أكبر بديل لنظام BFSI موجود هنا في شكل تمويل لامركزي ، لذلك سنستكشف اليوم لماذا ولماذا DeFi وسنغطي أيضًا الفرصة وحالة الاستخدام التي تقدمها Defi.

DeFi الذي تم توسيعه باعتباره التمويل اللامركزي هو نظام بيئي مالي كامل أو مظلة تقدم مجموعة من المنتجات والخدمات المالية ، مثل الإقراض والاقتراض والدخل الثابت والتأمين وما إلى ذلك ، مما يجعلها متاحة للجماهير على شبكة blockchain عامة لامركزية ، بدون أي سلطة من أي وسيط.

ديفي باختصار:

• يتكون DeFi من Dapps وبروتوكولات نظير إلى نظير تم تطويرها على شبكات blockchain اللامركزية التي لا تتطلب أي حقوق وصول لسهولة الإقراض أو الاقتراض أو تداول الأدوات المالية
• يتكون نظام DeFi البيئي من العديد من المنتجات المالية اللامركزية وغير الحراسة.
• وهي تعمل باستخدام dex (التبادلات اللامركزية) وبروتوكولات الإقراض والمشتقات التركيبية.
• تستخدم معظم تطبيقات Defi حاليًا blockchain Ethereum ولكن العديد من الشبكات العامة البديلة آخذة في الظهور مثل Polygon و Binance smart chain و Solana و Cardano ، والتي تعد بالسرعة الفائقة وقابلية التوسع والأمان وانخفاض التكاليف

بعبارات عامة:

ديفي ليست سوى اندماج الخدمات المصرفية التقليدية مع تقنية blockchain

كيف يعمل DeFi؟

يتكون Defi من أدوات مالية مختلفة مثل

• الإقراض
• التبادل اللامركزي
• المشتقات
• الدفع
• ممتلكات
• توقعات السوق

تستفيد جميع هذه الأدوات من الرموز الرقمية والعقود الذكية لتسهيل الخدمات المالية المختلفة التي لا تتطلب وسطاء ، في نظامنا المصرفي التقليدي ، توجد هذه البنوك المركزية والخاصة التي تعمل كوصي قوي لأموالك الورقية ، مما يسمح لها لإملاء شروط ضد ما نرغب به ، في Defi ، يتم التخلص تمامًا من أمناء الحفظ هؤلاء عبر برنامج العقد الذكي.

العقد الذكي هو نوع من أنواع حسابات Ethereum التي يمكنها الاحتفاظ بالأموال ويمكنها إرسالها / استردادها بناءً على قواعد معينة. لا أحد يستطيع تغيير هذا العقد الذكي عندما يكون مباشرًا - سيعمل دائمًا كما هو مبرمج.

هذه العقود الذكية عامة ومفتوحة للمراجعة ، مما يضمن أن أي عقود سيئة يمكن التعرف عليها بسهولة من قبل المجتمع ويمكن تدقيقها.

يحتوي نظام DefI البيئي على مجتمع لامركزي من الأعضاء التقنيين ، على سبيل المثال شبكة Ethereum blockchain التي يتم استضافة DefI عليها ، يوجد مجتمع Ethereum الذي يمكنه قراءة التعليمات البرمجية.

يساعد هذا المجتمع القائم على المصدر المفتوح في إبقاء المطورين تحت المراقبة ، ولكن هذه الحاجة ستقل بمرور الوقت حيث تصبح العقود الذكية أسهل في القراءة ويتم تطوير طرق أخرى لإثبات مصداقية الكود.

الآن بعد أن أصبح لدينا بعض الفهم الأساسي لكيفية عمل Defi ، من الضروري فهم ما الذي يجعل Defi بالفعل متميزًا. تكنولوجيا المعلومات هي مشاريعهم أو القول ببروتوكولات DefI الخاصة بهم مما يجعلها فريدة كمنصة fintech. لفهم آلية عمل DefI بشكل أكبر ، دعونا نناقش القليل من مشروع DefI

بروتوكولات DefI تستحق الفهم

يمكن تصنيف أنظمة Defi إلى ما يلي:

بروتوكول الإقراض:

• صانع
• Aave
• مركب

تسمح بروتوكولات Defi للإقراض للمستخدم باقتراض العملة المشفرة كقرض اعتمادًا على قدرة المستخدم على السداد ، بصرف النظر عن إمكانية إقراض المستخدم ، يمكنه ببساطة قفل عملاته المشفرة في بورصات Defi أو عمليات تبادل العملات المشفرة المركزية لكسب بعض الدخل السلبي

لمعرفة المزيد حول إقراض العملات المشفرة: مثل Staking & Yield Farming

يرجى قراءة مقالاتي السابقة أدناه:

Dex: التبادلات اللامركزية:

بصرف النظر عن الإقراض ، هناك مشاريع تبادل لامركزية مثل

• UniSwap
• سوشي سواب
• فطيرة

التبادلات اللامركزية هي تبادلات تعمل بدون وسيط. إنهم ليسوا مشهورين مثل نظرائهم المركزيين.

لمعرفة المزيد عن Dex ، يرجى قراءة مقالتي عن نفسه

تسمح هذه التبادلات للمستخدمين بتداول أي رمز أصلي ، على سبيل المثال Ethereum رمز ERC-20، كمزود سيولة لكسب المال لتوفير السيولة لسوق التوكنات المعنية.

دعنا نتعمق أكثر من خلال أخذ UniSwap كمثال:

يقدم UniSwap ثلاث وظائف أساسية:

• مبادلة الرموز
• إضافة السيولة
• إزالة السيولة.

كيف تعمل رموز التبادل؟

• يُطلب من المستخدمين إنشاء حساب على Metamask / أو توصيل محفظتهم بـ UniSwap Dex.
• بمجرد إنشاء حساب Metamask ، يمكن للمستخدمين تحديد الرموز المميزة التي يمتلكونها في محفظتهم لمبادلة النوع المطلوب من العملة المشفرة ، والتي يدعمها DEX المحدد

كيف تضيف السيولة؟

• لتوفير السيولة ، يقوم المستخدمون بإيداع قيمة معادلة من الرموز المميزة في. عقد الصرف المرتبط بالرمز المميز
• بمجرد حصولك على الرموز المميزة للسيولة ، يمكنك إضافتها إلى "تجمع السيولة" على UniSwap أو أي واجهة Dex.
• يحصل المستخدمون الذين يقومون بإقفال رمزهم المميز للسيولة على مكافأة مقابل رسوم حسب حساب البورصة

الأصول الاصطناعية:

النوع الثالث من مشاريع DefI هو الأصول التركيبية ، على سبيل المثال الأسهم الرمزية لـ synthetix أو العملات المستقرة اللامركزية لصناع مثل DAI.

الأصل التركيبي هو ببساطة مشتق رمزي يحاكي قيمة أصل آخر.

على سبيل المثال:

Synthetix : هي إحدى منصات Defi التي تتيح للمستخدمين إنشاء وتبادل إصدارات تركيبية من الأصول مثل الذهب والفضة والعملات المشفرة والعملات التقليدية مثل اليورو. الأصول التركيبية مدعومة بضمانات فائضة مقفلة في عقود Synthetix.

بصرف النظر عن هذه الثلاثة ، هناك بروتوكول يدعم:

توقعات السوق:

تسمح منصات Defi لتنبؤ السوق هذه للمستخدمين بعمل تنبؤات مستقبلية لبعض الأحداث مثل الرهانات الرياضية أو السياسة للتنبؤ بأسعار الأسهم والمزيد.

تفتح أنظمة DeFi هذه الأسواق للمشاركة. لطالما تم الترويج لمفهوم أسواق التنبؤ اللامركزية على أنه احتمال من خلال العقود الذكية.

مثال على بروتوكول توقع السوق:

عراف: من هي منصة سوق لامركزية للتنبؤ تستخدم التنبؤ الجماعي للسكان. تستخدم منصة DeFi في أغسطس Ethereum لتسخير "حكمة الحشد" لإنشاء بيانات تنبؤية في الوقت الفعلي.

تم إصدار النسخة الأولى من Augur في عام 2015 وتم إصدار شبكتها الرئيسية في عام 2018.

كيف يعمل اوجور؟

يقدم لك Augur وظيفتين أساسيتين:

إنشاء السوق:

يمكن للمستخدمين تكوين سوق Augur عن طريق إنفاق مبلغ من Ethereum. عند إنشاء سوق ، يحتاج المستخدمون إلى تحديد رسوم المتداول ورسوم الصانع ، والتي يجب أن تكون منخفضة بما يكفي لتحفيز الناس على المزايدة ومرتفعة بما يكفي لتغطية تكلفة Ethereum.

أسهم أحداث التداول:

الآن يمكن لأي مستخدم أن يكون جزءًا من ملف عراف السوق ، للتعامل مع توقعات حدوث أحداث السوق المدرجة. يمكن للمتداولين جني الأموال عن طريق شراء المراكز بتكلفة منخفضة وبيعها عندما يرتفع السعر. الأشخاص الذين يتوقعون حدثًا بشكل صحيح سيحصلون أيضًا على مكافآت عند إغلاق السوق.

أوغور لديه رمز السمعة الأصلي: $REP وهو رمز مميز لـ ERC-20 لاستخدامه على منصة Augur لإنشاء توقعات وتداولها ، كما يوحي الاسم ، يمثل $ REP سمعة حاملي الرموز في السوق. لأي إجراء يتطلب الرموز المميزة ، يشارك المستخدمون بسمعتهم.

يتميز Defi بالسمات الرئيسية التالية التي تجعله منصة لامركزية للعالم المالي

غير الأمناء:

على عكس التبادلات المركزية أو BFSI التقليدية ، فإن بروتوكولات DeFi لا تأخذ أصول التشفير المرتبطة بمحفظتك إلى عهدتها أبدًا ، مع بروتوكولات DeFi ، يكون لديك دائمًا الوصاية الكاملة على عملتك المشفرة.

اللامركزية:

تعتبر بروتوكولات Defi لامركزية لأنه لا توجد سلطة واحدة من فريق إنشاء منصة Defi ، الذي يتحكم في منصات Defi. يشجع ممارسة المجتمع المنتشر عبر مواقع متعددة ، للتحكم في العقود الذكية. يصوت المبدعون لأنفسهم خارج السلطة في أقرب وقت ممكن ويسمحون لمستخدمي المجتمع بالتصويت على مستقبل شبكة Defi المعنية.

شفافة للغاية:

تعزز Defi أعلى مستوى من الشفافية في الطريقة التي تعمل بها مما يسمح بمستوى أكبر من الانفتاح وإمكانية الوصول للجميع. كونها مبنية على قمة blockchain ، فإن معاملات بروتوكولات Defi متاحة للمراجعة العامة. الجمال الحقيقي هو أن جميع المعاملات المرتبطة بدفتر الأستاذ العام مجهولة المصدر ، وتتألف من عناوين رقمية فقط.

بدون مسبق ترخيص:

كل ما تحتاجه هو اتصال بالإنترنت للوصول إلى خدمات Defi هذه

إثبات الرقابة:

لا يوجد طرف مركزي قادر على عكس ترتيب المعاملات وإيقاف الخدمة

برمجة:

يمكن للمطورين إنشاء ودمج الخدمات المالية بتكلفة منخفضة للغاية

كفاءة عالية:

يتم تشغيل الخدمات المالية Open Defi وتشغيلها بواسطة برنامج دون أي تبعية بشرية ، مما يقلل من أي مشكلات تشغيلية ويقلل التكلفة مما يجعل النظام أكثر آلية وكفاءة.

ما هي العيوب المرتبطة بنظام ديفي؟

هذه بعض العيوب البارزة التي يجب أخذها في الاعتبار من جانب مستخدمي Defi

مخاطر أمن العقود الذكية:

العقود الذكية ، التي تعمل كركيزة في نظام Defi blockchain ، عرضة للتلاعب ، برامج العقود الذكية هذه مفتوحة المصدر والتي يمكن للمستخدمين المستثمرون الاطلاع عليها قبل الشروع في الاستثمار. يتم تسليم عقود Defi الذكية عمومًا إلى الوكالة الحزبية لتدقيق الأمان وتتبع الأخطاء ، ولكن لا يزال من الممكن الهروب من أخطاء العقد الذكية بسبب المشاركة البشرية ، وهذا أمر محفوف بالمخاطر ويمكن أن يؤدي إلى فشل تقني على مستوى البرنامج.

المستخدمون السيئون بقصد Malafide:

كانت هناك بعض الحالات الرئيسية في الماضي ، كما هو الحال في سبتمبر 2020 ، أكدت بورصة KuCoin ما قيمته 150 مليون دولار من عملات البيتكوين ورموز ERC-20 التي يتم نقلها من محافظها الساخنة. عندما قاموا بمراجعة هذه المعاملة باستخدام برنامج استخبارات blockchain Elliptic ، وجدوا أن البورصة قد خسرت بالفعل حوالي 281 مليون دولار.

هذه الأنواع من الحوادث ، على الرغم من أنها ليست شائعة جدًا ، يمكن أن تظهر وبسبب الطبيعة اللامركزية لمثل هذا Dex ، يمكن لمثل هؤلاء الممثلين السيئين أن يلعبوا ويهربوا من تجميد أموالهم.

مسؤولية المستخدم الوحيد:

بالنظر إلى أن DeFi ليست خالية من المخاطر والمشكلات ، فهي لا تزال غير مسؤولة عن أخطائك.

ينقل DeFi المسؤولية من الوسطاء إلى المستخدمين

نظرًا لأن DeFi's لا تملك أي عهدة لرموز المستخدم ، إذا حدث أي خطأ في نفس الشيء ، فإن المستخدم هو المسؤول الوحيد عن فقدان الأصول الرقمية الخاصة به ويراعي ذلك ، يكون من المستحيل استرداده نظرًا لعدم وجود نظام مركزي في مكانه احتفظت ببعض الآثار لنفسها وفعلت شيئًا

الإفراط في الضمانات:

يعاني إقراض الدفاع من الإفراط في الضمانات ويحدث عندما تكون قيمة الأصل المربوط (من قبل المقترض) مرتفعة بشكل مانع مقارنة بمبلغ القرض نفسه.

تتمتع مشاريع DeFi بضمانات عالية من أجل مواجهة إزالة العقبات مثل التصنيفات الائتمانية.

مع بعض الإحصائيات من ، Defi World ومع مقارنة Defi Vs المالية التقليدية:

• أعلى مشاريع الإقراض Defi مثل كمبوند ايف لا يزال اللاعب المسيطر في مساحة الإقراض هذه وشهدت زيادة في إجمالي القيمة المقفلة من $من 100 مليون إلى 15 مليار دولار أمريكي ضمان في أقل من 24 شهرًا.
• Aave يقود اللعبة بإجمالي ودائع الودائع ، اعتبارًا من يونيو 2021 ، قلبت Aave أيضًا إجمالي القيمة المقترضة ، وتسيطر الآن على الإقراض في كل من الودائع والاقتراض المستحق ،

راجع الصورة أدناه:

كوينسمارت. Beste Bitcoin-Börse في أوروبا
المصدر: https://medium.com/crypto-wisdom/crypto-basics-what-is-decentralised-finance-defi-7f137d7369db؟source=rss———-8—————–cryptocurrency