• على الرغم من التباطؤ الأخير في مؤشر أسعار المستهلك الشهري في أستراليا لشهر ديسمبر 2023، اختار البنك المركزي الأسترالي وبنك الاحتياطي الأسترالي البقاء على الجانب الحذر ودفع توقعات خفض أسعار الفائدة.
• ذكر بيان السياسة النقدية لبنك الاحتياطي الأسترالي أن تضخم الخدمات قد يظل ثابتًا على الجانب المرتفع، وقد يستغرق التضخم الإجمالي بعض الوقت للوصول إلى هدف بنك الاحتياطي الأسترالي البالغ 2% إلى 3%.
• بدأ ضعف الدولار الأسترالي الأسبوع الماضي مقابل الدولار الأمريكي في التراجع خلال اليوم، مدعومًا بالمشاعر المتشددة المتجددة من بنك الاحتياطي الأسترالي.
• قد يشهد زوج اليورو/الدولار الأسترالي مزيدًا من الضعف على المدى القصير، وراقب مستوى الدعم على المدى القريب عند 1.6475 (مستوى تحفيز هبوطي محتمل).

هذا تحليل متابعة لتقريرنا السابق ، "التحليل الفني لزوج EUR/AUD: الأداء الضعيف للدولار الأسترالي لا يزال ثابتًا" بتاريخ 17 يناير. انقر هنا لتلخيص.

منذ تحليلنا الأخير، ارتفع زوج اليورو/الدولار الأسترالي كما هو متوقع على المدى القصير ووصل إلى مستوى المقاومة 1.6655 (سجل أعلى مستوى خلال اليوم عند 1.6675 يوم 18 يناير). وبعد ذلك، تداول بشكل جانبي بين 1.6675 و1.6350 خلال الأسابيع الثلاثة الماضية.

اختتم البنك المركزي الأسترالي (RBA) اجتماعه الأول للسياسة النقدية لعام 2024 اليوم وحافظ على سعر الفائدة النقدي عند 4.35٪ للمرة الثالثة على التوالي كما هو متوقع.

على الرغم من الضعف الأخير الذي شهدته بيانات التضخم الأسترالية حيث تباطأ مؤشر أسعار المستهلكين الشهري للشهر الثالث على التوالي إلى 3.4% على أساس سنوي في ديسمبر 2023 من 4.3% في نوفمبر وأدنى قراءة منذ نوفمبر 2021، فإن البيان النقدي الأخير لبنك الاحتياطي الأسترالي لا يزال مليئًا بالتوقعات. تلميحات من المشاعر المتشددة.

بيان السياسة النقدية لبنك الاحتياطي الأسترالي

وقد أشار البيان الأخير إلى الاعتراف بأن التضخم في أستراليا يتراجع لكنه لا يزال مرتفعا، وسوف يستغرق الأمر بعض الوقت قبل أن يصل إلى النطاق المستهدف من بنك الاحتياطي الأسترالي والذي يتراوح بين 2% إلى 3%. ثانيًا، انخفض تضخم أسعار الخدمات بوتيرة أكثر تدريجيًا تماشيًا مع التوقعات السابقة لبنك الاحتياطي الأسترالي، وظل مرتفعًا والذي قد يكون مستمرًا، وهو تشابه مع اتجاهات تضخم أسعار الخدمات العالمية. ثالثًا، أشار إلى أن التوقعات الاقتصادية غير مؤكدة، وأن المجلس يظل منتبهًا للغاية لمخاطر التضخم (بدلاً من مخاطر الركود).

بشكل عام، يشير هذا إلى أن التخفيض الأول لأسعار الفائدة من بنك الاحتياطي الأسترالي قد لا يأتي في النصف الأول من عام 1، وحتى فرصة رفع سعر الفائدة مرة أخرى لا تزال واردة.

بدأ ضعف الدولار الأسترالي الأخير في التراجع

الشكل 1: أداء الدولار الأمريكي لمدة 5 أيام مقابل العملات الأخرى اعتبارًا من 17 يناير 2024 (المصدر: TradingView، انقر لتكبير الرسم البياني)

وقد بدأت الوتيرة الكبيرة الأخيرة لعمليات بيع الدولار الأسترالي والتي تبلورت بعد اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة الأسبوع الماضي وبيانات الوظائف الأمريكية غير الزراعية القوية بشكل مفاجئ لشهر يناير/كانون الثاني، في عكس بعض تحركاتها؛ يُظهر الدولار الأمريكي الآن مكاسب بنسبة +1.4% فقط من أعلى مستوى له عند +2.05% مقابل الدولار الأسترالي في بداية هذا الأسبوع يوم الاثنين 5 فبراير في وقت كتابة هذا التقرير.

يبدو دعم المتوسط ​​المتحرك على مدى 200 يوم لزوج يورو/دولار EUR/AUD ضعيفًا

الشكل 2: اتجاه زوج يورو/دولار أسترالي EUR/AUD على المدى المتوسط ​​اعتبارًا من 6 فبراير 2024 (المصدر: TradingView، انقر لتكبير الرسم البياني)

الشكل 3: اتجاه زوج يورو/دولار أسترالي EUR/AUD على المدى القصير اعتبارًا من 6 فبراير 2024 (المصدر: TradingView، انقر لتكبير الرسم البياني)

وقد شهد الدولار الأسترالي ارتدادًا خلال اليوم بعد التصريحات المتشددة لبنك الاحتياطي الأسترالي EUR / AUD على طريق ضعف الزوج المتقاطع الذي يحتمل أن ينخفض ​​قليلاً على الأقل في الأفق قصير المدى.

توقفت الحركة الصعودية على المدى القصير من أدنى مستوى في 2 يناير 2024 عند 1.6129 عند خط الاتجاه الهابط متوسط ​​المدى القائم منذ أعلى مستوى في 17 أغسطس 2023 والذي يعمل الآن كمقاومة عند حوالي 1.6655.

مؤشر الزخم اليومي لمؤشر القوة النسبية يتجه أيضًا نحو الأسفل أسفل المقاومة الهبوطية الموازية عند المستوى 65 وشكل قمة منخفضة مما يشير إلى أنه من المحتمل أن يتبدد الزخم الصعودي على المدى المتوسط ​​(وبالتالي يدعم تحركات السعر المنخفضة لزوج اليورو/الدولار الأسترالي).

راقب مستوى الدعم على المدى القريب عند 1.6475 (وهو أيضًا المتوسط ​​المتحرك على مدى 200 يوم)، والاختراق تحته يعزز المزيد من الضعف المحتمل على المدى القصير في زوج يورو/دولار EUR/USD ليكشف الدعمين المتوسطين التاليين عند 1.6330 و1.6150.

على الجانب الآخر، فإن التجاوز فوق المقاومة المحورية 1.6655 يبطل النغمة الهبوطية لمزيد من الانتعاش لتأتي المقاومة المتوسطة التالية عند 1.6840 في الخطوة الأولى.

المحتوى لأغراض المعلومات العامة فقط. إنها ليست نصيحة استثمارية أو حلاً لشراء أو بيع الأوراق المالية. الآراء هي المؤلفين. ليس بالضرورة أن OANDA Business Information & Services، Inc. أو أي من الشركات التابعة لها أو الشركات التابعة لها أو مسؤوليها أو مديريها. إذا كنت ترغب في إعادة إنتاج أو إعادة توزيع أي محتوى موجود في MarketPulse ، وهو موقع إخباري للفوركس والسلع والمؤشرات العالمية وخدمة الموقع الإخباري الحائزة على جوائز من إنتاج OANDA Business Information & Services، Inc. ، يرجى الوصول إلى موجز RSS أو الاتصال بنا على info@marketpulse.com. زيارة https://www.marketpulse.com/ لمعرفة المزيد عن إيقاع الأسواق العالمية. © 2023 OANDA Business Information & Services Inc.