Forbrukerdrevet bankvirksomhet | 17. april 2024

Bilde: Freepik

2024-budsjettet kunngjør neste trinn i Canadas forbrukerdrevne bankrammeverk, men mangler klarhet på lanseringsdatoen

Kunngjøringen av det føderale budsjettet for 2024 av Canadas forbrukerdrevne bankrammeverk tar enda et skritt mot å implementere enlaget i Canadas Open Banking-regime med sterk vekt på sikkerhet og forbrukerrettigheter. Selv om rammeverket mangler en definitiv lanseringsdato som legger til en skygge av usikkerhet over den praktiske utrullingen. Dette uklarhet reiser spørsmål om kapasiteten å holde tritt med globale digitale finansinitiativer med sikte på å levere rettidige fordeler til kanadiske forbrukere og bedrifter.

Se:  Canadas Open Banking Framework 2024 forhåndsvisning

Nøkkelkunngjøringer

De viktigste kunngjøringene gjort i Canadas 2024 Forbrukerdrevet bankrammeverk som skissert i det føderale budsjettdokumentet inkluderer flere viktige elementer rettet mot å etablere og veilede implementeringen av åpen bankvirksomhet i Canada:

• Lovgivende tidslinje –> Regjeringen planlegger å innføre to sentrale lovverk, en våren og en høsten 2024, for å legge det regulatoriske og operative grunnlaget for åpen bankvirksomhet.
• Financial Consumer Agency of Canada (FCAC) Tilsyn –> FCAC har blitt utpekt som det primære reguleringsorganet for å føre tilsyn med det åpne bankrammeverket. Dette inkluderer økt ansvar og etablering av en ny visekommissær for åpen bankvirksomhet for å gi ledelsesmessig tilsyn.
• Bevilgninger –> Rammen inkluderer spesifikke budsjettbevilgninger for det forberedende og tilsynsarbeidet knyttet til åpen bankvirksomhet:
  • 1 million dollar til FCAC for å bidra til å forberede det regulatoriske miljøet for åpen bankvirksomhet.
  • 4.1 millioner dollar frem til 2026-2027 blir tildelt til Institutt for finans (selv) for policyarbeid om åpen bankvirksomhet. Denne finansieringen er ment å støtte utvikling og foredling av politikk som styrer det åpne bankøkosystemet.

Se:   Åpen bankvirksomhet: revolusjonerende finansiell datadeling

• A formell gjennomgang av Consumer-Driven Banking Framework er planlagt skal skje tre år etter den første implementeringen, tidligst 2027. Denne gjennomgangen vil vurdere effektiviteten av rammeverket og gjøre nødvendige justeringer basert på operasjonelle erfaringer og nye teknologiske og markedsmessige utviklinger.
• Innføringen av en strukturert akkrediteringsprosess for finansinstitusjoner og fintech-selskaper som ønsker å delta i åpen bankvirksomhet. Denne prosessen tar sikte på å sikre at alle enheter oppfyller strenge sikkerhets- og driftsstandarder.
• Forpliktelse til utvikling av en enhetlig teknisk standard for datadeling på tvers av finanssektoren for å sikre kompatibilitet, sikkerhet og effektivitet i utvekslingen av forbrukerdata mellom banker og tredjepartsleverandører.
• Rammeverket understreker viktigheten av robuste forbrukerbeskyttelsestiltak, inkludert klare samtykkemekanismer, personverntiltak og rettigheter til dataportabilitet. Disse tiltakene er laget for å styrke forbrukerne samtidig som de sikrer at deres økonomiske data håndteres sikkert og ansvarlig.

Disse kunngjøringene skisserer samlet den kanadiske regjeringens strategiske tilnærming til å implementere et sikkert og forbrukerfokusert åpent banksystem som er i tråd med internasjonal beste praksis og adresserer de spesifikke behovene til kanadiske forbrukere og markedet for finansielle tjenester.

Nå noen spørsmål og bekymringer

• Tidslinje for implementering og tilsyn –>"Regjeringen vil gjennomgå Canadas Consumer-Driven Banking Framework etter tre år". Vår tolkning er at implementering vil skje innen 3 år, med en post-implementering gjennomgang som skjer etter 3 år. Så teknisk sett vil gjennomgangen ikke skje tidligere enn 2027, og det er det "ingen garantier eller spesifikk lanseringsdato" noe som er bekymringsfullt gitt track record og kan tolkes lite skritt frem med avkjøringsramper'. Selv om fortsettelsen i 2027 setter Canada ti år bak Storbritannia og åtte år bak Australia og fire bak USA. Ikke bra for forbrukerne; ikke bra for små bedrifter.
• Rammeverket inkluderer en formell akkrediteringsprosess for enheter som ønsker å delta. Dette er avgjørende for å sikre at kun kvalifiserte enheter håndterer sensitive økonomiske data. Imidlertid stivheten og kompleksiteten til denne prosessen kan potensielt begrense antall og mangfold av deltakere, spesielt mindre fintechs som kanskje ikke har ressursene til å møte strenge krav. Dette kan kvele innovasjon sammenlignet med mer fleksible systemer i andre land.

Se:  Åpen bankinnsikt: Dekoding av Canadas økonomiske fremtid

• De utvidelse av Financial Consumer Agency of Canadas (FCAC) mandat å inkludere tilsyn med forbrukerdrevet bankvirksomhet legger til et ekstra lag med regulatorisk gransking. Mens dette forbedrer forbrukerbeskyttelsen, den introduserer også mer byråkrati og kompleksitet gitt omfanget og kravene, som kan redusere tempoet for innovasjon og tilpasning innen sektoren, spesielt sammenlignet med regioner med mindre strengt tilsyn.
• Rammeverket gir betydelige fullmakter til finansminister, inkludert muligheten til å nekte, suspendere eller tilbakekalle tilgang til rammeverket av nasjonale sikkerhetsrelaterte årsaker. Ikke en dårlig idé, men denne brede autoriteten kan sees på som å introdusere et nivå av politisk innflytelse eller skjønn som kanskje ikke er like uttalt i andre jurisdiksjoner. Det kan reise bekymringer om åpenhet og rettferdighet i hvordan disse maktene utøves.
• Beslutningen om å bruke en enkelt teknisk standard for datadeling er ment å fremme sikkerhet og interoperabilitet. Imidlertid kan denne tilnærmingen også sees på som restriktiv, og potensielt begrense rammeverkets evne til å tilpasse seg nye teknologier eller integrere med systemer som kan bruke forskjellige standarder. Dette i kontrast til mer fleksible tilnærminger sett i andre land som kan tillate flere standarder eller mer adaptive tekniske rammer.
  • Under PSD2 (Payment Services Directive 2), EU gir ikke mandat til en enkelt datadelingsstandard på tvers av alle medlemsland. I stedet setter den det regulatoriske rammeverket og lar ulike tekniske standarder utvikles. Dette har ført til at en rekke API-standarder (Application Programming Interface) har dukket opp, for eksempel Berlin Groups NextGenPSD2-rammeverk, STET og andre som brukes av forskjellige bankgrupper over hele kontinentet.
  • De US har ikke et formelt regelverk for åpen bankvirksomhet pålagt av regjeringen, men jobber med det:  Åpen bankregulering i USA slår an. I stedet er standarder for datadeling i stor grad drevet av markedskrefter og avtaler mellom enkeltbanker og fintech-selskaper. Dette har resultert i en mangfold av standarder og protokoller for datadeling, inkludert de som er utviklet av finansielle dataaggregatorer og fintechs under rammeverk som Utveksling av finansiell data (FDX) og den tidligere Open Financial Exchange (OFX).
  • Selv om Storbritannia implementerte opprinnelig en enkelt standard for åpen bankvirksomhet i henhold til konkurranse- og markedsmyndigheten (CMA)-ordren, har den sett bredere datadelingsinitiativer som ikke er strengt begrenset til API-ene for åpne banktjenester. Disse inkluderer bredere finansiell datadeling under rammeverk som Open Finance, som vurderer et bredere spekter av finansielle produkter og tjenester utover bare banktjenester.
  • Mens Consumer Data Right (CDR) i Australia startet med åpen bank og har en primær standard, den er designet for å bli utvidet til andre sektorer (som energi og telekommunikasjon) og gir mulighet for utvikling og godkjenning av tilleggsstandarder over tid etter hvert som systemet utvikler seg og etter hvert som nye sektorer bringes inn under CDR-regimet.

Outlook

Til syvende og sist, mens rammeverket for forbrukerdrevet bankvirksomhet i Canada legger et solid grunnlag for økt forbrukerbeskyttelse og strømlinjeformet finansiell datadeling, vil dens virkelige suksess avhenge av gjennomføringshastigheten og tilpasningsevnen til politikken. Rammeverkets potensielle risikoer og langsomme implementering kan hindre fremgang, slik at Canada henger etter sine internasjonale kolleger innen finansiell innovasjon. Fremover vil det være avgjørende for beslutningstakere å avgrense og fremskynde rammeverkets anvendelse, og sikre at det ikke bare samsvarer med globale standarder, men også aktivt fremmer en konkurransedyktig og innovativt finansielt miljø.

Lær mer fra NCFA Canadas tankelederserie med tittelen "Canada's Open Banking Journey"

Ekspertintervjuer og innsikt fokuserte på å etablere et åpent bankregime laget i Canada. Serien har som mål å bidra til å forme et system som i betydelig grad vil endre hvordan finansielle tjenester skapes, distribueres og konsumeres i Canada i løpet av de kommende tiårene.

Velg Episoder

1. Grunnlaget for åpen bankvirksomhet

15. juli 2021: Intervju med Simon Redfern, grunnlegger av Open Bank (Tyskland)

episode: Utforsk opprinnelsen og virkningen av åpne bankstandarder globalt med Simon Redfern. Lær hvordan disse rammene kan drive innovasjon og åpenhet i finansielle tjenester. Mer

2. En global banks perspektiv

20. september 2021: Intervju med Carmela Gomez Castelao og Jose Luis Navarro Llorens, BBVA (Spania)

episode:  Oppdag BBVAs strategiske tilnærming til åpne banktjenester på tvers av sine globale virksomheter, og fremhever balansen mellom innovasjon og kundesikkerhet. Mer

3. API-økosystemet

1. desember 2021: Intervju med Huw Davies, Ozone API (Storbritannia)

episode: Huw Davies forklarer viktigheten av robuste API-standarder for å fremme et sikkert og interoperabelt åpent bankøkosystem. Mer

4. Forbruker-sentriske finansielle løsninger

15. januar 2022: Intervju med Søren Nielsen, Subaio (Danmark)

episode: Søren Nielsen deler hvordan danske fintech Subaio fokuserer på forbrukerstyrking gjennom åpne banktjenester, som forbedrer økonomistyringsverktøyene. Mer

5. Fintech-integrasjon og innovasjon

22. mars 2022: Intervju med Abe Karar, Fintech Galaxy (UAE)

episode: Utforsk integreringen av åpen bankvirksomhet med fintech-økosystemer, fremhev innovasjoner og utvikling av nye produkter. Mer

De National Crowdfunding & Fintech Association (NCFA Canada) er et finansielt innovasjonsøkosystem som gir utdanning, markedsintelligens, industriforvaltning, nettverksbygging og finansieringsmuligheter og tjenester til tusenvis av fellesskapsmedlemmer og jobber tett med industri, myndigheter, partnere og tilknyttede selskaper for å skape en levende og innovativ fintech og finansiering. industri i Canada. Desentralisert og distribuert, NCFA er engasjert med globale interessenter og hjelper til med å inkubere prosjekter og investeringer i fintech, alternativ finansiering, crowdfunding, peer-to-peer-finansiering, betalinger, digitale eiendeler og tokens, kunstig intelligens, blockchain, kryptovaluta, regtech og insurtech-sektorer . Bli med Canadas Fintech & Funding Community i dag GRATIS! Eller bli en medvirkende medlem og få fordel. For mer informasjon, besøk: www.ncfacanada.org

• SEO-drevet innhold og PR-distribusjon. Bli forsterket i dag.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Styrk deg selv. Tilgang her.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Kunnskap forsterket. Tilgang her.
• PlatoESG. Karbon, CleanTech, Energi, Miljø, Solenergi, Avfallshåndtering. Tilgang her.
• PlatoHelse. Bioteknologisk og klinisk etterretning. Tilgang her.
• kilde: https://ncfacanada.org/small-step-forward-as-feds-publish-straw-man-open-banking-framework/