ملخص تنفيذي
تتكون صناديق العملات المشفرة ، التي تشبه الصناديق المشتركة أو صناديق الاستثمار المتداولة ، من محافظ الرموز الرقمية. منذ إطلاق أول صندوق بيتكوين في عام 2013 ، تم إنشاء أكثر من 840 صندوقًا للعملات المشفرة.
حظيت صناديق العملات المشفرة باهتمام غير مسبوق من المستثمرين في ذروة سوق التشفير في الربع الرابع من عام 4 ، بإجمالي الأصول المُدارة 2021 مليار دولار ، لكنها تلقت ضربة كبيرة في عام 62.5 بسبب سوق هابطة شديدة. انخفضت القيمة الإجمالية للأصول التي تحتفظ بها صناديق التشفير بنسبة 2022٪ لتصل إلى 66 مليار دولار في عام 20 ، وانخفضت التدفقات بنسبة 2022٪ مقارنة بعام 95.
ومع ذلك ، هناك علامات على عودة الظهور حتى كتابة هذه السطور ، مع صناديق التشفير الرئيسية ترتفع بنسبة تصل إلى 50٪.
شرح صناديق التشفير
صندوق العملات المشفرة هو أداة استثمارية جديدة مشابهة للصناديق المشتركة / صناديق الاستثمار المتداولة ، تحتوي على محفظة من الرموز الرقمية والعملات المشفرة بدلاً من الأسهم أو المؤشرات أو السلع.
في هذه القطعة ، سنقوم بتسليط الضوء على أفضل صناديق التشفير لعام 2023، مع توصيات مركزة للمستثمرين ، الكبار والصغار.
وفقًا بحوث صندوق التشفيرمنذ إطلاق أول صندوق بيتكوين في عام 2013 ، تم إنشاء أكثر من 840 صندوقًا للعملات المشفرة. وينمو هذا الجزء الجديد من سوق صناعة إدارة الأموال بوتيرة محمومة.
نظرًا لأن العملات المشفرة تتمتع بالاعتراف والقبول السائد بعد عام 2020 ، بدأت صناديق الاستثمار في تسجيل اهتمام غير مسبوق من المستثمرين. في ذروتها في الربع الرابع من عام 4 ، بلغ إجمالي الأصول المُدارة لأموال العملات المشفرة 2021 مليار دولار ، وفقًا لـ كوينتليغراف.
تلقت هذه الأرقام ضربة كبيرة في عام 2022 حيث دخل سوق العملات المشفرة في ركود حاد ، مع انخفاض العملات المشفرة الرئيسية مثل البيتكوين والإيثيريوم بنسبة 72٪. أثر انهيار Terra / Luna و FTX بشكل أكبر على ثروات الصناديق المشفرة في عام 2022 المضطرب.
وفقًا CoinSharesانخفضت القيمة الإجمالية للأصول التي تحتفظ بها الصناديق المشفرة بنسبة 66٪ لتصل إلى 20 مليار دولار وانخفضت التدفقات بنسبة 95٪ مقارنة بعام 2021. ومع ذلك ، هناك علامات على عودة الظهور في عام 2023 ، مثل صناديق العملات المشفرة الرئيسية ارتفع بنسبة تصل إلى 50٪ في القيمة.
قمنا بتقييم العديد من هذه الصناديق عالية الأداء لهذه المراجعة ، بالنظر إلى مؤشرات الأداء الرئيسية ، بما في ذلك الأصول تحت الإدارة (AUM) وعدد الموظفين والمدة. تم توفير البيانات المستخدمة في المقام الأول من قبل قائمة صناديق التشفير و بحوث صندوق التشفير.
أفضل صناديق تشفير (تصنيفات 2023)
| اسم الصندوق | ممتلكات تحت اشراف الإدارة | إطلاق تاريخ | عدد الموظفين | العلامة |
| الرمادي | $23,240,000,000 | 2013 | 92 | 4.70 |
| صندوق بانتيرا بيتكوين | $3,800,000,000 | 2013 | 80 | 4.70 |
| 500 العالمية | $3,000,000,000 | 2010 | 140 | 4.60 |
| CoinShares | $2,236,000,000 | 2014 | 89 | 4.00 |
| تشفير a16z | $4,560,000,000 | 2018 | 103 | 3.80 |
| جالاكسي ديجيتال كابيتال مانجمنت | $1,900,000,000 | 2018 | 300 | 3.00 |
| Polychain رأس المال | $2,000,000,000 | 2016 | 45 | 3.00 |
| MultiCoin Capital | $2,800,000,000 | 2017 | 17 | 2.80 |
| صندوق الأبابيت | $1,000,000,000 | 2017 | 50 | 2.60 |
| الطير كابيتال | $600,000,000 | 2010 | 18 | 2.60 |
| صندوق ألتانا للعملة الرقمية | $33,000,000 | 2014 | 30 | 2.20 |
| 1 التأكيد | $1,000,000,000 | 2017 | 5 | 2.00 |
| 3iQ Corp صندوق البيتكوين | $700,000,000 | 2020 | 37 | 2.00 |
| Amentum إدارة الاستثمار | $0 | 2017 | 23 | 1.90 |
| BlockTower | $140,000,000 | 2017 | 31 | 1.90 |
المصادر: البيانات الصحفية ، Cryptofundintelligence.com ، Aum13f.com ، Crypto Fund Research ، Crypto Fund List
الرمادي
الأصول: 20.8 مليار دولار
تأسست Grayscale في عام 2013 ، وسرعان ما تطورت لتصبح أكبر مدير أصول للعملة الرقمية في العالم. في عام 2021 ، حققت الشركة تغطية بنسبة 73.4٪ لسوق العملات الرقمية ، مع مجموعة واسعة من المنتجات الاستثمارية بما في ذلك الصناديق الاستئمانية ذات الأصول الفردية وصناديق DeFi المشفرة المتنوعة. في ذروتها ، بلغ إجمالي الأصول المُدارة من قبل Grayscale 43.5 مليار دولار. على الرغم من انخفاضه بأكثر من 50٪ في عام 2022 ، لا يزال هذا الصندوق هو أكبر مدير لأصول تشفير في عام 2023 (درجة BMJ: 4.70)
صندوق بانتيرا بيتكوين
الأصول: 3.8 مليار دولار
بصفتها أول مدير أصول مؤسسي في الولايات المتحدة يركز حصريًا على blockchain ، كانت Pantera Capital رائدة في صناديق التشفير منذ عام 2013. على مر السنين ، أطلقوا أربعة صناديق مختلفة تركز على التشفير وقادوا أكثر من 100 من أصل 210 الاستثمارات. من 23 مليون دولار مستثمرة في 26 شركة ، حققت Pantera أكثر من 125 مليون دولار. (نقاط BMJ: 4.70)
500 العالمية
الأصول: 3 مليار دولار
بدأت في الأصل باسم 500 Startups ، تمتلك شركة رأس المال الجريء في مرحلة مبكرة ومقرها وادي السيليكون حافظة تضم أكثر من 2700 شركة في أكثر من 75 دولة. الاستثمار عبر مجموعة واسعة من القطاعات ، لديهم شركات ناشئة في مجال blockchain و cryptocurrency في محفظتهم ، بما في ذلك BlockCypher و Hijro. اعتبارًا من عام 2023 ، قامت 500 Global بتمويل 51 شركة يونيكورن تبلغ قيمة كل منها أكثر من مليار دولار ، وأكثر من 1 سنتورًا (الشركات الناشئة التي تبلغ قيمتها الفردية أكثر من 140 مليون دولار). (درجة BMJ: 100)
CoinShares
الأصول: 2.23 مليار دولار
تم إطلاق CoinShares في عام 2014 ، وهو أول وأكبر صندوق استثمار بيتكوين في أوروبا. إنها توفر تعرضًا متنوعًا للأصول الرقمية من خلال مجموعة واسعة من صناديق الاستثمار المتداولة و ETP وغيرها من المحافظ متعددة الأصول. في عام 2021 ، أصبحت CoinShares International شركة عامة مدرجة في السويد وظهرت في سوق النمو الشمالي الأول في ناسداك. (نتيجة BMJ: 4.0)
تشفير a16z
الأصول: 4.56 مليار دولار
a16Z هو اختصار لـ Andreessen Horowitz ، شركة Silicon Valley VC المعروفة بقيادة مهندس البرمجيات / رواد الأعمال Marc Andreessen و Ben Horowitz. تأسست a2009z في عام 16 ، وأطلقت صندوقها المخصص للتشفير في عام 2018. ومنذ ذلك الحين ، تحرك الصندوق بقوة في سوق العملات المشفرة الهابطة ، وجمع 4.5 مليار دولار في عام 2022. إجمالاً ، تمتلك a16z أربعة صناديق منفصلة تستثمر في الأصول الرقمية ، Web3 ، و بدء تشغيل blockchain. (درجة BMJ: 3.80)
جالاكسي ديجيتال كابيتال مانجمنت
الأصول: 1.9 مليار دولار
تركز شركة الاستثمار التي تتخذ من نيويورك مقراً لها على الأصول الرقمية وتكنولوجيا blockchain. تستخدم الشركة نموذج صندوق التحوط الهجين / صندوق رأس المال الاستثماري. أسسها مايكل نوفوغراتز ، نمت AUM الخاصة بها بنسبة 600 ٪ تقريبًا في عام 2021 ، خلال آخر سباق للثورة المشفرة. اعتبارًا من عام 2023 ، استثمرت الشركة في أكثر من 229 شركة عبر النظام البيئي للعملات المشفرة ، وتشارك في كل شيء بدءًا من التداول إلى التعدين والخدمات المصرفية الاستثمارية وإدارة الأصول وتمويل رأس المال الاستثماري. (درجة BMJ: 3.0)
Polychain رأس المال
الأصول: 2 مليار دولار
تسعى Polychain Capital ، التي أسسها أولاف كارلسون وي ، أول موظف في Coinbase ، إلى تزويد مستثمريها بعائدات "استثنائية" من خلال استراتيجيات الإدارة النشطة. يستثمر الصندوق في العملات الرقمية وليس في الشركات. استثمر الصندوق أكثر من 144 استثمارًا منذ إطلاقه ، بما في ذلك Ava Labs و Coin DCX و Dfinity. في عام 2023 ، قادت Polychain Capital جولة التمويل الاستراتيجي لـ SPACE ID والجولة الأولية لشركة Cubist Inc ، بقيمة 10 ملايين دولار و 7 ملايين دولار على التوالي. (نقاط BMJ: 3.00)
Multicoin Capital
الأصول: 2.8 مليار دولار
تأسست شركة Multicoin Capital في عام 2017 من قبل Kyle Samani ، وهي شركة استثمارية قائمة على أطروحة مقرها في أوستن ، تكساس. تستثمر الشركة بشكل أساسي في العملات المشفرة ، والرموز المميزة ، وبدء تشغيل blockchain عبر الطبقة 1 ، والطبقة 2 ، والبنية التحتية ، والمؤسسات ، والجوال ، والفئات الأخرى. تشمل الاستثمارات البارزة في محفظة Multicoin Algorand و Flow و Ethereum و Lido و Tagomi. (درجة BMJ: 2.80)
صندوق الأبابيت
الأصول: 1 مليار دولار
يسعى صندوق التحوط المشفر هذا إلى زيادة رأس المال مع تقليل المخاطر. تتضمن استراتيجيتهم استثمارات في مرحلة مبكرة في أكثر من 25 مشروع تشفير ، والتداول الآلي على العقود الآجلة ، والتداول التقديري على أزواج العملات المشفرة ذات السيولة العالية. منذ عام 2020 ، قامت Alphabit باستثمارات كبيرة في NFTs وألعاب blockchain و DeFi على وجه الخصوص ، مع شركات ناشئة مثل Yield و Archax و GamiFi. (درجة BMJ: 2.60)
الطير كابيتال
الأصول المُدارة: 600 مليون دولار
AltaIR Capital هو صندوق رأس مال استثماري مقره إسرائيل تأسس عام 2010 للتركيز على الاستثمارات في قطاع التكنولوجيا. يستثمر الصندوق في الشركات الناشئة التي تغطي FinTech و InsurTech و Blockchain و SaaS و MedTech و AI و Cyber و Consumer Internet. هناك أكثر من 300 شركة في محفظة Altair ، بما في ذلك الشركات التي تركز على التشفير مثل REGA Risk Sharing و Unifimoney و Anytype. (درجة BMJ: 2.60)
صندوق ألتانا للعملة الرقمية (ADCF)
الأصول المُدارة: 33 مليون دولار
جزء من Altana Wealth ، يتداول ADCF في العملات المشفرة الرئيسية بما يتناسب مع قيمتها السوقية. نشط منذ عام 2014 ، وقد حقق نجاحًا هائلاً من خلال مجموعة من الاستراتيجيات الطويلة والقصيرة ، ونشر ما يصل إلى 50 ٪ من أصولها في تداول العملات المشفرة. (نتيجة BMJ: 2.20)
1Confirmation
الأصول: 1 مليار دولار
1Confirmation هو صندوق استثماري أسسه Nick Tomaino بدعم من Peter Thiel و Marc Andreessen و Mark Cuban الذي يستثمر في شركات blockchain الناشئة والرموز الرقمية. تضمنت الاستثمارات BTC و ETH و BAT و MakerDAO و Augur. جمع الصندوق أكثر من 125 مليون دولار في عام 2021 للشركات الناشئة المشفرة والرموز الرقمية وتابعها بمبلغ 100 مليون دولار أخرى في عام 2022 لمشاريع NFT. اعتبارًا من عام 2023 ، تضم محفظة الصناديق 39 مشروعًا ، بما في ذلك العملات المشفرة الرئيسية و Coinbase و OpenSea و Nexus Mutual. (نقاط BMJ: 2.00)
3iQ Corp لإدارة الأصول الرقمية
الأصول المُدارة: 700 مليون دولار
تأسست شركة 2012iQ في عام 3 من قبل جان لوك لاندري وفريد باي ، وهي أكبر شركة لإدارة الأصول الرقمية في كندا. لديها العديد من صناديق الاستثمار المشفرة متعددة الأصول المنظمة بالكامل والتي توفر للمستثمرين المعتمدين التعرض للأصول الرقمية مثل البيتكوين والإيثر واللايتكوين. (درجة BMJ: 2.0)
Amentum إدارة الاستثمار
AUM: غير متوفر
تأسست Amentum Investment Management في عام 2017 ، وهي عبارة عن صندوق تحوط هجين للعملة الرقمية يركز على البروتوكولات والتطبيقات المستندة إلى blockchain. استثمر الصندوق الذي يتخذ من فلوريدا مقراً له في عملات البيتكوين والإيثر والرموز الأخرى ، إلى جانب منصات التشفير مثل DexGrid و Connext و NameBase ، اعتبارًا من عام 2023 ، تستثمر Amentum في 7 مشاريع تشفير ، بما في ذلك Mattereum و Cent Network. (نقاط BMJ: 1.90)
بلوكتور كابيتال
الأصول المُدارة: 140 مليون دولار
تم تمويل BlockTower Capital في الأصل من قبل شركات رأس المال المغامر Andreesen Horowitz و Union Square Ventures ، وهي شركة استثمار أصول مشفرة مقرها في نيويورك. تنشر الشركة مجموعة واسعة من الاستراتيجيات ، بما في ذلك زراعة العائد DeFi ، ورسملة معدل التمويل ، والمزيد. (نقاط BMJ: 1.90)
أفضل صندوق تشفير لكبار المستثمرين
بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن الاتساق العام ، 500 العالمية هو اختيار رائع. يتمتع صندوقهم العالمي بسجل حافل ، حيث يرعى أكثر من 50 شركة يونيكورن تكنولوجية وأكثر من 140 شركة ناشئة تقدر قيمتها بأكثر من 100 مليون دولار. لكنهم ليسوا صندوق "عملات رقمية خالصة".
إذا كنت تبحث عن شركة استثمار تركز بشكل أكبر على التشفير ، الرمادي هو الفائز الواضح. الأرقام تتحدث عن ذاتها. مع أكثر من 20 مليار دولار من الأصول AUM ، فهي أكبر شركة استثمار في الأصول الرقمية وأكثرها احترامًا وتعمل حاليًا على مستوى العالم.
لا تقبل هاتان الشركتان سوى الاستثمارات من المستثمرين المعتمدين: الأفراد ذوي الملاءة المالية العالية (الدخل السنوي لا يقل عن 200,000 دولار أمريكي لمدة سنتين أو أكثر ، أو صافي ثروة مليون دولار أو أكثر ، باستثناء الإقامة الأولية) ، أو الكيانات التي تمتلك أصولًا بقيمة 2 ملايين دولار ( أو جميع المالكين المستفيدين كمستثمرين معتمدين).
أفضل صندوق تشفير لأصغر المستثمرين
هناك الكثير من الخيارات الأخرى التي تستهدف المستثمرين الأفراد ذوي الأصول المتواضعة. إذا كنت ترغب في استثمار مبالغ صغيرة في العملات المشفرة والرموز الرقمية ، فإن ما يلي هو أفضل اختياراتنا:
صناديق الاستثمار المتداولة في البيتكوين والعملات المشفرة: الصندوق المتداول في البورصة (ETF) هو صندوق استثمار يتتبع قيمة أصل أساسي معين. عادةً ما يكون الأصل سلعة مثل الذهب / النفط ، أو مجموعة مختارة من الأسهم ، أو مؤشر رئيسي. يمكنك الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة تمامًا كما تفعل في الأسهم - قم بشرائها وبيعها والاحتفاظ بها وتداولها كما يحلو لك. في ETF المشفرة ، يتتبع الصندوق سعر العملة المشفرة (أو عدة عملات). وبالتالي ، فإنه يمنح المستثمرين الأفراد وصولاً أسهل إلى العملات المشفرة دون تعلم كيفية فتح واستخدام محافظ البيتكوين ، وما إلى ذلك (يمكنك معرفة المزيد حول صناديق الاستثمار المتداولة المشفرة على موقعنا صفحة Bitcoin ETFs.)
أسهم البيتكوين والعملات المشفرة: في هذه الأيام ، هناك العديد من الشركات الناشئة النشطة في صناعة blockchain. لدينا أيضًا الكثير من الشركات المتداولة علنًا والتي لديها روابط قوية بأسواق العملات المشفرة. يُطلق على أسهم هذه الشركات التي تستفيد من صعود blockchain و cryptos اسم "block stock". بالنسبة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى التعرض غير المباشر للعملات المشفرة ، تعد أسهم الكتل خيارًا مثيرًا للاهتمام. (لمعرفة المزيد حول الموضوع ، قم بزيارة موقعنا صفحة كتلة الأسهم.)
بدائل الصندوق المشترك للعملات المشفرة: في حين أن لدينا الكثير من صناديق الاستثمار المتداولة والأسهم المشفرة ، إلا أن الصناديق المشتركة المرتبطة مباشرة بالعملات المشفرة غير موجودة. السبب بسيط للغاية - فلدى الصناديق المشتركة قيود تنظيمية صارمة تمنعها من النظر إلى الأصول عالية المخاطر مثل العملات المشفرة. ولكن إذا كنت تريد خيارات استثمار تشبه الصناديق المشتركة ، البدائل موجودة. بصرف النظر عن صناديق الاستثمار المتداولة ، هناك منتجات استثمارية أخرى يتم تداولها في البورصة وصناديق التحوط المشفرة والصناديق الرمزية. (انظر صفحتنا على أفضل بدائل الصناديق المشتركة للعملات المشفرة.)
أفضل بديل لصندوق التشفير: افعل ذلك بنفسك
لطالما عززت الروح اللامركزية لـ blockchain و crypto روح العمل بنفسك. إذا كنت ترغب في بذل جهد إضافي في التعلم ، فيمكنك تحمل مسؤولية استثماراتك في التشفير بدلاً من تركها في أيدي مديري الصناديق. ضع في اعتبارك بعض المتطلبات الأساسية ومبادئ البداية:
فكر على المدى الطويل: إذا استثمرت أموالاً في شيء ما بشكل أعمى دون بحث / إعداد كافٍ ، فهذا يعد قمارًا. تجنب مطاردة عملة meme التالية بحثًا عن إرجاع 100x ؛ تخطط لشراء مجموعة من الأصول الرقمية عالية الجودة ، ثم الاحتفاظ بها لمدة تزيد عن 5 سنوات.
سداد ديونك أولا: قبل البدء في الاستثمار في السبل عالية المخاطر مثل التشفير ، امسح جميع القروض والديون الحالية قصيرة الأجل ، وخاصة ديون بطاقات الائتمان. (تعتبر الرهون العقارية وقروض الطلاب ديونًا "أفضل" ، لأنها تميل إلى الاحتفاظ بقيمتها أو زيادة أرباحك المحتملة.)
قم ببناء وسادة توفير: احتفظ بصندوق لنفقات ستة أشهر على الأقل ، في حالة احتياجك إليه في حالات الطوارئ. بعد سداد جميع الديون ، ابدأ في تجميع بعض المدخرات حتى قبل التفكير في الاستثمار في العملات المشفرة.
بمجرد اتباعك لهذه الخطوات ، يمكننا المضي قدمًا بأمان إلى الخطوة الفعلية للاستثمار في العملات المشفرة. اتبع هذه الإستراتيجيات الأساسية للبدء بسلاسة:
- اشترِ عددًا قليلاً من الأصول الرقمية عالية الجودة: باعتبارها العملة المشفرة الأكثر شهرة وقيمة ، تعتبر عملة البيتكوين خيارًا رائعًا للمبتدئين. يمكنك أيضًا اختيار عملات بديلة أخرى إذا كنت ترغب في ذلك ، ولكن حاول التمسك بالعملات العشرة الأولى - فهي تميل إلى الحصول على أقصى قدر من السيولة والموثوقية. (انظر لدينا محفظة الفائزين في المستقبل لأفضل اختياراتنا.)
- HODL على المدى الطويل: لا ينصح بالتداول المستمر ، خاصة للمبتدئين. كان الاحتفاظ طويل الأجل (أو HODLing) هو أفضل طريقة لتوليد عوائد ممتازة بمرور الوقت. انظر لدينا محفظة Blockchain Believers للعوائد المذهلة التي حققها مجتمع مستثمري العملات المشفرة في بضع سنوات فقط.
- بناء محفظة: ضع في اعتبارك الجمع بين أصول التشفير والاستثمارات التقليدية مثل الأسهم والسندات. (نسميها "محفظة Blockchain Believers".) في هذا النهج ، من المحتمل أن تتفوق على المستثمرين التقليديين من خلال الاحتفاظ ببساطة بنسبة 10٪ من استثمارك على شكل تشفير مع الحفاظ على 50-60٪ من الأسهم و 20-30٪ من السندات.
مقالات ذات صلة:
Bitcoin Investing 101: ما هو Bitcoin؟ كيف يعمل؟ كيف يمكنك الاستثمار فيه؟
استثمار Blockchain 101: كيفية بناء الثروة طويلة الأجل في أسواق الأصول الرقمية
DeFi Investing 101: ما هو؟ من أين تبدأ؟ ما هي المخاطر؟
إذا كنت ترغب في معرفة المزيد عن فرص الاستثمار في أسواق العملات الرقمية ، اشترك في يوميات سوق البيتكوين النشرة الإخبارية اليوم!
- محتوى مدعوم من تحسين محركات البحث وتوزيع العلاقات العامة. تضخيم اليوم.
- بلاتوبلوكشين. Web3 Metaverse Intelligence. تضخيم المعرفة. الوصول هنا.
- المصدر https://www.bitcoinmarketjournal.com/cryptocurrency-funds/
