Ashley:
Dit is Real Estate Rookie, aflevering 161.

Genade:
Nou, hoe ga je leningen krijgen als je geen W2 hebt? Je zult nooit iets kunnen kopen. En ik heb het gevoel dat dat een enorme mythe is en gewoon niet waar. Ja, je moet een beetje opofferen, misschien wat punten, misschien een hogere rente, maar laat ik me daar volledig door tegenhouden? Nee.

Ashley:
Mijn naam is Ashley Kehr en ik heb een verhaal. Vandaag ben ik eigenlijk in Seattle op het kantoor van Heaton Dainard. Dus als iemand in Seattle wil investeren, raad ik je ten zeerste aan om ze te bekijken. Nee, dit is geen betaalde advertentie, ik gebruik hun kantoor gewoon gratis om een ​​podcast op te nemen en te spelen met de coole dingen die ze op kantoor hebben. Dus als jullie niet naar de zon kijken, jullie...

Tony:
En blijkbaar hebben ze middeleeuwse... Ja. Ashley houdt het verhaal vast dat eruitziet alsof het uit Game of Thrones komt of zoiets. Ik ben erg nerveus voor alle mensen in dat kantoor met jou.

Ashley:
Ik weet. Dus ik ben hier met mijn cohost, Tony Robinson. Tony, heb je wapens in je kantoor?

Tony:
Het enige wapen dat ik heb is, ik weet het niet, ik heb een waterfles ter grootte van een liter naast me en een vork die ik gebruik om mijn lunch op te eten, dus daar kan ik misschien wat schade mee aanrichten.

Ashley:
Maar je kunt iemand waterboarden.

Tony:
Ja. Dus voor degenen die zich voor het eerst bij ons voegen, we zijn eigenlijk geen podcast over middeleeuwse oorlogvoering en wapens uit het verleden, we zijn een op onroerend goed gerichte podcast die nieuwe investeerders laat zien hoe ze kunnen beginnen. We geven je de inspiratie, de informatie, de opleiding die je nodig hebt om aan de slag te gaan met beleggen in onroerend goed. Dus Ashley, ik ben opgewonden, je bent nu net een globetrotter. Je was vorige week bij mij in Tennessee. Nu, drie dagen later, ben je in Seattle. Wat staat er verder op de agenda? Waar ga je naar toe?

Ashley:
Vervolgens denk ik dat ik aan het eind van de maand terug naar Seattle ga, maar dat is een super spannend moment voor mij vandaag. Ik investeer in mijn eerste onroerend goed buiten de staat. Dus hier in Seattle ga ik een house flip doen en samenwerken met James Dainard van Heaton Dainard. Dus daarom ben ik hier om het pand voor het eerst te bekijken, de afkickkliniek ervoor te bekijken en een cheque uit te schrijven.

Tony:
Geweldig. Ga je op je Story delen hoe de woning eruitziet? Ja? Ik ben opgewonden om te zien wat-

Ashley:
Oh ja, ja, zeker. En eigenlijk is het niet zo erg. Ik heb eerder een aantal eigendommen hier in Seattle bezocht die als verzamelhuizen waren en andere dingen zoals dat. Eigenlijk liet James ons net een video zien van een huis dat hij kocht dat in een aflevering van Hoarders had gestaan. Dus als jullie Google Seattle hamsteren, kunnen jullie die aflevering misschien bekijken op A&E.

Tony:
Ja. Nou, dat is spannend. Eigenlijk ben ik opgewonden om je eerste out-of-state flip te zien. Hoe vaak denk je dat je terug moet naar Seattle om dit project te leiden?

Ashley:
Dus ik kom terug tijdens de revalidatie, en dan kom ik terug tegen het einde ervan wanneer het te koop wordt aangeboden om het eindproduct te zien.

Tony:
Je laat het zo makkelijk klinken. Je laat het zo makkelijk klinken.

Ashley:
Dat is onze plicht, toch? We zullen zien. We zullen zien hoe het gaat. Ik hou iedereen op de hoogte. Je kunt me volgen op Instagram, @wealthfromrentals en James bij JDainFlips ook op Instagram bekijken om deze reis van onze eerste joint venture samen te zien.

Tony:
Ja. Ik ben opgewonden voor jullie.

Ashley:
Dus Tony, wat is er nieuw bij jou?

Tony:
Ja. Ik heb het gevoel dat ik geen update heb die zo cool is als die van jou. Ik heb op dit moment absoluut geen middeleeuwse wapens in mijn kantoor. Nou, wat is er nieuw bij mij? We sluiten morgen eigenlijk nog een keer af, dus dat is spannend. We proberen dat deel van ons bedrijf op te voeren. En nogmaals, we verkopen nog steeds deze turnkey-flips voor korte termijn verhuur. Dus wie ze koopt, kan ze op de eerste dag live meenemen. Zo enthousiast om dat deel van ons bedrijf te laten groeien. En we hebben zojuist ook twee nieuwe mensen aan ons team toegevoegd, aan het Alpha Geek Capital-team. Dus schreeuw naar Warren en Brian. Ze komen ons helpen met overnames. Dus naarmate we onze behoefte aan dealflow vergroten, gaan ze daar op inspelen. Dus spannende week voor ons bij het Alpha Geek Capital-team.

Ashley:
Ja zeker. Zeker meer teamleden toevoegen, wat werk van je schouders nemen en je hopelijk veel waarde en opwindend voor hen bieden om met jou aan de slag te gaan en ook van jou te leren.

Tony:
Ja. Ik hoop dat het een wederzijds voordelige relatie is. Maar ja, ik denk dat het goed zit. Het beste is dat ik twee dagen met Ashley Kehr moet rondhangen, drie dagen in Tennessee, dus dat is altijd een goed moment.

Ashley:
Ja, dat was zo leuk. En het was geweldig om eindelijk een van je eigendommen persoonlijk te zien en daar in de hut te blijven, dus heel erg bedankt dat je me hebt ontvangen.

Tony:
Ja natuurlijk. Dus je rekening voor het onderdak komt zo naar je toe. Houd dus gewoon je inbox in de gaten.

Ashley:
Ik zal zeker ook een review achterlaten.

Tony:
Oke. Moeten we ingaan op de gast van vandaag? Vandaag hadden we een Grace Gudenkauf op de podcast. Grace is een investeerdersbasis uit Cedar Falls, Iowa. Ik heb echt genoten van deze aflevering, ze is een jongere investeerder, 24 jaar oud, net afgestudeerd aan de universiteit, ik denk dat ze anderhalf jaar geleden zei, en ze is in minder dan een jaar opgeschaald naar bijna 20 eenheden, wat super is , super gaaf, super geweldig. En dus legt ze uit hoe die reis eruitziet. Een van mijn favoriete onderdelen van deze aflevering was wanneer ze sprak over haar beslissing om haar baan op te zeggen en wat haar denkproces daarachter was. Dus ik heb echt genoten van dat deel van het gesprek.

Ashley:
Dat was ook mijn favoriete onderdeel. En hoe ze een aantal bruikbare stappen geeft, als je erover denkt hetzelfde te doen, je baan te geven en fulltime in onroerend goed te springen, zijn hier enkele dingen waar je aan moet denken voordat je dat daadwerkelijk doet. Een geweldige aflevering dus. Laten we erop ingaan.
Grace, welkom bij de show. Heel erg bedankt dat je bij ons bent gekomen. Kun je beginnen met iedereen een beetje over jezelf te vertellen en hoe je bent begonnen in onroerend goed?

Genade:
Ja. Bedankt dat ik mocht komen. Ik ben super enthousiast. Ik ben Grace Gudenkauf. Ik ben een 24-jarige investeerder uit Cedar Rapids, Iowa, waar ik ben geboren en getogen. En ik ben afgelopen herfst begonnen in onroerend goed omdat mijn vriend een huis had omgedraaid terwijl ik nog op de universiteit zat, en ik net aan mijn fulltime baan was begonnen en ik echt op zoek was naar manieren om mijn nieuwe salaris te maximaliseren, en het viel in mijn schoot.

Ashley:
Dus Grace, wat dacht je toen hij een huis omdraaide? Was beleggen in onroerend goed iets waar u ook maar iets vanaf wist? En hoe verliep dat gesprek?

Genade:
Ik herinner me gewoon dat ik de aankoopprijs plus revalidatie deed, en dan het verschil met de verkoopprijs en zeggen: "Ooh, dat is goed." Ik had geen idee wat er allemaal in zat. En ik ging en ik schilderde wat. Ik herinner me dat ik dacht: dit is een goed idee en ik zal het uiteindelijk doen, maar er gingen nog geen alarmbellen af.

Ashley:
Voordat we te veel ingaan op uw verhaal, kunt u ons even een snel overzicht geven van uw portefeuille, hoe deze er vandaag uitziet en wat voor soort investeringen u heeft gedaan?

Genade:
Ja. Dus al mijn eenheden zijn in Cedar Rapids, Iowa. We hebben 17 deuren tussen denk ik, acht eigendommen, enkele eengezinswoningen, enkele duplexen en een paar fourplexen. En we hebben overal enorme rehabilitaties gedaan, cosmetica, huur om te bezitten, creatief, vrijwel alles wat we hebben gedaan behalve flippen en kortetermijnverhuur.

Tony:
Dus je zei dat je bij 17 deuren in verschillende panden bent, maar je zei dat je afgelopen herfst begon, dus iets meer dan een jaar in dit. Klopt die tijdlijn?

Genade:
Ja. We kochten onze eerste eengezinswoning in februari 2021.

Tony:
Wauw. Dat is geweldig. Wat een geweldige groei. En nog geen jaar. Het is nog niet eens een heel jaar geleden. Dus je blijft zeggen wij, Grace, dus wie zijn wij waar je het over hebt?

Genade:
Ja. Dus wij zijn mijn, ik zeg mijn zakenpartner slash levenspartner, Brant, en dat is mijn vriend. En we hebben op alles samengewerkt.

Tony:
Heb je. Dus laten we wat meer over deze reis praten, want om van het vallen in deze eerste flip die je vriend deed naar nu een behoorlijk omvangrijke portfolio te hebben, er moet veel gebeuren in 11 maanden om dat te laten werken . Dus na deze eerste flip, wat gebeurt er daarna? Zijn jullie net in vuur en vlam? Ik denk dat we ons gewoon door die reis leiden van wat er gebeurt na die eerste flip.

Genade:
Ja. Dus hij kreeg het geld van die eerste flip, en ik denk dat hij op zoek was naar het volgende om te doen. En ik dacht: “Nou, het wordt winter in Iowa, dus laten we samen een rondje doen. Ik heb letterlijk niets anders te doen." En uiteindelijk hebben we samen iets gekocht. We zetten 20% neer en we gingen naar BRRRR een volledige darmeigenschap. En dus begonnen we die eerste in februari en deden er toen zes maanden over, en we moesten alles zelf maken omdat we geen... We hadden wat geld, maar niet zo'n gekke hoeveelheid geld. En vanaf daar had ik zoiets van: "Dit is zo'n goed idee. Ik moet dit blijven doen." En we hebben net besloten dat we ons nooit door het geld zullen laten tegenhouden, we zullen altijd de deal krijgen en dan het geld vinden. En het is veranderd in waar we nu zijn.

Tony:
Ik wil bij dat ene punt even stilstaan, Grace, omdat wat je zei, denk ik heel diepzinnig was, ik wil ervoor zorgen dat we daar niet aan voorbij gaan. Maar je zei dat je je nooit door het geld zult laten tegenhouden. En als je een goede deal vindt, krijg je het onder contract en kom je er later achter. Ik denk dat er veel mensen zijn die bang zijn om diezelfde weg in te slaan omdat ze misschien een goede deal zien, maar ze zijn te bang om het op te sluiten omdat ze de financiering niet hebben gevonden.
Dus loop ons gewoon door je denkproces, A, hoe je je niet door die angst hebt laten tegenhouden. En dan B, hoe financier je al deze deals? Want ik denk dat als iemand hoort dat je in minder dan een jaar van nul naar bijna 20 eenheden gaat, mensen niet begrijpen hoe je dat kunt financieren. Dus begin met hoe je die angst hebt doorbroken en geef ons dan wat tactische kennis over hoe je het hebt laten gebeuren.

Genade:
Natuurlijk. Als iemand zo snel schaalt in die korte tijd, is het heel belangrijk om te begrijpen dat er andere partners zijn, particuliere geldschieters, welke aandelenpartners dan ook die ervoor zorgen dat dat meer dan waarschijnlijk gebeurt. En voor ons is dat absoluut waar. Ik herinner me dat ik het waarschijnlijk hoorde van een BiggerPockets-podcast, iemand die zei: "Ik laat me niet tegenhouden door het geld. Ik ga het vinden." En ik vind het gewoon leuk om dat uit te braken. En het begon net met de volgende deal die we deden, twee duplexwoningen.
En ze waren 255,000, dus dat zou ongeveer 50,000 zijn geweest en een aanbetaling en die hadden we niet. Dus belde ik mijn kleine lokale bank die waarschijnlijk zo'n 30 werknemers had, en ik ging rechtstreeks naar de VP en ik dacht: "Hé, dit is echt een goede deal, ik heb hier voor altijd gebankierd. Laat me 10% lager zetten.” En hij kreeg eigenlijk de verzekeraar aan de telefoon en ze besloten toen en daar dat ze ons 10% zouden laten betalen. Ik had zoiets van: “De huurders zijn hier altijd al geweest. Ze hebben nog nooit huurbetalingen gemist. Deze zijn echt meer waard dan 300. Je loopt dus geen risico.”
En toen ging ik samen met Brant en mijn zus om die 10% aanbetaling op drie manieren te splitsen. En toen was iedereen die vooruit ging gewoon allemaal anders, en ik heb het gevoel dat ik het gaandeweg ontdekte.

Ashley:
Dat is zo gaaf dat je naar de VP van de bank bent gegaan, en dat is de kracht van deze kleine lokale banken. En dat je vroeg... Wat is het ergste dat ze kunnen zeggen? Is niet. Maar jezelf naar buiten brengen en die vragen stellen. En zelfs niet vragen, je wist precies wat je nodig had, wat je wilde, maar zelfs naar deze banken gaan en vragen: "Wat kunt u mij bieden?" Het was duidelijk een zeer krachtig hulpmiddel voor jou en hield je vooruit. Dus toen je dit nieuwe partnerschap met je vriend en je zus opzette, hoe zag dat er dan uit? Hebben jullie een LLC samengesteld? Heb je het op je persoonlijke naam gehouden? Hoe heb je dat gestructureerd?

Genade:
Dus we hadden het in een LLC moeten stoppen, maar we hebben eigenlijk de titel als huurders gemeen met tweederde zijnde Brant and I's LLC en het andere derde is haar persoonlijke naam. Ik denk dat we dat misschien hebben gedaan omdat we haar W2 nodig hadden om ons daarvoor te kwalificeren. Ik kan het me niet helemaal herinneren, of misschien was het timing en kwamen we gewoon niet bij elkaar om een ​​nieuwe LLC op te richten. Dat was de laatste die in persoonlijke namen ging, en vanaf dat moment hebben we alles altijd in een LLC gestopt.

Ashley:
Kun je voor iedereen die het verschil niet weet tussen het invoeren van je persoonlijke naam of het in LLC uitleggen wat de risico's zijn en wat de redenen zijn dat je bent overgegaan van persoonlijke naam naar LLC?

Genade:
Ja, dus we wilden echt onze commerciële lening krijgen, denk ik, de relatie begon, dus we hebben gewoon de hele woningleningen overgeslagen, die je een looptijd van 30 jaar geven en afhankelijk zijn van je W2 en je kredietscore en gewoon super zijn gunstig. Je zult waarschijnlijk ook 20 tot 30% moeten neerleggen, terwijl we, zoals ik al zei, niet veel geld hadden, dus we wisten dat we in principe elke gift die we konden krijgen moesten oprekken. Dus gingen we commerciële leningen verlagen waar we 10 of 20% konden doen.
Toegegeven, ze zullen een iets hogere rente hebben en ze zullen minder gunstig zijn in termen van hoe lang de lening is. Dus woonleningen zullen een stuk gunstiger zijn in termen van rentevoet en aflossing en ze zullen afhangen van uw kredietscore, uw W2 en alle persoonlijke informatie over u. terwijl een commerciële lening meer gericht zal zijn op het onroerend goed zelf en waarschijnlijk een hogere rente zal hebben en minder gunstig in termen van aflossing, maar ze zijn flexibeler in termen van aanbetalingen.

Tony:
Kunnen we wat dieper ingaan op het commerciële kredietproces? Ik denk dat slechts één opmerking die moet worden gemaakt, is dat het absoluut niet nodig is om als eerste investeerder een LLC op te richten en de commerciële weg in te slaan. Maar afhankelijk van uw unieke situatie kan het soms logischer zijn. Dus ik wil mensen die luisteren, waarschuwen dat ze niet het gevoel hebben dat je niet naar buiten kunt gaan en die eerste deal kunt krijgen totdat je een LLC hebt en de commerciële kredietverlening hebt opgezet. U kunt uitgaan en toch in uw persoonlijke naam doen. De overgrote meerderheid van de deals waar ik in zit, staat op mijn persoonlijke naam en een van de persoonlijke naam van mijn partner, en we zijn er nog steeds in geslaagd om onze portfolio uit te breiden.
Maar Grace, ik wil het even hebben over hoe dat commerciële leenproces eruitziet, omdat ik denk dat veel mensen daar interesse in hebben. Dus als u zegt dat het niet afhangt van uw W2 of niet van andere dingen afhangt, wat gebruiken ze dan precies om een ​​commerciële lening te kwalificeren in plaats van een lening op iemands persoonlijke naam? Welke documentatie moet u aanleveren? Wat is het bewijs dat ze zoeken om te zeggen: "Oké, dit is een goede lening"?

Genade:
Als ik mijn geldschieter vertel dat ik een nieuwe lening wil, wil ze de aankoopprijs weten, hoe lang het gaat duren, de afkickkliniek. En dan nog belangrijker, waar het voor gaat taxeren en waarvoor het gaat huren als ik het houd. Omdat de bank waar ik mee werk ook een kleine lokale bank is, zijn ze erg beleggervriendelijk, ze staan ​​bekend als beleggervriendelijk. En ze willen altijd weten wat de dekkingsgraad van de schuldendienst is. Ik kan het me nooit herinneren, de DSCR, wat dan ook.
Kortom, wat is de verhouding tussen uw huur en uw schuldbetaling? En als het er goed uitziet, is de lening goed. Het maakt ze niet uit of ik mijn W2 heb of dat ik een 800 credit score of 600 credit score heb. Ze willen weten: "Kan deze deal op eigen benen staan?"

Tony:
Kunnen we het ook hebben over de voorwaarden die u worden aangeboden bij een zakelijke lening? Met primaire bewoners kunt u uitgaan, een zeer lage rente krijgen, een vaste looptijd van 30 jaar. Wat voor voorwaarden en tarieven zie je aan de commerciële kant?

Genade:
Ja. Nogmaals, niet zo gunstig, maar we zien vier tot 5% met een 5/1 ARM, wat volgens mij vrij standaard is. Dat kan ook goed of slecht zijn, afhankelijk van wat je eindspel is. Als je eindspel met het onroerend goed maar een paar jaar is, maakt het niet echt uit of het een hypotheek met variabele rente is of dat het een lening van 30 jaar is, omdat je weet dat je het ofwel gaat kopen, verkopen of wat dan ook .

Ashley:
Tony, heel snel, wat zie je nu aan de residentiële kant?

Tony:
Bij onze meest recente kortetermijnhuuraankoop sloten we dat af op 3.4% of iets dergelijks. En dat is een 30-jarige fix. Eerlijk gezegd, niet veel lager dan vier of zelfs 5%. Dus we hebben het over een verschil van een paar honderd dollar per maand in hypotheekbetalingen, dus geen grote dealbreaker.

Genade:
Het andere belangrijke is echter, aangezien noch Brant, noch ik een W2 hebben, een enorm ding was: "Oh, hoe ga je leningen krijgen als je geen W2 hebt? Je zult nooit iets kunnen kopen." En ik heb het gevoel dat dat een enorme mythe is en gewoon niet waar. Ja, je moet een klein beetje opofferen voor je 30-jarige fix versus 5/1 ARM en misschien wat punten, misschien een hogere rente. Maar laat ik me daardoor helemaal tegenhouden? Nee.

Ashley:
En als de cijfers nog steeds werken, kan het nog steeds een goede deal zijn, ook al betaal je geen lagere rente, zoals een andere belegger, die toetredingsdrempel, tenminste alsof je jezelf in de deal krijgt en er geld mee verdient. Zelfs als het een enorm bedrag is, krijg je nog steeds een voet tussen de deur en verdien je geld in plaats van niets te hebben, omdat je nooit van die kans gebruik hebt gemaakt en zelfs maar hebt geïnvesteerd. Dus een deel van die mogelijkheid hebben om in het onroerend goed te investeren ... En dat is bijna hetzelfde als het aannemen van een partner, 50% van het onroerend goed bezitten dan 0% van het onroerend goed te bezitten is nog steeds beter.

Genade:
En dat was iets enorms waar ik aanvankelijk ook mee worstelde, namelijk: "Ik wil geen partners." Nou, oké dan, precies. Zoals je al zei, Ashley, 100% van niets is nog steeds niets.

Tony:
Een vervolg voor mij, Grace, je noemde de 5/1 ARM. Kunt u aangeven wat dat betekent voor mensen die er niet bekend mee zijn en hoe dat verschilt van een traditionele hypotheek?

Genade:
Ja. Dus de 5/1 ARM betekent dat je voor vijf jaar je vaste rente hebt, zoals ik al zei, we zien tussen de vier en 5%. En daarna, elk jaar, kan het worden aangepast, dus hypotheek met variabele rente. En ik hoorde, ik denk een keer op een BiggerPockets Podcast, dat je in de kleine lettertjes kunt kijken en zien of er een maximale rente is die het kan halen en dat nummer gewoon kunt gebruiken, als je daar nerveus over bent, om te zien of je deal werkt nog steeds. Helaas kon ik dat niet vinden in mijn deals, maar als je kunt, is dat gewoon een ander hulpmiddel om niet bang te zijn voor dat soort hypotheken.

Ashley:
En als u echt een goede deal hebt, zou u geen probleem moeten hebben om uw eigendom ook na die vijf jaar te kunnen herfinancieren en ook nog eens een lening met een vaste rente van vijf jaar aan te gaan. Dus Grace, wat is de toekomst voor jullie? Je vriendje deed de flip en toen deden jullie het BRRRR-eigendom. Wat gebeurt er vanaf daar? Hoe krijg je die tractie om steeds meer te blijven kopen?

Genade:
Ja, ik herinner me dat we net een gesprek hadden van: "Moeten we gewoon blijven kopen? Moeten we gewoon kijken of we het kunnen doen?” En we zeiden: "Ja, oké. Laten we het doen." En dat was zo eng en zo belachelijk, maar we hebben zoiets van: "Wat dan ook, laten we het doen."

Ashley:
Had je op dat moment een baan? Was je aan het werk toen je klaar was met school?

Genade:
Ja. Dus nadat ik afgestudeerd was, werkte ik als ingenieur voor een ruimtevaartbedrijf, en ik werkte op afstand vanuit Iowa. Ik kocht mijn persoonlijke woning en de BRRRR en de twee duplexen. En rond deze tijd, zoals in de lente van 2021, begon ik te beseffen dat als ik weer naar kantoor ga, Californië, San Diego, ik nooit onroerend goed zal kunnen doen. Als ik naar San Diego verhuis, kan ik misschien een garage kopen. Iowa is zo laag instapkosten, het is zo gemakkelijk om een ​​deuk in deze markt te maken. Dus besloot ik, aangezien ik niet voor altijd op afstand kon blijven werken, dat ik gewoon de sprong zou wagen en gewoon onroerend goed zou proberen en gewoon zou zien waar het in godsnaam naartoe ging.

Ashley:
Dus hoeveel eigendommen had je op het moment dat je besloot om gewoon te stoppen?

Genade:
Ik denk vijf eenheden, maar met vier van die eenheden die worden gedeeld tussen mijn vriend en mijn zus. Dus ik had echt niet zoveel ervaring, maar ik dacht: “Als ik dit ga proberen, zou het nu moeten zijn. Ik heb geen kinderen, ik heb geen huisdieren, ik heb geen studieleningen en al deze andere verplichtingen. Als ik ga falen, is dit het moment om te falen, niet op de weg als ik veel meer mensen heb, afhankelijk van mij." En op dit moment, als het echt nodig zou zijn, zou ik naar de kelder van mijn ouders kunnen verhuizen en zou dat het risico waard zijn om voor mezelf te kunnen werken? Absoluut. Dus zo besloot ik ervoor te gaan, wat zo gek leek, en dat was het waarschijnlijk ook

Ashley:
Voor iemand die nu luistert, zit dat misschien in hetzelfde dilemma als waar jij in zat, je wilt niet naar kantoor, je wilt niet meer vastzitten aan je W2-baan en ze denken erover om te stoppen en fulltime in onroerend goed gaan, wat zijn een paar actiepunten of dingen die ze moeten doen voordat ze besluiten hun baan daadwerkelijk op te zeggen? Had u wat spaargeld? Heb je een aantal doelen opgeschreven, een spelplan opgesteld voordat je daadwerkelijk besloot te stoppen?

Genade:
Ja. Wat ik deed, was dat ik ging zitten en ik heb het letterlijk hier. Ik schreef op, wat is absoluut het ergste dat kan gebeuren? En ik heb het opgedeeld in punten van, oké, wat gebeurt er als ik mijn hypotheek niet kan betalen? Oké, ik ga verhuizen naar mijn ouders en nu heb ik een geldstroom. Koel. Wat gebeurt er als ik publiekelijk faal? Oke. Ik moet toegeven dat ik mijn familie en vrienden leuk vind dat ik gefaald heb. Oke. Dat is niet zo'n grote deal, ik neem dat risico. En ik ging gewoon langs de lijn van alles wat mis kon gaan en ik keek ernaar en ik dacht: "Ik kan dat aan. Dat is niet zo gek. Ik kan dat aan. Dat is het risico waard dat het allemaal goed komt.” Dus zo besloot ik het te doen.

Tony:
En Ashley, het doet me denken aan een gesprek dat we hadden, ik denk dat het was met Nick Cooley, die te gast was in een van de vorige afleveringen. En we hadden het over hetzelfde over dat er zoveel angst is om voor jezelf te werken en ondernemer te worden en dit alleen te doen. Maar vaak is het worstcasescenario dat je eindigt zoals de overgrote meerderheid van de mensen in Amerika vandaag. Als jij faalde, als ik faalde, als Ashley faalde, wat zouden we dan doen? We zouden waarschijnlijk gewoon teruggaan en een baan zoeken, een negen-tot-vijf krijgen en het gewoon vermalen zoals iedereen.
En als dat het slechtste scenario is, waarom dan niet het risico nemen? Waarom kijk ik niet of je het echt kunt laten gebeuren? Dus een pluim voor jou, Grace, voor het hebben van die moed in jezelf en in je capaciteiten om die sprong te wagen. En ik denk gewoon heel snel voordat we verder gaan, hoe is het geweest? Je bent bijna een jaar verwijderd van het feit dat je elke dag moet opstaan ​​en naar je werk moet, hoe voelt dat?

Genade:
Dat is zo grappig, want onlangs waren Brent en ik bij Home Depot, het was midden op de dag en we zeiden: "Het is zo gek dat we nu niet op kantoor zijn." Gewoon rondrennen, koelkasten verplaatsen van eigendommen en al dat soort dingen, maar het was geweldig. Ik hou van het oplossen van problemen, en onroerend goed is net een gigantisch probleem om bij elke deal op te lossen en uit te zoeken hoe het voor elkaar te krijgen en geld te verdienen. En ik heb zoveel meer dingen kunnen doen die ik niet zou hebben kunnen doen als ik op mijn werk was gebleven. Dus het is geweldig geweest. Veel meer stress, veel meer werk, maar het was geweldig.

Tony:
En Nick Cooley was aflevering 109 als een van jullie zich afvroeg waar dat vandaan kwam. Nick is een geweldige kerel, had veel goede tijden met Nick. Dus bekijk die aflevering als je dat nog niet hebt gedaan.

Ashley:
Tony, ik heb Darrel hier, zit hier te luisteren, wat werk te doen en hij wilde je corrigeren en zeggen dat het aflevering 109-ner was

Tony:
Excuseer me. Ja, 109-ner

Ashley:
Oke. Grace, heb je een deal voor ons vandaag waar we een rookie review over kunnen doen en ons de cijfers kunnen geven, wat precies alles over het onroerend goed, maar strategie, dat soort dingen?

Genade:
Ja. En ik denk dat ik mijn allereerste deal ga sluiten die we deden.

Ashley:
Oké, geweldig. Dus we gaan je eerst wat snelvuurvragen stellen en dan kun je ingaan op het verhaal van de deal. Welke strategie was deze deal?

Genade:
BRRRR-strategie.

Ashley:
Oke. En was het een enkele familie, twee families, drie families?

Genade:
Het was een eengezinswoning in Cedar Rapids, Iowa.

Ashley:
Oke. En wat was de aankoopprijs?

Genade:
82,500.

Ashley:
En hoe was de revalidatie?

Genade:
36,000.

Ashley:
Oke. En toen herfinancierde je dit onroerend goed. Ten eerste, hoe heb je ervoor betaald? Hoe heb je de deal gefinancierd en vervolgens herfinancierd?

Genade:
Ja. We zetten 20% neer. Iedereen zegt dat je BRRRR met contant geld moet doen, maar zoals ik al zei: “We hadden niet het volledige geld. Dus we begonnen met de banklening en we herfinancierden het, verzilverden het opnieuw, zes maanden later en het werd getaxeerd op 185,000. We konden dus 30% eigen vermogen in de deal houden. We verfijnden 130,000, wat de aankoopprijs betaalde, de revalidatie, en ik denk dat we ook zeven of acht mille in onze zakken stopten. En dan de huur, die werd uiteindelijk gehuurd voor 1,549, en ik geloof dat we hier ongeveer $ 350 aan cashflow hebben.

Ashley:
Geweldig. Gefeliciteerd. En ook op je eerste deal.

Tony:
Rechts. Mogen we dat vieren, want hoe lang duurde deze deal echt snel? Gewoon honkbalveld.

Genade:
Het heeft wel zes maanden geduurd omdat we de hele darm, volledige darm, hebben gemaakt.

Tony:
Het is zes maanden van je leven en je krijgt al je kapitaal terug plus $7,000. Dus je kreeg bijna 1,000 dollar per maand betaald voor het doen van het werk, en nu je dit pand hebt dat je gaat opleveren, zei je $ 300 per maand aan cashflow?

Genade:
Omstreeks 350.

Tony:
350 maanden cashflow en eeuwigheid voor altijd zonder dat er nog geld in de deal zit. En dat is het mooie van beleggen in onroerend goed: je kunt creatief zijn, je kunt hard werken, en als je die dingen doet, word je beloond. En 350 klinkt misschien niet als veel, maar als je die vijf, 10, 20, 30 keer kunt herhalen, klopt dat, en vooral als je datzelfde kapitaal keer op keer hergebruikt. Dus wat een geweldige baan.

Genade:
Bedankt. En het is zo makkelijk om erop terug te kijken en te denken: “Ja, dat was makkelijk. Die cijfers waren geweldig.” Maar man, het was hard werken. Zoals ik al zei, we hebben letterlijk alles zelf gemaakt. En ik herinner me altijd het verhaal, Brent kwam op een dag thuis en hij moet een slechte dag hebben gehad, en ik zal nooit vergeten dat hij zegt: "We moeten het pand gewoon verkopen en onze verliezen verminderen", vanwege een onverwachte afkickkliniek die hij vond. En ik herinner me dat ik dacht: "Oké, hij is waarschijnlijk dramatisch, het is niet zo erg." En kijk dan hoe het is afgelopen. Er waren zoveel hoogte- en dieptepunten, maar ja, het was het uiteindelijk waard.

Ashley:
Ik wil echt naar de afkickkliniek gaan, maar eerst voordat we dat doen, hoe heb je deze deal gevonden?

Genade:
Ja. We gingen voor dollars rijden en ik zag een bordje te huur. Dus belde ik het en ik realiseerde me al snel dat het een investeerder was omdat hij het huis waar hij het over had niet kende en ik kon zien dat hij er waarschijnlijk meerdere heeft. Dus toen deed ik alsof ik een belegger was, toegegeven dat ik nooit in mijn leven heb geïnvesteerd. En ik kreeg hem zover om me een lijst van zo'n 30 huizen te sturen en we zeiden gewoon: "We willen door je grofste lopen." En dat deden we. En ik denk dat Brent het potentieel op dit punt zag, ik had nog steeds echt geen idee wat ik aan het doen was en we onderhandelden een beetje. Ik was verschrikkelijk in onderhandelen en we kochten het.

Ashley:
Dus rijden voor dollars is als je rondrijdt, je zoekt naar leegstaande of noodlijdende eigendommen, het adres opschrijft, maar hoe vond je het telefoonnummer van deze man of zelfs zijn naam of wie je moest bellen?

Genade:
Het was een te huur bord, dus er stond zijn telefoonnummer op.

Ashley:
Dat is een geweldig idee, als je op zoek bent naar eigendommen met het te huur-bordje, waarvan de verhuurder misschien niet wil omgaan met het verhuren van de units of iets dergelijks.

Tony:
Maar heel snel, ik hou ook van de strategie om te vragen, mag ik naar je slechtste eigendom kijken? Wat een geniale manier om die investeerder zijn waakzaamheid of verdediging te laten verslappen. Als je kunt zeggen: "Hé, ik wil je slechtste bezit. Wat je ook het meest haat, laat me die eens bekijken.' Dus echt, echt een goede strategie om ze daar neer te halen.

Ashley:
En zelfs als je het in het algemeen vraagt, heb je ook andere eigenschappen?

Genade:
Ja. Ik herinner me dat ik het gevoel had dat ik de jackpot had gewonnen toen hij zei: "Oh ja, ik zal je een lijst sturen." En dan sprekend over het bruto bezit, ik moet zeggen, het was slecht, maar het werd uiteindelijk veel.

Tony:
Kunt u ons vertellen wat u zag, wat deze woning zo slecht maakte en wat u erin zag waardoor u zeker wist dat het alsnog een goede deal zou worden?

Genade:
Wat ons enthousiast maakte over de locatie, was dat het de enige woonwijk was en een grote lange commerciële weg. Dus we dachten dat dit uiteindelijk waarschijnlijk zal worden uitgekocht. Dus dat is een geweldige exit-strategie. En toen was het vies, want ik denk dat er volgens de buren ongeveer 15 mensen in woonden en het was gewoon absoluut vernield. De achtertuin was als een gigantische vuilnisbelt, en de kelder, denk ik, dieren hadden er vele, vele jaren in gewoond en waarschijnlijk helaas nooit uitgelaten. Dus het stonk gewoon verschrikkelijk. Mensen zeggen dat het naar geld ruikt, en dat was het zeker.

Tony:
Dus jullie zien dit en dit is alsof je voor het eerst in je eentje een grote afkickkliniek doet, ik denk dat veel mensen naar buiten zullen gaan en zeggen: "Hé, laat me een professional zoeken die dit tientallen, honderden keren heeft gedaan om deze grote, grote, zware klus te klaren.” Maar jullie hebben de beslissing genomen om het alleen te doen. Dus eerst, wat heeft jullie ertoe aangezet om het doe-het-zelf-werk te doen? En ten tweede: had je al de vaardigheden om dat werk te doen of leerden jullie gaandeweg? Leid ons gewoon door die twee dingen.

Genade:
Ja. We besloten weer te gaan klussen, we hadden het geld niet om het te verhuren, dus daar was geen keus. We moesten het zelf maken, en mijn partner had absoluut de vaardigheden, ik niet, ik wist niets, maar ik leerde en voor hem ook, alles wat we niet wisten hoe te doen, het was gewoon YouTube, vraag, zoek het uit, want er is geen andere oplossing. We zoeken het uit of dit pand wordt niet gerepareerd.

Tony:
Dus met dat proces van jezelf aanleren en alles leren, voeren jullie je werk nog steeds zelf uit nu je die kennis hebt of ben je begonnen een aantal van die taken nu uit te voeren in je huidige deals?

Genade:
Ja. Dat is onze grootste hindernis op dit moment in ons bedrijf, het van ons wegnemen, zodat we meerdere deals kunnen sluiten. We zijn misschien ongeveer een kwart van de weg daarheen, we zijn begonnen met het verhuren van wat dingen, maar het is gewoon heel moeilijk, vooral als je weet dat je het beter en goedkoper kunt doen, maar het is geen bedrijf als je' ben degene die komt opdagen, elke dag met de hamer zwaaiend. Dus daar zijn we mee bezig. En ik zou zeggen dat we ongeveer 25% van de weg daar zijn.

Tony:
Nou, nogmaals een pluim, Grace voor een geweldige eerste BRRRR. Het klinkt alsof jullie het uit het park hebben geslagen. Ashley, wil je iets toevoegen voordat we verder gaan met mindset?

Ashley:
Net toen je klaar was met de woning, hoe verliep de verhuur en ben je zelfsturend? Gebruiken jullie een vastgoedbeheerbedrijf?

Genade:
Ik beheer zelf en het verhuren ging goed. We hebben geprobeerd het te rehabiliteren, dit klinkt misschien contra-intuïtief, maar voor de hoogste, niet de hoogste, maar een heel mooie huur, zodat we wisten dat we de hoogste huur ervoor konden krijgen, omdat in Cedar Rapids alle woningen verouderd en oud zijn. Dus we wisten dat we huurders van hoge kwaliteit zouden krijgen met de echt mooie revalidatie. Dus dat ging heel goed en ja, ik beheer nog steeds alles.

Ashley:
Nou, Tony, wil je ons meenemen naar ons mindset-segment?

Tony:
Ja. Grace, we willen in je psyche komen, een beetje meer begrijpen hoe je bent gegroeid en volwassen als vastgoedinvesteerder. Dus als we teruggaan naar Grace voor die allereerste BRRRR, wat waren enkele misvattingen die je had over het worden van een vastgoedinvesteerder? Sommige dingen waarvan u dacht dat ze waar waren, bleken niet waar te zijn, sommige angsten die u had die ongegrond bleken te zijn, gewoon alle misvattingen die u had over beleggen in onroerend goed in het algemeen?

Genade:
Waarschijnlijk dat ik het nooit fulltime zou kunnen doen, dat het een eeuwigheid zou duren om een ​​van onze projecten af ​​te krijgen. En ik denk dat alleen schaalvergroting in het algemeen, ik me niet realiseerde hoe gemakkelijk het zou zijn als je er gewoon je zinnen op zou zetten. Ik wil niet zeggen makkelijk, maar hoe ik het voor elkaar kon krijgen. En natuurlijk, zoals we eerder hebben besproken, was ik erg op mijn hoede voor partnerschappen totdat ik me realiseerde dat die ook absoluut de sleutel waren tot schaalvergroting.

Ashley:
Oké, Grace, ben je klaar voor onze Rookie Request Line?

Genade:
Ja.

Ashley:
Dit is waar jullie kunnen bellen met 1-885-ROOKIE en ons een voicemail kunnen achterlaten, en we kunnen je vraag in onze show afspelen zodat een gast deze kan beantwoorden. Dus de vraag van vandaag-

Joe Gatlin:
Hey Ashley. Hé Tonnie. Mijn naam is Joe Gatlin. Ik ben net naar Austin, Texas, en mijn verloofde en ik proberen ons eerste vastgoedveld te betreden. We hebben een flinke hap, wat geld gespaard, maar we zijn allebei zelfstandige, dus we hebben het geld niet om het te laten zien. Ik heb onlangs een W2-baan gekregen om te bewijzen dat ik inkomen heb, maar ik heb geen krediet. Ik heb geen slechte kredietwaardigheid, ik heb gewoon nooit mijn krediet opgebouwd. Mijn verloofde heeft wel krediet. Is er een manier waarop we zijn krediet en mijn inkomstenbron kunnen gebruiken om onze eerste deal te sluiten? Of wat is de beste manier om zo snel mogelijk te beginnen met het opbouwen van mijn tegoed? Bedankt jongens. Hou van je podcast.

Genade:
Het eerste waar ik aan denk, is niet eens de kredietkwestie, maar het vinden van een investeerder die een heleboel eigendommen heeft en bereid is deze te verkopen of te financieren. Als je een grote som geld hebt en je kunt een goede aanbetaling doen, dan is dat een redelijk goed argument voor een vastgoedinvesteerder die gemakkelijk wil verkopen en nog meer geld wil verdienen met wat rente aan een andere belegger. Dus dat is de route die ik zou nemen.

Ashley:
Grace, wat zou je advies zijn om iemand te benaderen, zelfs met een financieringsoptie voor de verkoper?

Genade:
Ik zou zeker op zoek gaan naar investeerders met de meeste meerdere eigendommen, omdat ze misschien wat meer ervaring hebben en met verkopersfinanciering te maken hebben gehad. Nogmaals, je zou kunnen zoeken naar het opvragen van lijsten, het opvragen van huurborden, het opvragen van verkoopborden totdat je de persoon hebt gevonden. En dan misschien zelfs het eerste bod doen voor financiering door de verkoper en gewoon echt uitzoeken wat ze zoeken bij de verkoop van hun huis. Als het een bepaalde aankoopprijs is, werk daar dan omheen. Als het een supereenvoudige verkoop is, vertel ze dan hoe je de verkoop supergemakkelijk kunt maken, superkorte inspectie zoals het is of wat dan ook, en gewoon echt de emoties van de verkoper uitzoeken en daar je pitch omheen maken.

Ashley:
Geweldig. Een ander deel ervan, ook advies voor Joe, is Grace, zoals je ook had genoemd, om de commerciële kant van leningen aan te gaan als je daarheen gaat en samen te werken met je verloofde en je beide middelen te gebruiken en de commerciële lening te krijgen. Dus als het een goed genoeg vastgoeddeal is en de cijfers werken, zal de bank meer naar de deal kijken dan naar uw persoonlijke financiën, zoals we eerder hebben besproken. Dus ik denk dat dat daar een goed voorbeeld is. Een snelle manier om uw tegoed op te bouwen, is door een creditcard te openen en er maandelijks dingen op te laden, maar deze elke maand volledig af te betalen, maar die creditcard te gebruiken om dat tegoed op te bouwen.

Tony:
Een ding om hier ook aan toe te voegen, is dat er altijd de optie is van hard geld. Als u een geldschieter kunt vinden, zullen ze niet naar uw W2-inkomen kijken. Net als de bank waar je Grace voor je deal hebt gebruikt, zullen ze de deal onderschrijven om ervoor te zorgen dat de cijfers kloppen voor het onroerend goed, niet zozeer jij als de individuele belegger. Zo cool. Geweldige Grace, geweldig advies. We gaan verder met ons rookie-examen. We moeten iets cools hebben, zoals geluidseffecten of zoiets, als dit op komt, ik weet het niet, misschien als een schoolbel of zoiets. Maar Grace, ben je klaar voor het examen?

Genade:
Ja.

Tony:
Oke. Dus weet je, dit heeft een verleden van nul, iedereen heeft gefaald. Nee, ik maak een grapje. Er is hier geen goed of fout antwoord. Maar vraag nummer één is: wat is een actie die een rookie zou moeten doen na het luisteren naar je aflevering?

Genade:
Ik denk dat het opschrijven van worstcasescenario's voor wat het ook is dat ze overwegen te doen en uit te spellen wat er zou kunnen gebeuren, hoe zou ik ermee omgaan? En is het het waard?

Ashley:
Oké, Grace, de tweede vraag is wat is een tool, software, app of systeem in je bedrijf dat je gebruikt?

Genade:
Er komen eigenlijk twee bij me op, Google Voice en het maken van een Google Suite-account om een ​​aangepast e-mailadres te krijgen, waarvan ik heb ontdekt dat het een lange weg is om te laten zien dat je misschien een serieuze investeerder bent die je bij elkaar hebt. En gewoon ook een Google Voice is geweldig voor wanneer mensen bellen op schermen, wie ze zijn, en je kunt ervoor kiezen om het naar de voicemail te laten gaan, om het te beantwoorden. Het is geweldig. En dan hoef je je persoonlijke nummer niet af te staan.

Ashley:
Ja. Ik ben dol op Google Voice omdat je het ook met meerdere telefoons kunt verbinden. Dus als u niet bereikbaar bent, krijgt uw zakenpartner toch dezelfde voicemail of het bericht, en blijft iedereen op de hoogte.

Genade:
Wauw. Ik kende dat deel eigenlijk niet, maar ik vind het ook heerlijk om het op mijn computer te gebruiken en online te gaan, zodat ik op mijn computer berichten kan sturen omdat ik een hekel heb aan sms'en op mijn telefoon en jij ook op je computer kunt bellen.

Tony:
Oke. Vraag nummer drie, Grace, waar ben je van plan over vijf jaar te zijn?

Genade:
Binnen vijf jaar willen we 20K per maand passief inkomen hebben en op een zeilboot wonen. Dat is een droom geweest om dat uiteindelijk te gaan doen en een deel van het jaar op een zeilboot te wonen. Dus we zullen zien of dat gebeurt. We liggen zeker op schema.

Tony:
Zijn jullie al watersporters of is dat een nieuwe vaardigheid die je nu moet ontwikkelen?

Genade:
We hebben nog nooit gevaren.

Ashley:
Ga je niet [crosstalk 00:38:02] zeilen in Iowa, Tony?

Genade:
Dus dit jaar gaan we en hopelijk dit voorjaar een zeilcursus volgen en kijken of we het leuk vinden.

Tony:
Dat is de mooie droom waar ik van hou. Dit is een van mijn vragen, ik hoor alleen de verschillende manieren waarop mensen hun leven plannen, maar zeilboot, ik denk dat dat misschien wel de coolste is die we tot nu toe hebben gehoord. Oke. Laatste ding voordat we hier afronden, Grace, ik wil alleen onze Rookie Rockstar benadrukken. Dus als jullie willen worden vermeld als een Rookie Rockstar, actief worden in de BiggerPockets-forums, actief worden in de BiggerPockets Real Estate Rookie Facebook-groep, je kunt altijd naar Ashley's DM's glijden, want daar komen ook veel van deze vandaan . Maar de Rookie Rockstar van vandaag is Ryan L.
En Ryan zegt: "Eindelijk heb ik mijn eerste eigendom, kocht het met twee partners. Na de afkickkliniek, kunnen we al ons geld opnemen en in de volgende deal stoppen. Dus kochten ze dit pand voor $ 60,000 contant, gaven nog eens $ 20,000 uit aan de afkickkliniek, de ARV's ongeveer $ 125,000, en zijn van plan om ongeveer $ 130 per maand per partner te cashen. Dus iedereen brengt iets meer dan 100 dollar op. Dus Ryan, ik feliciteer je met het verslaan van het park op je eerste eigendom daar.

Ashley:
Grace, kun je iedereen vertellen waar ze contact met je kunnen opnemen of wat meer informatie over je kunnen vinden?

Genade:
Ja. Ik denk dat de beste plaats mijn Instagram is, dat is grace.investing. Daar kunt u contact met mij opnemen en meer over mij te weten komen.

Ashley:
En Grace, je hebt ook video's op het BiggerPockets Rookie YouTube-kanaal, toch?

Genade:
Ja. Amelia McGee en ik hebben aan een korte miniserie gewerkt die super leuk was en we zijn pas halverwege. Dus blijf op de hoogte, kijk wat er is en weet dat er meer komt.

Ashley:
Geweldig. Dus als jullie ze nog niet hebben bekeken, kun je je abonneren op het YouTube-kanaal van Real Estate Rookie en de video's bekijken die ze al hebben uitgebracht en vervolgens hun miniserie blijven bekijken en veel meer leren over onroerend goed. Nou, Grace, heel erg bedankt dat je vandaag bij ons bent gekomen, het was geweldig om meer over je te weten te komen, en we hebben een geweldige tijd gehad. We hebben iedereen veel waarde gegeven. Dus dankjewel.

Genade:
Ja. Bedankt dat je me hebt.

Ashley:
Ik ben Ashley @wealthfromrentals en hij is Tony @tonyjrobinson op Instagram. Maar voordat we afsluiten, is hier iets van BiggerPockets dat u zal helpen een nog betere beginnende belegger te worden.