TL ؛ DR: يعتمد Iron.Finance على المراجحة كآلية لتحقيق الاستقرار للرموز المضمونة جزئيًا. في حالة انهيار الرمز المميز لـ TITAN ، كان الإطار الزمني بين موجز سعر أوراكل والأسعار الفعلية للسوق كبيرًا جدًا مما تسبب في أن يصبح المستخدمون غير مربحين ولا يحمون الاستقرار. نتيجة لذلك ، انخفض TITAN إلى الصفر وفقد IRON ربطه. نتج عن الحادث Iron.Finance خسارة أكثر من 2 مليار دولار في إجمالي القيمة المقفلة (TVL) في البروتوكول ، حيث انخفضت من 2.18 مليار دولار مقفلة إلى أقل من 10.5 مليون دولار.
في 16 يونيو 2021 ، عانت شركة Iron.Finance من حادثة نتج عنها TITAN ، رمز الحوكمة الذي يدعم عملة الحديد المستقرة IRON ، حيث تحطمت ما يقرب من 100 ٪ فيما يُطلق عليه "أول بنك تشفير واسع النطاق في العالم". نتيجة لانهيار TITAN ، تحرك سعر العملة المستقرة IRON من الوتد.
كان هذا الحادث نتيجة لعيب في التصميم - الحديد. افتقر التمويل إلى آلية استقرار مناسبة. بدون وجود آلية مناسبة ، عندما بدأ رمز TITAN في الانهيار ، تأخرت الأسعار التي قدمتها Oracle Price Feed ، والفجوة بين هذه الأسعار وبيانات الوقت الفعلي جعلت المراجحة غير مربحة. نظرًا لأن Iron.Finance قد اعتمدت على مستخدمي المراجحة للمساعدة في استقرار سعر IRON ، عندما لم تعد المراجحة مربحة ، تفاقمت المشكلة. لدى TITAN إمداد غير محدود ويفترض فقط استخدامه كضمان عند سك الحديد. يمكن لأي مستخدم في النظام إصدار IRON المدعوم بحيازات USDC و TITAN.
نظرًا لأن أسواق العملات المشفرة مجنونة تمامًا ، فليس من غير المألوف أن تفقد عملة مستقرة ربطها. ومع ذلك ، وبسبب هذا الاحتمال ، فإن كل عملة مستقرة تحتاج إلى آلية حماية لمثل هذه التقلبات. بمعنى IRON ، كانت آليتهم الوحيدة هي افتراض أن مستخدمي المراجحة سيشترون الحديد الرخيص من السوق عندما ينخفض السعر ، وبالتالي يستردونها مقابل USDC + TITAN ثم يبيعون TITAN من أجل الربح.
في 16 يونيو 2021 ، كان الاستقرار يعمل على النحو المنشود حتى بدأ سعر TITAN في الانخفاض ووصل في النهاية إلى الصفر. في نفس الوقت ، فقدت IRON ربطها وانخفضت إلى حوالي 0.94 دولار ، وهو انخفاض هائل لعملة مستقرة. من أجل حماية المزيد من الميزات ، كان على Iron.Finance التوقف مؤقتًا عن سك العملات واستردادها. في الآونة الأخيرة تقرير الذي يتعمق في تفاصيل TITAN واستخدام المراجحة ، فإنه يصف أن تأخير (10 دقائق. متوسط السعر المرجح بالوقت) من موجز الأسعار Oracle لـ TITAN ، تسبب في ارتفاع الأسعار عن تلك الموجودة على AMM (صانع السوق الآلي في الوقت الفعلي) لأنه لا يمكنه مواكبة ذلك. وبالتالي ، تسببت فجوة السعر في أن تصبح المراجحة غير مربحة ، وبالتالي لا يمكن أن تحمي الاستقرار.
الحديد نشرت تشريح الجثة على الحادث ، الذي لم يذكر عدم وجود آلية لتحقيق الاستقرار. أدى تشغيل بنك DeFi إلى Iron.Finance خسارة أكثر من 2 مليار دولار في إجمالي القيمة المقفلة (TVL) في البروتوكول ، حيث انخفضت من 2.18 مليار دولار مقفلة إلى أقل من 10.5 مليون دولار.
بالنسبة للتطورات المستقبلية لأنظمة مماثلة ، هناك مجموعة متنوعة من السيناريوهات التي يجب مراعاتها عند اختبار بيئتك بشكل صحيح حول تقلبات الأسعار ، وفقدان الربط ، وتشديد الإطار الزمني بين أوراكل أو آليات أخرى لتحديد الأسعار.
كوينسمارت. Beste Bitcoin-Börse في أوروبا
المصدر: https://ciphertrace.com/analysis-of-the-titan-token-collapse-iron-finance-rugpull-or-defi-bank-run/
