Zephyrnet-logo

Een nieuwe wereld: Mission Lane over het helpen van onderbankieren bij het opbouwen van krediet

Datum:

Er zijn momenteel meer dan 100 miljoen Amerikanen met weinig of geen krediet.

Mission Lane biedt financiële producten voor klanten met een te lage bankrekening

Deze groep van 100 miljoen mensen omvat mensen zoals pas aangekomen immigranten die niet genoeg financieel profiel hebben opgebouwd om een ​​kredietlijn te openen, studenten die nog geen creditcard hebben gehad en mensen die een goede kredietwaardigheid hadden maar een tegenslag, zoals een faillissement of gezondheidsproblemen.

Vooral de onderbanken, met een slechte kredietwaardigheid en lage toegang tot kredietopbouwende diensten, zijn de afgelopen twee jaar zwaar getroffen.

Hoewel de pandemie alle Amerikanen heeft getroffen, heeft de inflatoire druk als gevolg van verstrengelde toeleveringsketens en de mismatch tussen vraag en aanbod vooral de bevolking met onvoldoende banken getroffen.

Voor consumenten die hun krediet opnieuw opbouwen, schulden afbetalen of gewoon proberen hun financiën te beheren, is inflatie een enorme wegversperring geworden voor financiële stabiliteit.

En door de stijgende prijzen zijn veel van deze individuen sneller door hun spaargeld heen gegaan dan verwacht.

Om dit tegen te gaan, is Mission Lane een Amerikaanse fintech die financiële producten levert aan klanten met een lage bank die zijn achtergelaten door legacy-instellingen die hun financiële leven willen verbeteren, voornamelijk door krediet op te bouwen.

"Veel leden van ons team hebben een deel van hun loopbaan bij oude financiële instellingen doorgebracht, dus ze hebben uit de eerste hand de uitdagingen gezien die er zijn om dit segment te bedienen", zegt Shane Holdaway, CEO van Mission Lane.

Tegenwind en wind in de rug

Ondanks de pandemie gelooft Holdaway, die vroeger bedrijven runde voor grote traditionele financiële instellingen, niet dat de meeste legacy financiële instellingen er op uit waren om financiële inclusiviteitsproblemen in stand te houden.

"Maar er zijn behoorlijk sterke krachten - intern en macro-economisch - die ertoe leiden dat ze achtergestelde klanten negeren", voegt hij eraan toe.

Ten eerste maken de kostenstructuren van legacy financiële instellingen het onbetaalbaar om klanten met een laag saldo en een lage leencapaciteit te bedienen.

"Als je de kosten van fysieke vestigingen en legacy-technologie draagt, is de eenheidseconomie moeilijk rond te krijgen", zegt Holdaway.

Ten tweede vereist het bedienen van klanten met een hoger risico een substantiële technologische capaciteit. Diepgaande datamodellering en andere risicobeheermogelijkheden zijn vereist om het risico te beperken en zijn vaak buiten het bereik van kleinere instellingen.

Ten slotte, reputatie. Sommige banken zijn bang dat klanten en regelgevers neerkijken op instellingen die de klanten met of zonder krediet willen helpen.

"Uiteindelijk zorgen deze krachten ervoor dat de toegang tot hoogwaardige financiële producten voor consumenten met kredietproblemen wordt beperkt", besluit Holdaway.

Mission Lane-CEO Shane Holdaway

Maar er zijn oplossingen.

Holdaway denkt dat regelgevers inclusiever zouden kunnen zijn en vaker zouden kunnen samenwerken met fintechs om hen aan te moedigen te innoveren namens achtergestelde consumenten.

Een 'light' bankcharter, dat het VK met succes heeft geïmplementeerd, "en daardoor veel meer concurrentie heeft gezien namens de consumenten", zou een optie kunnen zijn.

En wetgeving die prikkels creëert om steeds meer data in handen van verantwoordelijke marktspelers te krijgen, zou financiële inclusiviteit stimuleren.

"We moeten heel voorzichtig zijn met klantgegevens, maar hoe meer gegevens op klantniveau beschikbaar zijn voor fintechs, hoe beter ze de minderbedeelden kunnen bedienen."

Matiging in alle dingen

Meer klantgegevens zullen in de toekomst erg handig zijn, aangezien geavanceerde technologieën steeds meer gemeengoed worden.

"In de komende jaren verwacht ik voortdurende vooruitgang in machine learning en causale inferentietechnieken die processen in de bankwereld nauwkeuriger, betrouwbaarder, verklaarbaarder en eerlijker maken", voorspelt Holdaway.

Betrouwbare en overvloedige gegevens zijn essentieel om ervoor te zorgen dat veel van deze kunstmatige-intelligentietoepassingen en -processen niet simpelweg de vooroordelen en vooroordelen uit het verleden en heden herhalen en verspreiden.

En ervoor zorgen dat instellingen en bedrijven onder de motorkap van deze 'black box'-technologieën kunnen kijken, is 'van vitaal belang', zegt Holdaway, 'omdat ze ons in staat stellen meer transparantie te bieden aan klanten en regelgevers, bijvoorbeeld over kredietgoedkeuring of -weigering'.

Uiteindelijk zullen deze technologieën helpen om veel van de vooroordelen in processen zoals kredietacceptatie te elimineren en het algehele financiële landschap een meer inclusieve plek te maken.

Technologie is in wezen neutraal. Hoewel een nieuw stukje technologie onnoemelijke voordelen voor de samenleving kan opleveren, kan dezelfde technologie ook worden gebruikt op een manier die anderen schaadt.

Hoewel automatisering over het algemeen een positieve trend is, moeten financiële dienstverleners de valkuil van automatisering vermijden omwille van automatisering, zegt Holdaway, en rekening houden met de klantervaring.

Veel Mission Lane-klanten willen bijvoorbeeld hun financiën onder controle houden en houden hun in- en uitstroom vaak beter in de gaten dan mensen met hogere kredietscores.

"Dus als een rekening automatisch wordt betaald of als een algoritme geld naar investeringen of spaargelden stuurt voor iemand die van loonstrookje naar loonstrookje leeft, heeft de klant misschien niet de middelen om een ​​onverwachte uitgave aan te pakken", zegt Holdaway.

Deze klanten hebben behoefte aan een persoonlijke ervaring en om te werken met bedrijven die hun specifieke situatie begrijpen.

Het stof is neergedaald

Er zijn baanbrekende technologieën aan de horizon die, als ze hun beloften nakomen, de financiële dienstverlening nog meer zullen verstoren dan AI, big data en open banking.

Holdaway zegt dat het huidige klimaat en technologieën van de volgende generatie zoals Web3, crypto en blockchain hem doen denken aan de dotcom-bubbel in de late jaren 90 en vroege jaren 00.

“Tonnen kapitaal voedden honderden ideeën en experimenten, waarvan de meeste verdampten of geconsolideerd werden, maar uiteindelijk veranderde de wereld voor altijd.

"Uitzoeken welke van alle experimenten uiteindelijk het belangrijkst zullen zijn, is de belangrijkste vraag in deze ruimte", zegt hij.

Maar het is belangrijk om niet gehypnotiseerd te raken door technologische vooruitgang. Financiële diensten moeten de menselijke factor in de gaten houden - wat Holdaway de 'persoonlijke verbinding' noemt.

"Naarmate de technologie met halsbrekende snelheden vordert, kunnen individuele mensen zich steeds meer losgekoppeld voelen van elkaar, hun gemeenschappen en de instellingen die hen zouden moeten helpen een vollediger leven te leiden en met wie ze hun financiën hebben vertrouwd."

Fintechs die manieren vinden om technologie te gebruiken om de kosten en stress voor consumenten te verlagen en tegelijkertijd een gevoel van verbondenheid met hen te creëren, zullen de grootste disruptors - en succesverhalen - zijn in de nieuwe post-Covid-wereld.

spot_img

Laatste intelligentie

spot_img