Apollo Global Management acquisterà 1.75 miliardi di dollari di azioni privilegiate convertibili di Aziende Albertsons, uno dei più grandi rivenditori di generi alimentari e farmaci negli Stati Uniti. Albertsons è stata una società di portafoglio con sede a New York City Gestione del capitale di Cerberus dal 1991.
Albertsons è un operatore di negozi di alimentari e farmacie con oltre 2,200 negozi di alimentari e farmacie in 34 stati tra cui Albertsons, Safeway, Vons, Pavilions, Randalls, Tom Thumb, Carrs, Jewel-Osco, Acme, Shaw's, Star Market, United Supermarkets, Market Street e Haggen. L'azienda gestisce anche più di 1,700 farmacie e 400 centri di rifornimento. Albertsons, con un fatturato annuo di circa 62 miliardi di dollari, ha sede a Boise, Idaho.
L'investimento di Apollo rappresenta circa il 17.5% di proprietà azionaria pro forma di Albertsons su base come convertito ed è stato guidato dall'attività di valore ibrido di Apollo - che effettua investimenti creativi in azioni e debito - e dalla piattaforma di credito di Apollo.
"Riteniamo che l'investimento di Albertsons mostri i vantaggi della piattaforma integrata di Apollo e la nostra capacità di sfruttare il capitale e le conoscenze in tutta l'azienda", hanno affermato i co-presidenti di Apollo Scott Kleinmann ed Jim Zelter in una dichiarazione rilasciata. "Con esperienza nel settore alimentare, strategie flessibili e un modello operativo integrato, i nostri team ibridi di valore e credito sono stati in grado di guidare insieme uno dei più grandi investimenti preferiti privati effettuati negli ultimi anni".
"Apollo ha creato la sua attività di valore ibrido per fornire soluzioni di capitale su misura per le esigenze specifiche di un'azienda", ha affermato Matteo Michelini ed Rob Ruberton, partner senior e co-responsabili del business del valore ibrido in una dichiarazione rilasciata. “Le aziende stanno trovando queste capacità molto importanti nell'attuale volatile contesto economico e di mercato. Siamo lieti di aver investito un capitale significativo nell'ultimo mese, lavorando con forti team di gestione, consigli di amministrazione, sponsor, fondatori e società pubbliche, l'ultima delle quali è Albertsons, uno dei principali droghieri negli Stati Uniti ".
L'investimento in Albertsons è il terzo investimento effettuato dal business hybrid value di Apollo nell'ultimo mese e segue gli investimenti in Gruppo di Expedia ed Cimpresso. Gruppo di Expedia (NASDAQ: EXPE) è una società di viaggi online con quattro segmenti di attività: agenzie di viaggio online principali, Trivago (hotel e alloggi), Vrbo (affitti per le vacanze di 
Proprietario) ed Egencia (viaggio d'affari). L'anno scorso, Expedia ha registrato un fatturato di 12.1 miliardi di dollari e un EBITDA di 1.9 miliardi di dollari. Cimpresso (Nasdaq: CMPR), è un fornitore di e-commerce di stampa personalizzata, segnaletica, merchandising e altri prodotti di marketing per le piccole e medie imprese. Negli ultimi dodici mesi, Cimpress ha registrato un fatturato di 2.7 miliardi di dollari e un EBITDA di 318 milioni di dollari.
I fondi di private equity di Apollo (NYSE: APO) hanno acquisito più di 150 società dalla sua fondazione nel 1990 e hanno oltre 316 miliardi di dollari di asset in gestione. L'azienda ha sede a New York City.
L'investimento di Apollo in Albertsons dovrebbe concludersi entro il 15 giugno 2020.
Professionista di private equity | 27 maggio 2020
