إعادة التأمين / ILS, كتلة سلسلةو التأمين المالي. ليس تمامًا الأسود والنمور والدببة ، ولكن بالنسبة للكثيرين ممن يتبعون التأمين ، فإن المفاهيم الثلاثة مخيفة وتشكل عدم الراحة في الفهم. ثم لماذا يذكر؟ لأنه في منشور سابق على وسائل التواصل الاجتماعي ، أشرت إلى أن الكلمات الثلاث لا تولد الكثير من حركة مرور محتوى الوسائط ، وإذا كان هناك مشاركة ذات صلة ، فلا يوجد الكثير من الاستجابة. أسقط الاتصال الحكيم التلميح الرئيسي لهذا اللغز - يجب مناقشة الكلمات في سياق منطقي للقارئ. فكرة رائعة ، مسرع الحديثة .
باتريك كيلاهان هو CX ، مستشار هندسي وتأمين ، يعمل مع شركات التأمين والمحامين والملاك في وظيفته اليومية. كما أنه يخدم عالم التأمين والتكنولوجيا المالية باعتباره "فيل التأمين". صورة
دعنا ننتقل إلى المفاهيم الثلاثة مع إدراك كامل بأن هذه المدونة ستعمل كمجرد نظرة عامة وإثارة الشهية مما يجعل القراء يرغبون في استهلاك المزيد. تحذير عادل - حتى الاحتفاظ بالموضوعات موجزة - TL: قد يتم تطبيق DR. هذا حسن.
Insurance المالية
هناك الكثير من الرقابة الحكومية على المحاسبة التي تتوافق مع الكثير من اللوائح التنظيمية ، لا يمكننا أن نتطرق إلى جميع وكالات ومنظمي البلدان المعنية ، لكن في جوهرها يخدمون جميعًا الأدوار الرئيسية المتمثلة في جعل الزي موحدًا (1) كيفية حساب شركات التأمين ماليًا عن أعمالهم و 2) كيف حساب شركات التأمين لمدى صلابة في أن تكون قادرة على خدمة حاملي وثائق التأمين بالنسبة للنطاق المتفق عليه وتكلفة المخاطر.
إنها عبارة عن حساء أبجدي للمؤسسات أو المعايير الحكومية: GAAP ، FASB ، SAP ، IRDAI ، NYDFS ، SEC ، IFRS ، FCA ، FSDC ، SUSEP ، NAICOM ، ICLG ، ASIC ، APRA ، إلخ (تقريبًا).
يوجد أساسًا ثلاثة مبادئ محاسبية (من بينها العديد من المبادئ) التي يجب على شركات التأمين الالتزام بها ، بطريقة مختلفة قليلاً عن معظم مؤسسات الأعمال:
- مبدأ الاعتراف بالإيرادات
- مبدأ المطابقة
- مبدأ التكلفة التاريخية
دون تعقيد الأمور كثيرًا ، تتحمل شركات التأمين عبء الاستقرار المالي لإثباتها باستمرار - قدرة الناقل على تمويل تكاليف المخاطر التي وافقت عليها. جميع حاملي وثائق التأمين هؤلاء يتوقعون الحصول على تعويض أو دفع في حالة حدوث خسارة أو واقعة توافق وثيقتهم على تغطيتها / دفعها.
تعد المبادئ الثلاثة المذكورة أعلاه جزءًا من الاختلافات الرئيسية بين شركات التأمين وغيرها ، ويرجع ذلك أساسًا إلى أن ما يحصل عليه المؤمن عليه مقابل أقساط التأمين هو اتفاقية مخاطر تنقضي بمرور الوقت. احصل اليوم على 1000 دولار لعقد تأمين لمدة اثني عشر شهرًا. المال في البنك مقابل وعد بمرور الوقت. لذلك فيما يتعلق بالامتثال لمبدأ المطابقة ، تعتبر الأقساط "مكتوبة" فقط حتى تنتهي صلاحية زيادة وقت الوثيقة ، حيث يتم حجز جزء قسط التأمين الذي يتطابق مع الفترة على أنه "مكتسب". تسمح مدة الوثيقة لشهر واحد بالحصول على 8٪ من الأقساط المكتوبة ، وستة أشهر تكسب 50٪ ، وهكذا.
لذلك يمكنك أن ترى كيف أن شركة النقل التي لديها الكثير من النقود في متناول اليد قد لا تكون سائلة كما يعتقد المرء إذا كان هناك الكثير من السياسات على الكتب التي تمتد صلاحيتها لأكثر من اثني عشر شهرًا أو أكثر مفاهيم أساسية مكتوبة ومكتسبة.
فيما يلي مثال على بيان الأرباح والخسائر الذي يوضح الأقساط المكتوبة والمكتسبة ، من شركة التأمين الألمانية ، DFV_AG أو دويتشه فاميلينفيرسيشورونج:
ستلاحظ العين الحادة بالإضافة إلى الأقساط المكتوبة والمكتسبة وجود خطوط توضح "حصة معيدي التأمين" ؛ التي سيتم التطرق إليها في جزء إعادة التأمين من مناقشتنا.
تقليديا ، اتبع الفرق المكتوب والمكتسب نمط تقويم متين بسبب انتهاء الصلاحية السنوي النموذجي للسياسات. ولكن ماذا عن سياسات "العمل عند الطلب"؟ قد تكون الفترة المغطاة بضع ساعات أو أيام ، لذلك هناك فارق بسيط بين الحالة المكتوبة والمكتسبة. أصبحت معرفة نموذج عمل شركة النقل أكثر أهمية من أي وقت مضى ، حيث قد يتم تقييد أموال المشارك الممول بشكل كبير إذا كانت شركة تأمين على الطراز التقليدي مقارنةً باللاعب عند الطلب.
يشير إجراء المناقشة إلى مبدأ المطابقة (مقارنة التكاليف بالفترة التي تم فيها تكبد التكاليف) إلى عدة عوامل مالية مهمة:
- تتم مطابقة تكاليف الحصول على السياسة مع أقساط السياسة المكتوبة الفورية ، على سبيل المثال ، عمولات الوكالة / السمسرة ، التسويق ، تكاليف مكتب المسؤول ، تكاليف التنسيق الرقمي ، وما إلى ذلك ، ولكن
- قد يتم تحميل تكاليف إدارة السياسة ، على سبيل المثال ، ضبط المصاريف ، وتكاليف الخسارة المدفوعة ، وما إلى ذلك ، على أقساط التأمين المكتسبة في فترة مختلفة من التكاليف المتكبدة.
Aبالنسبة لمبدأ التكلفة التاريخية ، يريد المنظمون أن يعرفوا بشكل ملموس المبلغ الذي يعينه الناقل لأصول المحفظة. تحتاج شركات التأمين إلى أن تكون سائلة في محفظة أصولها بحيث يمكن بسهولة تحويل الأصول إلى نقد إذا تطلب حجم مدفوعات الخسارة ذلك. على سبيل المثال ، قد تتقلب قيمة السندات بمرور الوقت بسبب الفروق في أسعار الفائدة ، لكن شركات النقل تحتاج إلى الحفاظ على تكلفة تاريخية لإبقاء المنظمين على استعداد لحسابات الملاءة.
يعد ثقب الأرانب أمرًا ماليًا ، لذا ستختتم المحادثة بمقاييس المقارنة الشائعة لشركات P&C- نسبة الخسارة, نسبة النفقاتو نسبة مجتمعة. ستعطي هذه التدابير القارئ فكرة واضحة إذا تجاوزت الأقساط المكتسبة (الإيرادات) أو تجاوزتها المصروفات وتكلفة الخسارة.
وبالتالي،
نسبة الخسارة = مدفوعات المطالبة + مصاريف التعديل / الأقساط المكتسبة ، معبراً عنها كنسبة مئوية
نسبة النفقات = مصاريف غير مصاريف التعديل / القسط المكتسب. معبر عنه كنسبة مئوية
نسبة مجتمعة هو مجموع LR و CR.
من الناحية المثالية ، يكون CR <100٪ ، مما يعني أن الأقساط المكتسبة تتجاوز التكاليف وأن نشاط الاكتتاب مربح.
ما يجب تذكره عند مقارنة شركات النقل - نضج شركة النقل من حيث الوقت في العمل ، ومدى عدوانية النمو بالنسبة إلى الكتاب الحالي ، وطبيعة أعمال الناقل وكيف يؤثر ذلك على الاحتياطيات (السحب الفوري على الأرباح). لديها LR بمئات٪ ؛ ضع في اعتبارك الاتجاهات أو مقارنات الأقران قبل أن تفقد عقلك.
إعادة التأمين
إعادة التأمين هو تأمين لشركات التأمين. هناك ، كان ذلك سهلاً.
كان Rei في يوم من الأيام مفهومًا ماليًا أسهل للاستيلاء - كان الناقلون يوقعون معاهدات مع شركات إعادة التأمين للمساعدة في حماية شركة التأمين الأولية من نتائج الخسارة التي تجاوزت توقعات الخسارة النموذجية. لا تخطط شركات النقل الأساسية (أو تسعير) لتتأثر منطقة بأكملها في نفس الوقت ، ولكن في بعض الأحيان تحدث أشياء تتطلب زيادة في مدفوعات الخسائر المخطط لها ، على سبيل المثال ، عواصف الرياح وحرائق الغابات والأعاصير والزلازل وما إلى ذلك. إعادة التأمين لفترة محددة ، وبمبلغ يتم تفعيله بمجرد تكبد شركة النقل مدفوعات الخسارة مقابل مخاطر المعاهدة أو المخاطر. بشكل مباشر ومتوقع من قبل المنظمين ، وجزء من حسابات الملاءة المالية.
ما حدث على مدار سنوات هو أن شركات إعادة التأمين تطورت إلى أنواع أخرى من خطر زائد شركاء ، يغطون أكثر من مجرد خسائر الكوارث ، ويصبحون خيارات مخاطرة زائدة. إذا قمت بمراجعة بيان الدخل الخاص بـ DFV_AG مرة أخرى وفكرت في جزء تكلفة قسط التأمين والخسارة من أرباح وخسائر شركة النقل المشتركة مع معيدي التأمين ، فسوف تفهم أن الشركة قد تنازلت عن الأقساط والتكاليف للداعمين للمساعدة في تحقيق النمو السلس وتوفير الدعم لقدرة الشركة على دفع المطالبات وخدمة عملائها. لقد أصبحت هذه منهجية شائعة للشركات الناشئة وشركات النقل الحالية ، مما يسمح بمزيد من تنوع المنتجات لشركات إعادة التأمين وانتشار المخاطر.
تطور آخر على مدى السنوات الماضية بعد إعادة التأمين هو ظهور الأوراق المالية المرتبطة بالتأمين (ILS) ، وهي أدوات رأسمالية مصممة فقط كتمويل بديل للمخاطر. الأوراق المالية المرتبطة بالتأمين (ILS) هي مشتقات أو أدوات أوراق مالية مرتبطة بمخاطر التأمين ؛ تتأثر قيمة معايير العمل الدولية (ILS) بحدث خسارة مؤمن يقوم عليه الضمان. ما هذا؟ ILS هي أدوات رأسمالية مصممة ببساطة للدفع مقابل نتيجة مخاطرة ، على سبيل المثال ، إعصار ، زلزال ، إلخ ، يتم بيعها للمستثمرين الذين يبحثون عن عوائد متنوعة في أسواق رأس المال. تحوط ضد المخاطر لشركات التأمين ، خيار أفضل من عوائد السوق العادية لحامليها. غالبًا ما يشار إليها باسم سندات Cat ، تؤدي هذه السندات دورًا مهمًا في أسواق المخاطر ، وهي فرصة لأصحاب الدخل. غالبًا ما يتم تقطيع ILS إلى شرائح ومكعبات إلى شرائح من سندات المخاطرة المتنوعة لتسهيل نتيجة حدث مرتبط. لا تتفاجأ إذا أصبحت معايير العمل الدولية وسيلة مقبولة أكثر للتمويل الأكثر شيوعًا والمخاطر الأقل خطورة داخل الصناعة أو قيد الاستخدام في تطبيقات المخاطر الجديدة الفريدة ، وهو مثال يتم اتباعه من قبل راهول ماثور والزملاء.
كتلة سلسلة
الكثير من الوعود ، والكثير من الارتباك ، والتجاوزات والفشل في الإطلاق. أو ربما أدى ارتباط Blockchain بالغرب المتوحش المتصور لنقل القيمة ، العملة المشفرة ، إلى تلوين عرض طول الذراع النسبي لعالم التأمين للمفهوم.
ينتج عن البحث السريع للتعريفات العديد من الإشارات إلى bitcoin وعملة تشفير أخرى (سأتركها لزملائي Daily Fintech ذوي المعرفة) ، لكننا ببساطة نريد تعريفًا قد لا يبدو بسيطًا (ويكيبيديا):
"حسب التصميم ، فإن blockchain مقاوم لتعديل البيانات. إنه "دفتر أستاذ مفتوح وموزع يمكنه تسجيل المعاملات بين طرفين بكفاءة وبطريقة دائمة وقابلة للتحقق". لاستخدامها كملف وزعت دفتر الأستاذ، وعادة ما تدار من قبل blockchain أ الند للند شبكة تلتزم جماعيا بروتوكول للاتصال بين عقدة والتحقق من صحة كتل جديدة. بمجرد التسجيل ، لا يمكن تغيير البيانات الموجودة في أي كتلة بأثر رجعي دون تغيير جميع الكتل التالية ، مما يتطلب إجماع غالبية الشبكة. على الرغم من أن سجلات blockchain ليست قابلة للتغيير ، إلا أنه يمكن النظر في سلاسل block Block آمن حسب التصميم ومثال على نظام الحوسبة الموزعة مع ارتفاع خطأ البيزنطي التسامح. "
افتح. وزعت. واحد الى واحد. اللامركزية. غير قابل للتغيير. رائع لتوليد التشفير ، ولكن ليس كثيرا لاحتياجات تبادل البيانات البرية للتأمين.
فلماذا لا تترسخ Blockchain للتأمين؟ حالة الاستخدام صعبة بالنسبة لشركات النقل - فالبيانات غير المهيكلة (التي تمتلك شركات النقل طن منها) لا تلعب بشكل جيد في بيئة Blockchain (Blkcn) ، والعديد من اللاعبين المتغيرين في مطالبة التأمين ، وما إلى ذلك. يحتفظ Blkcn بالبيانات بشكل آمن ، لكنه لا يضمن الأمن السيبراني خارج دفتر الأستاذ. يمكن أن يكون Blkcn أكثر تعقيدًا لاستعادة البيانات عبر دفاتر الأستاذ المستندة إلى الاتحادات. العديد من الكتاب إلى دفتر الأستاذ ، وقضايا كفاءة متعددة للتغلب عليها.
ولكن ماذا عن استخدامات قراءة البيانات بمجرد وضعها في دفتر الأستاذ؟ يمكن أن يكون رائعًا جدًا. Anthem هي شركة تأمين صحي أمريكية تخدم ملايين المشتركين على الصعيد الوطني ، وقد بدأت الشركة مؤخرًا برنامجًا تجريبيًا لـ Blkcn حيث تجعل الشركة الوصول إلى دفتر الأستاذ خيارًا للمشاركين في الاختبار ، مع تخزين سجلات المرضى في دفتر الأستاذ ، ويتم منح المشتركين الأفراد خيار منح يصل مقدمو الخدمة إلى السجلات الصحية عبر استخدام رمز الاستجابة السريعة الذي له تاريخ انتهاء الصلاحية. يتمتع المشتركون بالسلطة على سجلاتهم ويتم منح حق الوصول للحصول على إذن للقراءة فقط. هناك العديد من الفوائد المحتملة للتأمين الصحي Blkcn لكن الخيارات يجب أن تتوافق مع أمن البيانات.
سيناريو إيجابي آخر للتأمين على تطبيق المحاصيل Blkcn في الأسواق التي كانت تعاني من نقص الخدمات في السابق. OKO التأمين يوفر بوالص التأمين على المحاصيل الصغيرة في إفريقيا ، بدعم من إعادة التأمين ولكن تدار جزئيًا بواسطة دفتر الأستاذ الموزع ، ومعلومات كل مزارع مقيمة في دفتر الأستاذ ، والوصول إلى الاكتتاب وإعادة التأمين. و- إذا تم الدفع بالشراكة مع أنظمة الدفع الرقمية لتسهيل التسوية. شركة Blockchain نشطة كشركة خدمات ، Banqiu، خبير في تسهيل هذه الأطر ولديها مجموعة من المشاريع حول العالم حيث يتم إدارة بيانات "الميل الأول" و "الميل الأخير" داخل دفتر الأستاذ للعميل المعني والشركات التابعة / الموردين. مسموح ولكن لم يكتب بواسطة عدة لاعبين ، رموز QR للسماح للمصادر المعنية بالوصول إلى سلسلة التوريد. والراعي لدفتر الأستاذ لديه سجل بيانات واضح لكل خطوة في سلسلة التوريد أو القيمة. التحدث مع المدير التنفيذي لتطوير أعمال الشركة ، برادي بزال، ناقشنا كيف يمكن لدفتر الأستاذ Blkcn مثل BanQu أن يعمل كمبادرة للنظام الإيكولوجي للمناطق ، بما في ذلك تفاصيل التأمين للمزارع ، وسجلات الدفع ، والارتباط بأنظمة الدفع الرقمية في البلد ، وشركات التخفيف من المخاطر ، وحسب الاقتضاء ، المعاملة / يمكن الوصول إلى البيانات المالية من قبل المصرفيين المعتمدين حسب اختيار العميل - سحر رموز QR. إنه مدخل إلى نظام ثقة قد لا يكون موجودًا بخلاف ذلك. فرصة. ربما لا يكون التفكير الأصلي لـ Blkcn والتأمين ، ولكن الجلوس لبضع دقائق وسوف تفكر في العديد من الاحتمالات المماثلة لاستخدام blockchain في التأمين الصحي وحده.
عذرًا ، هناك الكثير مما يمكن كتابته حول المفاهيم الثلاثة وآمل أن أجابت المقالة على بعض الأسئلة حول الشؤون المالية و blockchain وإعادة التأمين / ILS. من المؤكد أن القراء والخبراء سينصحونني بالأقسام المفقودة ، وسيكون ذلك أساسًا لمقال قادم حول الموضوعات.
تحصل على ثلاث مقالات مجانية على Daily Fintech؛ بعد ذلك ، ستحتاج إلى أن تصبح عضوًا مقابل 143 دولارًا أمريكيًا فقط في السنة (0.39 دولارًا في اليوم) ، واحصل على جميع المحتويات والمحفوظات الجديدة والمشاركة في منتدانا.
