناعة العملات المشفرة.
تم إطلاق البرامج التجريبية في شهر مايو ويجري الآن استكمالها. وتعتزم هيئة النقد في هونغ كونغ نشر نتائجها في الأسابيع المقبلة.
ثلاثية هانغ سينغ
ركز اثنان من مشروعات Hang Seng على المدفوعات القابلة للبرمجة، أحدهما حول كيفية توزيع الحكومة للمنح والآخر على برامج مكافآت التجار. كما جربت أيضًا الودائع الرمزية (كما فعل بنك HSBC وVisa).
تعاون البنك مع Forms Syntron Information، أحد موردي التكنولوجيا، لتحديد كيفية التعامل مع تسويات الدفع مقابل الدفع الفورية. يمثل CBDC تعبيرًا عن الساق النقدية في المعاملة.
تشير إثباتات المفهوم هذه إلى أن استخدام العملات الرقمية للبنوك المركزية ليس مجرد طريقة أخرى لتسوية المعاملة. إن إرفاق العقود الذكية يجعل الأموال قابلة للبرمجة، مما يخلق عالمًا جديدًا من تصميم المنتجات. ويمكن أيضًا تتبع العملات الرقمية للبنوك المركزية، مما يفتح آفاقًا جديدة للحماية من غسيل الأموال أو تمويل الإرهاب. ولديها القدرة – النظرية حتى الآن – على التفاعل مع المنصات الأخرى، ونماذج الدفع، والعملات.
تتضمن بعض الأفكار التي استكشفها هانج سينج استخدام العقود الذكية في وثائق التأمين، بحيث يمكن تحويل معالجة المطالبات والأوراق المعتادة إلى مراجعة فورية ودفع تعويضات.
الاستخدامات المشروطة للأموال هي حالة استخدام أخرى. خلال أزمة كوفيد، وزعت حكومة هونج كونج قسائم نقدية لتحفيز الإنفاق في المتاجر المحلية. لقد لجأت إلى عدد قليل من مشغلي محافظ الهاتف المحمول مثل Octopus وAliPay لإدارة هذا الأمر، لكنها وجدت العملية صعبة بشكل عام: مع CBDC، يمكن إيداع الأموال على الفور في محافظ المستهلكين، مع شروط تتعلق بمكان إنفاق الأموال. أو في موعد نهائي (لتشجيع الإنفاق السريع).
ثق بنا
الهدف طويل المدى هو تمكين العملات الرقمية للبنوك المركزية من أن تصبح العملة للاقتصاد الرقمي لأن الناس يثقون بها - على عكس العملات المشفرة، كما يأمل المصرفيون.
وتظل أكبر عقبة تقنية هي إمكانية التشغيل البيني. إن الحصول على eHKD للتبادل بحرية على Ethereum، على سبيل المثال، لا يزال بعيد المنال. التحدي الأكبر من الناحية الإنسانية هو العثور على عدد كافٍ من الأشخاص داخل البنوك القادرين على العمل مع التكنولوجيا والطرق الجديدة لممارسة الأعمال التجارية. وبعيدًا عن البنوك، ستكون هناك حاجة إلى بذل جهد كبير لجعل المستهلكين والتجار يتبنون نظام eHKD. كان الهدف من التجارب الستة عشر هو العثور على حالات استخدام مقنعة للغاية بحيث يتقبل الناس استخدامها.
وهذا نهج مختلف عن البر الرئيسي للصين، والذي يعتمد على الضغط الحكومي لحمل الناس على استخدام الرنمينبي الإلكتروني - على سبيل المثال من خلال إلزام الناس باستخدام العملة الرقمية للبنوك المركزية للوصول إلى الخدمات والمدفوعات الحكومية. تفضل هيئة أسواق المال في هونج كونج الاعتماد على الابتكار وقوى السوق لتطوير نظامها البيئي eHKD.
لكن ما لا تتم مناقشته هو الخصوصية. يتم دعم العملة الرقمية للبنك المركزي (CBDC) بشكل مباشر من قبل البنك المركزي (أو بشكل غير مباشر عبر البنوك التجارية)، والتي يتم تقديمها على أنها أكثر جدارة بالثقة من العملات المشفرة - وجديرة بالثقة مثل النقد الموجود في جيبك. ومن خلال استخدام البنوك، وهي مؤسسات موثوقة، في المقدمة والوسط، فإن هيئة الأوراق المالية والبورصات في هونج كونج قادرة على رسم تناقض صارخ مع المشغلين المشبوهين مثل JPEX. وبعبارة أخرى، فإن الرسائل المتعلقة ببرامج eHKD هي أن الناس يمكن أن يثقوا بها.
لكن الحصول على ميزات التصميم بشكل صحيح سيكون مهمًا أيضًا، لأن إمكانية تتبع eHKD، على الرغم من كفاءتها، تختلف تمامًا عن النقد المادي. وهناك أيضاً خطر التجاوز. خذ صرف فوائد الرعاية الصحية. قد يكون هناك بساطة في توجيه المستفيدين نحو المستشفيات المخصصة أو مقدمي الخدمات الآخرين. وهذا أفضل من إعطاء الناس أموالاً ينفقونها في غيره.
ولكن هل هو كذلك؟ هل تعمل العملة الرقمية للبنك المركزي (CBDC) على جعل حياة الناس مريحة، أم أنها تحرمهم من الاختيار؟ هل سيؤدي هذا إلى عرقلة إمكانية مشاركة الشركات والخدمات الجديدة، وربما يؤدي إلى الركود بدلاً من الحيوية؟ هل تخاطر الحكومة بالتحول إلى دولة مربية، بدلاً من تحرير الناس ليعملوا على تحقيق ما هو الأفضل لأنفسهم؟
هذا لا يعني أن العملات الرقمية للبنوك المركزية ليست تقدمًا. ولكن لكي تزدهر مثل هذه المشاريع، يجب أن تنظر المرحلة التالية من إثبات المفهوم إلى ما هو أبعد من آليات الحوافز في الأسواق.
- محتوى مدعوم من تحسين محركات البحث وتوزيع العلاقات العامة. تضخيم اليوم.
- PlatoData.Network Vertical Generative Ai. تمكين نفسك. الوصول هنا.
- أفلاطونايستريم. ذكاء Web3. تضخيم المعرفة. الوصول هنا.
- أفلاطون كربون، كلينتك ، الطاقة، بيئة، شمسي، إدارة المخلفات. الوصول هنا.
- أفلاطون هيلث. التكنولوجيا الحيوية وذكاء التجارب السريرية. الوصول هنا.
- المصدر https://www.digfingroup.com/hang-seng-cbdc/
