חדש לדווח מחברת בונה וקבוצת מיזמים שבסיסה בישראל Team8 מראה שזה זמן טוב להיות סטארט-אפ פינטק, בתנאי שאתה עושה את הבסיס. הדו"ח מנתח 270 חדי קרן פינטק מ-40 מדינות. היא מצאה שהענפים הפופולריים ביותר לייצור חדי קרן פינטק הם תשלומים, בנקאות והלוואות, קריפטו ובלוקצ'יין וביטוח.

לפי CB Insights, 20% מחדי קרן הם פינטקים, ממש מאחורי 30% שהם טכנולוגיות ארגוניות. ייצור חד קרן פינטק, בממוצע, לוקח 5.9 שנים. רק 31% מחברות הפינטק האמריקאיות שהעלו את סבב ה-Seed שלהן בין 2016 ל-2021 קיבלו מאוחר יותר סדרה A.

קווי זמן של Unicorn משתנים לפי מגזר הפינטק

פינטק ביטוח ראה את הדרך הקצרה ביותר לסטטוס חד קרן ב-4.6 שנים, אך רק 9.7% מהחדי קרן תופסים את השטח הזה. שניים מהמהירים היו לימונדה בגיל שנתיים ו-Next בגיל שלוש. בניגוד לתשלומים, הביטוח מתמקד מאוד ב-B2C; החברות שלה זקוקות להבנה עמוקה של פסיכולוגיית הצרכן.

לפינטק הבנקאי וההלוואות הממוצע לקח שש שנים להפוך לחדי קרן. על כל SoFi, שלקח בערך ארבע שנים, יש Mambu שלקח יותר זמן.

פינטק שוקי הון וניהול עושר ניצבו בפני דרך חד קרן ארוכה יותר - 7.6 שנים. שוב, יש טווח, כאשר Robinhood ו-Revolut לוקחים שלוש וארבע שנים, בהתאמה, בעוד ש-eToro לקח עשור.

באופן לא מפתיע, חדי קרן קריפטו ובלוקצ'יין ארכו רק 5.2 שנים בממוצע, כשהם מעודדים מהייפ רב. אדווה פגע במטרה תוך שנתיים, ו-Fireblocks שלושה.

התשלומים פופולריים ומושכים 27.1% מחדי קרן. אלו החדשות הטובות. החדשות הפחות טובות הן שדרך החד קרן ארוכה יותר עם 6.7 שנים. סטרייפ לקח ארבעה וווייז בערך תשע.

"השגת מעמד של חד קרן בתעשיית התשלומים אינה פשוטה", נכתב בדו"ח. "זה דורש זרמי הכנסה משמעותיים מהיקפי עסקה גבוהים, שלוקח זמן להגיע אליהם. יתרה מכך, תחרות עזה והתכווצות שולי הרווח מחזקים עוד יותר את האתגר הזה. מספר חברות בענף התשלומים התמודדו עם קשיים בשל המכשולים הללו, אך אלו שמצליחות, פורחות. 

"דוגמה בולטת היא Checkout.com, חד קרן פינטק מבוסס בריטניה, שלקח 13 שנים כדי לזכות בתואר החד קרן שלו, ושוויו מוערך כעת במעל 11 מיליארד דולר. למרות התחרות והאתגרים העומדים בפניהם, סטארטאפים חדשים מתמודדים באגרסיביות עם תחום התשלומים מכיוון שהם רואים פער הזדמנויות בשוק לשנות את הענף בצורה דיגיטלית. והנתונים תומכים בזה".

B2B הוא תחום מיקוד פופולרי

אם המטרה שלך היא לבנות חד קרן לתשלומים, הגדל את הסיכויים שלך על ידי התמקדות ב-B2B, שהוא המוקד של 71% מחדי קרן התשלומים. יש הרבה מודלים ותהליכים מיושנים לשבש, שכן רבים עדיין מבוססי צ'קים.

"אנחנו רואים בתקופות של פחות יציבות ויותר מגמות מקרו-כלכליות מטרידות שהמשקיעים רצו להתמקד ב-B2B, ויש לכך סיבות טובות", אמרה שותפת Team8 גליה באר-גבל. "אם אתה מסתכל על התעשייה הפיננסית היום, בעוד שהרבה פינטקים, פינטקים מעולים, נמצאים בחוץ ועוד בוודאות, רבים מהלקוחות נמצאים (עדיין) עם בעלי התפקידים".

באר-גבל אמרה כי נכסי הבנקים הגדולים המנוהלים גדלו במהלך השנים האחרונות. זה סימן ברור של מקום להפרעה.

"אני חושב שיש היום הזדמנות מצוינת לפינטק... בתמיכה בבעלי התפקידים במסעם למנף את הנכסים הגדולים שלהם ולהביא לחוויית משתמש טובה יותר ללקוחות בארה"ב.

בסך הכל, Pitchbook מצא כי 70.1% מהון הסיכון של פינטק הלך לפינטק B2B, עלייה מ-40.1% ב-2019.

ההשפעות של מימון משובץ ובנקאות פתוחה

פיננסים משובצים, בנקאות ופיננסים פתוחים וכלכלת הנתונים מורידים חסמי כניסה. מימון משובץ מאפשר לחברות לא פיננסיות לשלב בקלות מוצרים פיננסיים ולהרחיב את היצע המוצרים שלהן כשהן מחפשות זרמים חדשים של הכנסה. בנקאות פתוחה, פיננסים ונתונים מטפחים התאמה אישית ומאפשרים לחברות להבין טוב יותר את הצרכנים.

"שתי המגמות האחרונות הללו סביב פיננסים משובצים ובנקאות פתוחה תורמות באופן משמעותי לדמוקרטיזציה של שירותים פיננסיים, מה שהופך את זה להרבה יותר פשוט עבור חברות לשלב פתרונות פיננסיים - מבלי לבנות אותם מאפס - ולאפשר לבעלי תפקידים להרחיב את ההיצע שלהם", נכתב בדו"ח. "עכשיו הרבה יותר מהיר, זול וקל יותר לבנות מוצרי פינטק, וזה משהו שיזמים צריכים לקחת בחשבון כשחושבים על המיזם הבא שלהם ועל נופים תחרותיים שמתפתחים כל הזמן."

כיצד חברות חכמות מסתגלות לזמני מימון צפופים יותר

חלק גדול מהנתונים בדוח מגיעים מימי הסלט של פינטק, שבהם היה קל יותר למשוך מימון. זה כבר לא ככה, עם ההשקעה בפינטק קוצצה בחצי מ-2021 ל-2022 ושוב מ-2022 ל-2023.

עם זאת, חברות עדיין נבנות, מה שמותיר את באר גבל אופטימית. רבים מה"מבקרים", יזמים ומשקיעים כאחד, עזבו, והותירו את המקצוענים לבנות הימורים טובים יותר. כשהרעש שוכך, זה מזכיר לה את התקופה המיידית שלאחר 2008 שהולידה כמה חברות איקוניות.

"אנחנו רואים מייסדים מאוד מונעים שמחפשים את הבעיות הנכונות והרבה יותר מציאותיים לגבי זה", אמר באר-גיבל. "הם מחפשים לא רק בעיות גדולות לפתור אלא גם דרכים לבנות עסק בר קיימא.

"חזרנו ליסודות. הוכיחו את הרעיון, הראו שיש שוק למה שאתם מפתחים והדגימו את התיאבון של הלקוחות לשלם. לא יכולתי להדגיש מספיק את החשיבות של אימות בימים הראשונים. הקדישו זמן כמייסד לדבר עם לקוחות פוטנציאליים, ובאמת לוודא שאתם מבינים את נקודות הכאב".

בינה מלאכותית גנרטיבית מביאה נקודות חיוביות, שליליות ואתגרים

ניהול פיננסי אישי רואה התעניינות מחודשת. באר-גבל אמרה שחברות טובות רבות ניסו לשפר את הבריאות הפיננסית, אך מעטות הצליחו. גישה משופרת לנתונים, כולל באמצעות בנקאות פתוחה ובינה מלאכותית גנרטיבית, מביאה ליותר אפשרויות התאמה אישית ושיח. היא רואה בעיני רוחה תקופה שבה צרכנים מקבלים את אלקסה לעזור ברכישות גדולות ובתכנון פרישה.

עם זאת, Gen AI גם מקל על ביצוע הונאה, כאשר רמאים רבים מתמקדים בחוליה החלשה ביותר - יחידים. הגנה על אנשים ועסקים הופכת לאתגר. Beer-Gabel רואה הזדמנויות לפינטק לסייע למוסדות פיננסיים להגן על עצמם טוב יותר, בין אם בשל רגולציה עתידית ובין אם כהגנה על מוניטין.

ל-Gen AI יש VCs כמו Beer-Gabel שמשנים את האופן שבו הם מסתכלים על סטארט-אפים. הון סיכון מחשיב לעתים קרובות את הקניין הרוחני הייחודי של החברה. כשהחדשנות משתנה כל כך מהר, בין היתר הודות ל-Gen AI, המייסדים חייבים לנסח גם את התוכניות שלהם להגנה על הרוטב הסודי שלהם.

הפינטק מגיע למעגל

באר-גבל רואה את תעשיית הפינטק מגיעה למעגל. בתחילה, ההצלחה באה מפירוק שירותים פיננסיים ופיתוח מיומנות ברסיס. אלה שהצליחו מחפשים כעת להוסיף שירותים כדי לשמר לקוחות. גישה מרובת מוצרים זו מחברת אוטומציה של תוכנה וזרימת עבודה עם BNPL, תשלומים ו-FX כדי ליצור הצעה מקיפה ומשכנעת.

"אם אתה מסתכל על העתיד, אני חושב שמה שאנחנו הולכים לראות בהדרגה יותר ויותר הוא הגבולות בין המודלים העסקיים והאנכיים, שמתמוססים בהדרגה", אמר באר-גבל. "אם כבר יש לך את הלקוח, איך תוכל לתת לו שירות בצורה הטובה ביותר?"

Beer-Gabel גם רואה שחקנים לוקחים תפקידים שונים בתעשייה. היא רואה זאת ב-Banking-as-a-Service, שאמנם נמצא בבדיקה, אך יש לו מודל עסקי בר-קיימא.

"אם אתה שואל אותי אם BaaS הוא עסק בר קיימא שיישאר בסביבה, התשובה, לדעתי, היא בהחלט כן. זה ישתנה. זה יתפתח. 

"יש הרבה בעיות כרגע, אבל הצורך במתווכים ושחקנים שיכולים לייעל, שחקנים אחרים המציעים שירותים פיננסיים נשאר רלוונטי מאוד".

גם לקרוא:

.pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .box-header-title { font-size: 20px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .box-header-title { font-weight: bold !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .box-header-title { color: #000000 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-avatar img { border-style: none !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-avatar img { border-radius: 5% !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-name a { font-size: 24px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-name a { font-weight: bold !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-name a { color: #000000 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-description { font-style: none !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-description { text-align: left !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a span { font-size: 20px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a span { font-weight: normal !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta { text-align: left !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a { background-color: #6adc21 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a { color: #ffffff !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-meta a:hover { color: #ffffff !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-user_url-profile-data { color: #6adc21 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data span, .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data i { font-size: 16px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data { background-color: #6adc21 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data { border-radius: 50% !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-twitter-profile-data { text-align: center !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-linkedin-profile-data span, .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-linkedin-profile-data i { font-size: 16px !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-linkedin-profile-data { background-color: #6adc21 !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .ppma-author-linkedin-profile-data { border-radius: 50% !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-author-boxes-recent-posts-title { border-bottom-style: dotted !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-multiple-authors-boxes-li { border-style: solid !important; } .pp-multiple-authors-boxes-wrapper.box-post-id-45383.pp-multiple-authors-layout-boxed.multiple-authors-target-shortcode.box-instance-id-1 .pp-multiple-authors-boxes-li { color: #3c434a !important; }

• הפצת תוכן ויחסי ציבור מופעל על ידי SEO. קבל הגברה היום.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. העצים את עצמך. גישה כאן.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. הידע מוגבר. גישה כאן.
• PlatoESG. פחמן, קלינטק, אנרגיה, סביבה, שמש, ניהול פסולת. גישה כאן.
• PlatoHealth. מודיעין ביוטכנולוגיה וניסויים קליניים. גישה כאן.
• מקור: https://www.fintechnexus.com/unicorn-map/