Ne yıl.

Ocak ayında "her zamanki gibi işler" olarak başlayan şey, mevcut küresel pandemi sayesinde hızla tam bir piyasa erimesine dönüştü. Evet, Mart ayında SPAC IPO penceresi bile geçici olarak kapandığında işler kasvetli görünüyordu. Ama tabii ki, SPAC pazarı Nisan ayında yeniden hayata döndü ve SPAC'lar için daha önce hiç görülmemiş bir fenomeni başlattı… .Popülerlik.

Bu, rekor sayıda halka arz ihracının ve rekor bir getiri oranının görüldüğü bir yıldı. Dolayısıyla, önceden "Lafta" Boş Çek Şirketi, biraz tuhaf geldi. Yani, bir süredir SPAC'ların etrafında olanlarımız ve özellikle 2008-2016 SPAC karanlık çağlarını yaşayanlar için, bu yeni bulunan popülerliğin yakında ortadan kalkacağına ve geri döneceğimize dair kalıcı bir his vardı. alternatif halka arz yapılarının zayıf tarafları olmaya.

Ancak tam tersi oldu. SPAC'lar, yapıyı geliştirmeye ve birinci sınıf sponsorları çekmeye devam ederken kazanç sağlamaya devam etti. Bu yıl, SPAC'ler için o kadar çok değişiklik oldu ki, önemli noktaları ölçmek ve özetlemek zor.

Bununla birlikte, 2020'yi kapatırken inanılmaz derecede cömert bir yılın en iyilerini onurlandırmak uygun göründü. Sonuç olarak, dikkate değer katılımcılarla dolu bir pazarda öne çıkan anlaşmaları, ekipleri, sponsorları ve bankacıları vurguladığımız SPACInsider Ödüllerini oluşturduk. Ancak, başlamadan önce aşağıdaki kazananları seçmenin ne kadar zor olduğuna dikkat edilmelidir. Nihayetinde kazananların seçilmesi üzerine birkaç "Zoom tartışması" yapıldı, ancak doğrusu, kategori bu yıl adaylar açısından çok zengin olduğu için çok daha fazla ödül vermek istedik. Nihayetinde bunlar son seçimlerimizdi.

EN İYİ KOMBİNASYON

The Diamond Eagle / DraftKings 2020'nin en iyi SPAC kombinasyonu olarak Yılın Anlaşması ödülümüzü kazandı. Bu anlaşmanın, bu yıl Haziran ayında başlayan SPAC çılgınlığı öncesinde sadece kombinasyonunu duyurup kapatmadığını, yani biraz da olsa Mevcut anlaşmalara kıyasla engelli ve arkasındaki mevcut rüzgar olmadan başarılı bir anlaşma olduğu için ekstra puan veriyor, ancak aynı zamanda 24 Nisan 2020'de kapandı, dünya etkili olduğunda erken salgının ortasında şaplak attı. kapat. Yine de DraftKings o günü 19.35 dolardan kapatmayı başardı. Bu, 2020 öncesi son derece nadir bir kapanış fiyatıydı. Bununla birlikte, daha da dikkate değer olan, DraftKings'in gelir getiren bir şirket olmasıdır. Dahası, son derece sıcak bir sektörde - kumar. Ama belki de daha kayda değer olan, Virgin Galactic gibi DraftKings'in büyük ölçüde populusun dikkatini çekmesi ve böylece halkı SPAC ürünü konusunda eğitmesidir. Yüksek profilli bir anlaşmaydı ve medyada kapsamlı bir şekilde ele alındı ​​ve sonuç olarak, insanları SPAC ürünü hakkında konuşturan sağlam bir misyonerlik işi yaptı. Bu anlaşma aynı zamanda, şimdiye kadar hepimizin bildiği gibi, bu yıl da SPAC popülaritesinde ve performansında önemli bir itici güç olan perakende için SPAC'leri odak noktasına getirdi. Genel olarak bakıldığında, DraftKings'in Virgin Galactic'in haritaya SPAC'leri koyarak başlattığı işi bitirdiği söylenebilir, ancak sağlam bir gelir getiren şirket, oldukça görünür bir isim markası ve satın almaya liderlik eden başarılı bir seri SPAC ekibi (Eagle). Bu nedenlerden dolayı, Yılın Diamond Eagle / Draftkings SPAC Kombinasyon Anlaşması'nı seçmek oybirliğiyle alınan bir karardı. Aferin.

EN İYİ IPO

2020'nin inovasyon ve mükemmel anlaşma ekipleriyle dolu olduğu göz önüne alındığında, bu zor bir kategoriydi. Gerçeği söylemek gerekirse, bu kategoriye beş diğer SPAC adını verebilirdik, ancak ne yazık ki bir tane seçmeliyiz. Ve bu yılki tüm öne çıkanlardan Ejderha Avcısı II en üst noktaya indi. Biyoteknoloji odaklı olmayan bir SPAC olarak sadece bir payla halka arz etme kabiliyetleri nedeniyle. Garanti yok, hak yok ve% 100 güven. Ve buna rağmen, ticaretin ilk gününde hala 11.23 $ 'a kadar işlem yapmayı başardılar. Ancak Dragoneer II, daha önce yapılmamış bir şeyi deneyerek SPAC varlık sınıfını yükselttiği için Yılın En İyi SPAC Halka Arz ödülünü alır ve ürünü hedef şirketler için daha çekici hale getirir. Bu takımın kazanan bir anlaşmayı geri getirmesi için açıkça büyük umutlar var, ancak şimdiden iyi bir başlangıç ​​yaptılar.

EN İYİ SPONSOR

Hakkında zaten çok şey anlatıldı Chamath Palihapitiya ve SPAC'lar, ancak onu seçmenin birincil nedeni Yılın SPAC Sponsoru SPAC Varlık Sınıfı taahhüdüdür. Social Capital Hedosphia'nın Virgin Galactic (SPCE) ile ilk anlaşmasını başarıyla tamamladıktan sonra, Chamath o zamandan beri Social Capital II'yi (Açık Kapı) duyurdu ve kapattı ve önümüzdeki iki hafta içinde Social Capital III'ü (Clover Health) kapatması gerekiyor. Ayrıca, Ekim ayında aynı anda üç SPAC'ı daha halka arz etti (IPOD, E ve F) ve bir günde toplam 2.4 milyar dolar topladı. Daha da önemlisi, Chamath Palipapitiya kendi parasını her biri 100 milyon $ 'lık işlemlere ayırarak çıkarlarını yatırımcılarla uyumlu hale getiriyor. Ancak hepsi bu değil, çünkü hem Trine Acquisition Corp.'un Desktop Metal (DM) hem de INSU satın alma Corp. II'nin (INAQ) Metromile ile kombinasyonunu duyurmak için PIPE'ler aracılığıyla diğer SPAC işlemlerine para yatırdı. Bununla birlikte, saf pazarlama yeteneği ve SPAC ürününün aralıksız tanıtımı onu yılın en iyi SPAC Sponsoru yapıyor.

EN İYİ BANKA

Nereden başlamalı ...Credit Suisse anlaşma hacminde sürekli olarak lig tablolarının en üstünde yer almakla kalmaz, aynı zamanda anlaşma kalitesinde de liderdir. Konuştuğumuz neredeyse her yatırımcı, bankacı, avukat, denetçi ve SPAC ekibi, Credit Suisse'in yenilmesi gereken ekip olduğuna inanıyor. Bu yıl Social Capital Hedosophia, Cohn Robbins, Foley, JAWS ve CC Neuberger gibi takımların halka arzlarını başarıyla tamamlayan "Kral" (ve Kraliçe) yapımcılardır. Ayrıca Star Peak Energy (STPK) ve yine Social Capital Hedosophia II & III (IPOB ve IPOC), JAWS ve Foley Trasimene (BFT) gibi SPAC birinci sınıf kombinasyonlarını tutarlı bir şekilde ortadan kaldırmayı başardılar. Kolay bir başarı değil ve hem hücum hem de savunma yapabilmeye eşdeğer. Credit Suisse'in 2020'de kapıdan gürleyerek çıkacağından emin olabilirsiniz, ancak onları Yılın En İyi SPAC Bankası yapan şey, muazzam miktarlar karşısında kaliteye sürekli odaklanmalarıdır.

EN İYİ SERİ SPAC ISSUER

Verilen Fintech ekibi Fintech Acquisition Corp. IV (FTIV) için bu sabah Perella Weinberg ile kombinasyonlarını duyurduk, bu tam zamanında geliyor. Betsy ve Daniel Cohen liderliğindeki Fintech ekibi, bu yıl üretken SPAC düzenleyicileri oldu, ancak daha da önemlisi, sürekli olarak mükemmel sonuçlar veriyorlar. Bu ekip bugüne kadar üç Fintech Acquisition Corp. SPAC'ını kapattı. İlk kombinasyonları, sonuçta First Data tarafından hisse başına 15.00 $ karşılığında satın alınan Cardconnect'ti. İkinci ve üçüncü kombinasyonları, şu anda sırasıyla 15.88 $ ve 13.86 $ civarında işlem gören International Money Express (IMXI) ve Paya (PAYA) ile oldu. Bu sabahki Fintech IV duyurusu, 11.31 $ civarında FTIV ticareti ile sonuçlandı. Muhtemelen yılın en yavaş haftası olan bir anlaşma duyurusu için oldukça iyi. Ayrıca Daniel Cohen'in geçtiğimiz günlerde açıkladığı INSU Acquisition Corp. II için Metromile ile yaptığı ve hisse fiyatının 15.00 $ (INAQ) civarında işlem gören anlaşmasını da unutmayalım. Başarılı bir SPAC işlemine sahip olmak zor, ancak bu ekip onu parkın dışına atmaya devam ediyor. Fintech ekibi hala Fintech Acquisition Corp. V (FTCV) ve FTAC Olympus (FTOC) ile bir kombinasyon arıyor, ancak bunun gibi tutarlı sonuçlarla, sunacakları oldukça iyi bir bahis.

İNSANLARIN SEÇİMİ 

Son olarak, Yılın SPAC'si için Halkın Seçimi ödülüne sahibiz. Aralarından seçim yapabileceğiniz 10 adayın var ve kazananı bir sonraki bültende açıklayacağız.

Kaynak: https://spacinsider.com/2020/12/30/spac-deal-of-the-year/