Zephyrnet-logotyp

Skatteavdrag förblir svårfångade

Datum:

Av alla utmaningar som cannabisföretag står inför när de kämpar för överlevnad och marknadsandelar 2022 är skattemannen fortfarande en av de mest skrämmande. Stater som har legaliserat vuxenbruk genererade kollektivt mer än 3.7 miljarder dollar i skatteintäkter från försäljning av fritidsaktiviteter 2021, enligt Marijuana Policy Project. Siffran representerade en ökning med 34 procent jämfört med 2020.

Medan den nya intäktskällan har varit en välsignelse för statsbudgetar, har den varit en bana för företag som försöker göra vinst i en industri som producerar och säljer ett Schedule I-läkemedel. Som ett resultat av anläggningens kriminella federala status definierar varje stat sin egen skattesatser, som varierar stort och har skapat incitament för konsumenter att korsa statliga gränser för att köpa billigare produkter.

Annons

De flesta jurisdiktioner tillämpar en punktskatt på cannabisförsäljning, och dessa tas ut på detalj- och/eller grossistnivå. I nio delstater tas punktskatten ut utöver den allmänna försäljnings- och användningsskatten, och en extra lokal optionskatt gäller i elva delstater. I Kalifornien och vissa andra stater innebär tillägg av en lokal skatt att vissa konsumenter betalar upp till 40 procent mer än baspriset för produkten.

Med tanke på orimliga skatter, en viktig del av att driva ett framgångsrikt företag är att begränsa skattebördan och hitta skattelättnader i varje skrymsle av lokala, statliga och federala koder.

Jennifer Benda, en partner på Holland & Hart LLP, ger råd åt kunder inom cannabisindustrin om skattestrategier och hur man navigerar till statliga skatterevisioner. Medan fler stater legaliserar medicinsk och rekreationsanvändning, sa hon Internal Revenue Code Section 280E – som förhindrar cannabisföretag från att dra av de flesta affärskostnader – förblir en stor nagel i ögonen på all cannabisverksamhet, och företag letar ständigt efter sätt att komma runt det. .

"En av frågorna där ute är att vi nu har ett avdrag i koden som är tänkt att ändra skattesatsen på företagsinkomster som rapporteras av individer," förklarade hon. "Dessförinnan fanns det ett liknande avsnitt i koden som gav detta avdrag för personer som ägnar sig åt inhemsk produktion, vilket är vad dessa företag gör. Så många cannabisföretag gjorde inte anspråk på detta avdrag för inhemsk produktion på grund av 280E. Vi tog dock upp den frågan i ett ärende och [Internal Revenue Service] medgav det. Så jag tror att det finns några områden i koden som kan utforskas på det sättet."

För närvarande lämnar cannabisföretag in skattedeklarationer med "mycket osäkerhet", sade hon, eftersom flera skatterättsfall fortfarande är oavgjorda. "Vi försöker fortfarande klargöra vilka lagerregler som gäller för branschen, eftersom det är ett område som utvecklas mycket och ständigt förändras," sa hon. "Så det är svårt att fullständigt ge folk råd om riskerna med olika positioner de kan ta."

Tyvärr förutspår Benda revisioner kommer att bli vanligare framåt, vilket innebär att företag måste se till att de har effektiva system för att spåra alla ekonomiska aspekter av sin verksamhet upp och ner i försörjningskedjan. Benda har arbetat med cannabisklienter sedan 2015 och sa att revisioner var ganska vanliga tidigare, men COVID störde normen. "Mina kunder rapporterade till mig att alla de kände i branschen granskades," sa hon. "Jag hör inte samma sak nu, men jag tror att det bara är en tidsfråga när IRS ökar."

Förutom att ha ett bankkonto och applikationer som Metrc och QuickBooks på plats, sa hon att det är viktigt för företag att "fånga in rätt lagerkostnader, granska saker regelbundet och se till att du inte har felklassificerat saker. Det är verkligen mycket dokumentation som går ut på att inte bara maximera vad som är tillåtet, utan också rädda dig själv när en revision kommer."

Säker och rättvis tillsyn (SAFE) Banking Act — utformad för att hjälpa cannabisföretag att säkra fler finansiella tjänster — har en extern chans att klara sig i år, och det skulle representera en betydande federal reform. Om lagen antas kan den också bidra till att bana väg för ett eventuellt upphävande av 280E. Men få inte dina förhoppningar om en minskad börda. Benda sa att vi kan förvänta oss att 280E:s död kommer att åtföljas av ännu en skatt för företag att kämpa med: en federal punktskatt.

"På nationell nivå är jag intresserad av hur en potentiell nationell punktskatt kan sättas ihop, och jag tror att det finns mycket att säga om det när det gäller vad som har föreslagits och vad som är vettigt," sa hon. "Baser vi det på en alkoholmodell eller något enklare? Så hur de implementerar punktskatten och om den är transparent för konsumenterna är mycket viktigt.”

Medan varje cannabisföretag skulle applådera upphävandet av 280E, kommer tanken att en annan skatt kan ta dess plats att vara ett svårt piller att svälja för företag som kämpar för att gå med vinst i stater där skattesatserna redan skjuter i höjden.

plats_img

Senaste intelligens

plats_img