NEW YORK–(BUSINESS WIRE)–Ziff Davis, Inc. (NASDAQ : ZD) (« Ziff Davis » ou « la Société ») a publié aujourd'hui ses résultats financiers non audités pour le quatrième trimestre et l'exercice clos le 31 décembre 2023.
"Nous avons des perspectives positives et encourageantes pour 2024, qui reflètent un retour à des taux de croissance sains au sein de l'entreprise", a déclaré Vivek Shah, PDG de Ziff Davis. « Dans le même temps, nous sommes bien placés pour agir avec conviction et détermination sur le marché des fusions et acquisitions afin de développer davantage notre activité. »
RÉSULTATS DU QUATRIÈME TRIMESTRE 2023
- Les revenus trimestriels du quatrième trimestre 4 ont diminué de 2023 % à 1.7 millions de dollars, contre 389.9 millions de dollars au quatrième trimestre 396.7.
- Le résultat opérationnel a diminué de 13.6 % à 80.7 millions de dollars, contre 93.5 millions de dollars au quatrième trimestre 4.
- Résultat net des activités poursuivies(1) a diminué de 8.3 % à 63.4 millions de dollars, contre 69.2 millions de dollars au quatrième trimestre 4.
- Résultat net(1) a diminué de 6.1 % à 63.4 millions de dollars, contre 67.5 millions de dollars au quatrième trimestre 4.
- Résultat net par action dilué des activités poursuivies(1) a diminué de 5.8 % à 1.29 $ au quatrième trimestre 4, contre 2023 $ au quatrième trimestre 1.37.
- EBITDA ajusté(2) pour le trimestre a diminué de 0.4 % à 167.6 millions de dollars, contre 168.3 millions de dollars pour le quatrième trimestre 4.
- Résultat net ajusté des activités poursuivies(2) a augmenté de 1.0 % pour atteindre 107.0 millions de dollars, contre 106.0 millions de dollars au quatrième trimestre 4.
- Résultat net ajusté par action diluée des activités poursuivies(1) (2) (ou « BPA dilué ajusté ») pour le trimestre a augmenté de 3.1 % à 2.33 $, contre 2.26 $ pour le quatrième trimestre 4.
- La trésorerie nette provenant des activités d'exploitation des activités poursuivies et abandonnées s'est élevée à 92.1 millions de dollars au quatrième trimestre 4, contre 2023 millions de dollars au quatrième trimestre 43.2. Flux de trésorerie disponible(2) s'élevait à 65.9 millions de dollars au quatrième trimestre 4, contre 2023 millions de dollars au quatrième trimestre 17.8.
- Ziff Davis a terminé le trimestre avec environ 905.6 millions de dollars en trésorerie, équivalents de trésorerie et investissements. Aucun fonds n'a été déployé au quatrième trimestre 4 pour les acquisitions de l'année en cours.
RÉSULTATS DE L'ANNÉE 2023
- Les revenus annuels de 2023 ont diminué de 1.9 % à 1.36 milliard de dollars, contre 1.39 milliard de dollars pour 2022.
- Le résultat opérationnel a diminué de 33.3 % à 132.6 millions de dollars, contre 198.9 millions de dollars pour 2022, en partie en raison de la comptabilisation d'une dépréciation du goodwill de 56.9 millions de dollars en 2023, qui a dépassé la comptabilisation d'une dépréciation du goodwill de 27.4 millions de dollars en 2022.
- Résultat net des activités poursuivies(1) a diminué de 36.6 % pour atteindre 41.5 millions de dollars, contre 65.5 millions de dollars pour 2022, principalement en raison de la comptabilisation d'une dépréciation du goodwill de 56.9 millions de dollars en 2023, qui a dépassé l'impact net d'une dépréciation du goodwill de 20.7 millions de dollars, après impôts, et d'un gain de 7.7 millions de dollars à l'extinction de dette nette d’impôt, toutes deux comptabilisées au cours de l’année 2022.
- Résultat net(1) a diminué de 35.0 % pour atteindre 41.5 millions de dollars, comparativement à 63.8 millions de dollars pour 2022.
- Résultat net par action dilué des activités poursuivies(1) a diminué de 36.0 % pour s'établir à 0.89 $ en 2023, comparativement à 1.39 $ pour 2022.
- EBITDA ajusté(2) pour l'année a diminué de 4.9 % pour atteindre 482.3 millions de dollars, contre 507.2 millions de dollars pour 2022.
- Résultat net ajusté des activités poursuivies(2) a diminué de 8.1 % pour atteindre 287.4 millions de dollars, comparativement à 312.6 millions de dollars pour 2022.
- BPA dilué ajusté(1) (2) pour l'année a diminué de 6.9 % à 6.19 $, contre 6.65 $ pour 2022.
- La trésorerie nette provenant des activités d'exploitation s'est élevée à 320.0 millions de dollars en 2023, contre 336.4 millions de dollars en 2022. Flux de trésorerie disponible(2) était de 211.2 millions de dollars en 2023, contre 230.3 millions de dollars en 2022.
- Ziff Davis a déployé environ 108.5 millions de dollars liés aux rachats d'actions en 2023.
Le tableau suivant reflète les résultats pour les trois mois et l'exercice clos les 31 décembre 2023 et 2022, respectivement (en millions, à l'exception des montants par action).
(Non vérifié) |
Trois mois terminés Décembre 31, |
Variation en% |
Année terminée Décembre 31, |
Variation en% |
||
2023 |
2022 |
2023 |
2022 |
|||
Revenus |
|
|
|
|
|
|
Digital Media |
$317.9 |
$321.7 |
(1.2)% |
$1,072.8 |
$1,078.4 |
(0.5)% |
Cybersécurité et Martech |
$72.0 |
$75.0 |
(4.0)% |
$291.2 |
$312.6 |
(6.8)% |
Revenus totaux(3) |
$389.9 |
$396.7 |
(1.7)% |
$1,364.0 |
$1,391.0 |
(1.9)% |
Revenu d'exploitation |
$80.7 |
$93.5 |
(13.6)% |
$132.6 |
$198.9 |
(33.3)% |
Marge opérationnelle |
20.7% |
23.6% |
(2.9)% |
9.7% |
14.3% |
(4.6)% |
Résultat net des activités poursuivies |
$63.4 |
$69.2 |
(8.3)% |
$41.5 |
$65.5 |
(36.6)% |
Résultat net |
$63.4 |
$67.5 |
(6.1)% |
$41.5 |
$63.8 |
(35.0)% |
Résultat net par action diluédes activités poursuivies(1) |
$1.29 |
$1.37 |
(5.8)% |
$0.89 |
$1.39 |
(36.0)% |
EBITDA ajusté(2) |
$167.6 |
$168.3 |
(0.4)% |
$482.3 |
$507.2 |
(4.9)% |
Marge EBITDA ajustée(2) |
43.0% |
42.4% |
0.6% |
35.4% |
36.5% |
(1.1)% |
Résultat net ajustédes activités poursuivies(2) |
$107.0 |
$106.0 |
1.0% |
$287.4 |
$312.6 |
(8.1)% |
BPA dilué ajusté des activités poursuivies(1) (2) |
$2.33 |
$2.26 |
3.1% |
$6.19 |
$6.65 |
(6.9)% |
Trésorerie nette provenant des activités opérationnelles des activités poursuivies et abandonnées |
$92.1 |
$43.2 |
n / m |
$320.0 |
$336.4 |
(4.9)% |
Flux de trésorerie disponible des activités poursuivies et abandonnées(2) |
$65.9 |
$17.8 |
n / m |
$211.2 |
$230.3 |
(8.3)% |
Notes:
(1) |
|
Les taux d'imposition effectifs GAAP étaient d'environ 17.0 % et 27.0 % pour les trois mois clos les 31 décembre 2023 et 2022, respectivement, et de 32.2 % et 44.2 % pour les exercices clos les 31 décembre 2023 et 2022, respectivement. Les taux d'imposition effectifs ajustés étaient d'environ 22.5 % et 23.2 % pour les trois mois clos les 31 décembre 2023 et 2022, respectivement, et de 23.3 % et 22.9 % pour les exercices clos les 31 décembre 2023 et 2022, respectivement. |
(2) |
|
Pour les définitions des mesures financières non-GAAP et les rapprochements des mesures financières GAAP avec les mesures financières non-GAAP, reportez-vous à la section « Mesures financières non-GAAP » plus loin dans ce rapport. |
(3) |
|
Les revenus associés à chacune des entreprises peuvent ne pas être précis puisque chacune est présentée indépendamment. |
GUIDE DE ZIFF DAVIS
Les perspectives de la Société pour l'année 2024 sont les suivantes (en millions, hors données par action) :
|
2023 Actual |
|
Fourchette d’estimations 2024 |
|
Croissance |
|||||||||
|
(Non vérifié) |
|
Faible |
|
Haute |
|
Faible |
|
Haute |
|||||
Revenu |
$ |
1,364.0 |
|
$ |
1,411.0 |
|
$ |
1,471.0 |
|
3.4 |
% |
|
7.8 |
% |
EBITDA ajusté |
$ |
482.3 |
|
$ |
500.0 |
|
$ |
521.0 |
|
3.7 |
% |
|
8.0 |
% |
BPA dilué ajusté* |
$ |
6.19 |
|
$ |
6.43 |
|
$ |
6.77 |
|
3.9 |
% |
|
9.4 |
% |
* Le BPA dilué ajusté pour 2024 exclut l'amortissement des actifs incorporels acquis et l'impact de tout élément actuellement imprévu, dans chaque cas net d'impôts. Il est prévu que le taux d'imposition effectif ajusté pour 2024 se situera entre 23.25 % et 25.25 %. |
Un rapprochement de l'EBITDA ajusté prospectif et du BPA dilué ajusté avec les mesures financières d'orientation GAAP correspondantes n'est pas disponible sans un effort déraisonnable en raison, principalement, de la variabilité et de la difficulté à établir des prévisions et des projections précises sur les questions non opérationnelles qui pourraient survenir à l'avenir. .
Conférence téléphonique sur les résultats et webdiffusion audio
Ziff Davis animera une webdiffusion audio en direct et une conférence téléphonique discutant de ses résultats financiers du quatrième trimestre et de la fin de l'exercice 2023 le jeudi 22 février 2024, à 8 h 30 HE. La webdiffusion en direct et l'appel seront accessibles par téléphone en composant le (844) 985-2014 ou via www.ziffdavis.com. Après l'événement, l'enregistrement audio et le matériel de présentation seront archivés et mis à disposition sur www.ziffdavis.com.
À propos de Ziff Davis
Ziff Davis, Inc. (NASDAQ : ZD) est une société verticale de médias numériques et d'Internet dont le portefeuille comprend des marques leaders dans les domaines de la technologie, du shopping, des jeux et du divertissement, de la connectivité, de la santé, de la cybersécurité et du martech. Pour plus d'informations, visitez www.ziffdavis.com.
Déclaration de « sphère de sécurité » en vertu de la Private Securities Litigation Reform Act de 1995 : Certaines déclarations contenues dans ce communiqué de presse sont des « déclarations prospectives » au sens de la loi The Private Securities Litigation Reform Act de 1995, y compris celles contenues dans la citation de Vivek Shah et la section « Ziff Davis Guidance » concernant la performance financière attendue de la Société pour l'exercice 2024. Ces déclarations prospectives sont basées sur les attentes ou convictions actuelles de la direction et sont soumises à de nombreuses hypothèses, risques et incertitudes qui pourraient faire en sorte que les résultats réels diffèrent sensiblement de ceux décrits dans les déclarations prospectives. Ces facteurs et incertitudes comprennent, entre autres éléments : la capacité de la Société à accroître ses revenus de publicité, de licence et d'abonnement, sa rentabilité et ses flux de trésorerie, en particulier à la lumière d'une économie américaine ou mondiale incertaine, y compris la possibilité d'un ralentissement économique ou d'une récession ; la capacité de la Société à effectuer le paiement des intérêts et des dettes ; la capacité de la Société à identifier, clôturer et réussir la transition des acquisitions ; croissance et fidélisation des abonnés ; la capacité de la Société à créer un contenu convaincant ; notre dépendance à l'égard de plateformes tierces ; la menace du piratage de contenu et les développements liés à l’intelligence artificielle ; une concurrence accrue et des changements technologiques rapides ; la variabilité des revenus de la Société en fonction de l'évolution des conditions dans des secteurs particuliers et de l'économie en général ; protection de la technologie exclusive de la Société ou violation par la Société de la propriété intellectuelle d'autrui ; le risque de perdre des fournisseurs tiers critiques ou du personnel clé ; les risques associés à une activité frauduleuse, à une défaillance du système ou à une faille de sécurité ; les risques liés à notre capacité à adhérer à nos contrôles et procédures internes ; le risque de changements défavorables dans les environnements réglementaires américains ou internationaux, y compris, mais sans s'y limiter, l'imposition ou l'augmentation de taxes ou de frais liés à la réglementation ; les risques liés aux perturbations de la chaîne d’approvisionnement, aux conditions inflationnistes et à la hausse des taux d’intérêt ; le risque de responsabilité pour les réclamations juridiques et autres ; et les nombreux autres facteurs énoncés dans les documents déposés par Ziff Davis auprès de la Securities and Exchange Commission (« SEC »). Pour une description plus détaillée des facteurs de risque et des incertitudes affectant Ziff Davis, reportez-vous à notre plus récent rapport annuel sur formulaire 10-K et aux autres rapports déposés par Ziff Davis de temps à autre auprès de la SEC, chacun étant disponible. à www.sec.gov. Les déclarations prospectives fournies dans ce communiqué de presse, y compris celles contenues dans la citation de Vivek Shah et dans la partie « Ziff Davis Guidance » concernant la performance financière attendue de la Société pour l'exercice 2024, sont basées sur les informations limitées dont dispose la Société à l'heure actuelle, qui sont sous réserve de modifications. Bien que les attentes de la direction puissent changer après la date du présent communiqué de presse, la Société ne s'engage aucunement à réviser ou à mettre à jour ces déclarations.
ZIFF DAVIS, INC. ET FILIALES BILANS CONSOLIDÉS CONDENSÉS (NON AUDITÉ, EN MILLIERS) |
|||||||
|
Décembre 31, |
||||||
|
|
2023 |
|
|
|
2022 |
|
ACTIF |
|
|
|
||||
Trésorerie et équivalents de trésorerie |
$ |
737,612 |
|
|
$ |
652,793 |
|
Investissements à court terme |
|
27,109 |
|
|
|
58,421 |
|
Débiteurs, déduction faite des provisions de 6,871 6,868 $ et XNUMX XNUMX $, respectivement |
|
337,703 |
|
|
|
304,739 |
|
Charges payées d'avance et autres actifs à court terme |
|
88,570 |
|
|
|
68,319 |
|
Total des actifs courants |
|
1,190,994 |
|
|
|
1,084,272 |
|
Investissements à long terme |
|
140,906 |
|
|
|
127,871 |
|
Immobilisations corporelles, déduction faite de l'amortissement cumulé de 327,015 255,586 $ et XNUMX XNUMX $, respectivement |
|
188,169 |
|
|
|
178,184 |
|
Immobilisations incorporelles nettes |
|
325,406 |
|
|
|
462,815 |
|
Bonne volonté |
|
1,546,065 |
|
|
|
1,591,474 |
|
Impôts différés |
|
8,731 |
|
|
|
8,523 |
|
Autres actifs |
|
70,751 |
|
|
|
80,131 |
|
TOTAL DE L'ACTIF |
$ |
3,471,022 |
|
|
$ |
3,533,270 |
|
PASSIF ET CAPITAUX PROPRES |
|
|
|
||||
Comptes créditeurs |
$ |
123,256 |
|
|
$ |
120,829 |
|
Charges à payer liées au personnel |
|
50,068 |
|
|
|
42,178 |
|
Autres charges à payer |
|
43,612 |
|
|
|
39,539 |
|
Impôts sur le revenu à payer, courants |
|
14,458 |
|
|
|
19,712 |
|
Revenus reportés, courants |
|
184,549 |
|
|
|
187,904 |
|
Autres passifs courants |
|
15,890 |
|
|
|
22,286 |
|
Total du passif à court terme |
|
431,833 |
|
|
|
432,448 |
|
Dette à long terme |
|
1,001,312 |
|
|
|
999,053 |
|
Produits constatés d'avance, non courants |
|
8,169 |
|
|
|
9,103 |
|
Impôts différés |
|
45,503 |
|
|
|
79,007 |
|
Impôts sur le résultat à payer, non courants |
|
8,486 |
|
|
|
11,675 |
|
Autres passifs à long terme |
|
82,721 |
|
|
|
109,373 |
|
RESPONSABILITÉS TOTALES |
|
1,578,024 |
|
|
|
1,640,659 |
|
|
|
|
|
||||
Actions ordinaires |
|
461 |
|
|
|
473 |
|
Capital d'apport supplémentaire |
|
472,201 |
|
|
|
439,681 |
|
Gains conservés |
|
1,491,956 |
|
|
|
1,537,830 |
|
Cumul des autres éléments du résultat global |
|
(71,620 |
) |
|
|
(85,373 |
) |
ÉQUITÉ TOTALE DES ACTIONNAIRES |
|
1,892,998 |
|
|
|
1,892,611 |
|
TOTAL DU PASSIF ET DES CAPITAUX PROPRES |
$ |
3,471,022 |
|
|
$ |
3,533,270 |
ZIFF DAVIS, INC. ET FILIALES ÉTATS DES RÉSULTATS CONSOLIDÉS RÉSUMÉS (NON AUDITÉ, EN MILLIERS SAUF DONNÉES PAR ACTION ET PAR ACTION) |
|||||||||||||||
|
Trimestre terminé le 31 décembre |
|
Exercice terminé le 31 décembre |
||||||||||||
|
|
2023 |
|
|
|
2022 |
|
|
|
2023 |
|
|
|
2022 |
|
Revenus totaux |
$ |
389,885 |
|
|
$ |
396,700 |
|
|
$ |
1,364,028 |
|
|
$ |
1,390,997 |
|
Coûts et dépenses de fonctionnement: |
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
Coûts directs |
|
48,615 |
|
|
|
50,847 |
|
|
|
197,292 |
|
|
|
195,554 |
|
Ventes et marketing |
|
126,449 |
|
|
|
129,764 |
|
|
|
487,365 |
|
|
|
490,777 |
|
Recherche, développement et ingénierie |
|
15,532 |
|
|
|
18,210 |
|
|
|
68,860 |
|
|
|
74,093 |
|
Frais généraux, administratifs et autres frais connexes |
|
118,569 |
|
|
|
104,421 |
|
|
|
421,050 |
|
|
|
404,263 |
|
Dépréciation des écarts d'acquisition sur fonds de commerce |
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
56,850 |
|
|
|
27,369 |
|
Total des coûts et dépenses d'exploitation |
|
309,165 |
|
|
|
303,242 |
|
|
|
1,231,417 |
|
|
|
1,192,056 |
|
Revenu d'exploitation |
|
80,720 |
|
|
|
93,458 |
|
|
|
132,611 |
|
|
|
198,941 |
|
Intérêts débiteurs, nets |
|
(2,251 |
) |
|
|
(5,423 |
) |
|
|
(20,031 |
) |
|
|
(33,842 |
) |
Gain sur extinction de dette, net |
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
11,505 |
|
Gain (perte) sur placements, net |
|
- |
|
|
|
1,029 |
|
|
|
357 |
|
|
|
(46,743 |
) |
Gain (perte) non réalisé sur les placements à court terme détenus à la date de clôture, net |
|
1,065 |
|
|
|
7,020 |
|
|
|
(28,495 |
) |
|
|
(7,145 |
) |
Autres (pertes) revenus, nets |
|
(3,486 |
) |
|
|
(4,525 |
) |
|
|
(9,468 |
) |
|
|
8,437 |
|
Bénéfice des activités poursuivies avant impôts sur le résultat et résultat (perte) des participations mises en équivalence, net |
|
76,048 |
|
|
|
91,559 |
|
|
|
74,974 |
|
|
|
131,153 |
|
La charge d'impôt sur le revenu |
|
(12,962 |
) |
|
|
(24,726 |
) |
|
|
(24,142 |
) |
|
|
(57,957 |
) |
Bénéfice (perte) provenant des placements selon la méthode de la mise en équivalence, net d'impôts sur les bénéfices |
|
336 |
|
|
|
2,347 |
|
|
|
(9,329 |
) |
|
|
(7,730 |
) |
Résultat net des activités poursuivies |
|
63,422 |
|
|
|
69,180 |
|
|
|
41,503 |
|
|
|
65,466 |
|
Perte provenant des activités abandonnées, déduction faite des impôts sur les bénéfices |
|
- |
|
|
|
(1,709 |
) |
|
|
- |
|
|
|
(1,709 |
) |
Résultat net |
$ |
63,422 |
|
|
$ |
67,471 |
|
|
$ |
41,503 |
|
|
$ |
63,757 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
Bénéfice net par action ordinaire des activités poursuivies : |
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
Basic |
$ |
1.39 |
|
|
$ |
1.47 |
|
|
$ |
0.89 |
|
|
$ |
1.39 |
|
Dilué |
$ |
1.29 |
|
|
$ |
1.37 |
|
|
$ |
0.89 |
|
|
$ |
1.39 |
|
Perte nette par action ordinaire provenant des activités abandonnées : |
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
Basic |
$ |
- |
|
|
$ |
(0.04 |
) |
|
$ |
- |
|
|
$ |
(0.04 |
) |
Dilué |
$ |
- |
|
|
$ |
(0.03 |
) |
|
$ |
- |
|
|
$ |
(0.04 |
) |
Bénéfice net par action ordinaire : |
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
Basic |
$ |
1.39 |
|
|
$ |
1.44 |
|
|
$ |
0.89 |
|
|
$ |
1.36 |
|
Dilué |
$ |
1.29 |
|
|
$ |
1.34 |
|
|
$ |
0.89 |
|
|
$ |
1.36 |
|
Actions moyennes pondérées en circulation: |
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
Basic |
|
45,772,689 |
|
|
|
46,915,647 |
|
|
|
46,400,941 |
|
|
|
46,954,558 |
|
Dilué |
|
50,985,086 |
|
|
|
52,114,995 |
|
|
|
46,464,261 |
|
|
47,025,849 |
ZIFF DAVIS, INC. ET FILIALES ÉTATS CONSOLIDÉS CONDENSÉS DES FLUX DE TRÉSORERIE (NON AUDITÉ, EN MILLIERS) |
|||||||
|
Exercice terminé le 31 décembre |
||||||
|
|
2023 |
|
|
|
2022 |
|
Flux de trésorerie liés aux activités d'exploitation: |
|
|
|
||||
Résultat net |
$ |
41,503 |
|
|
$ |
63,757 |
|
Ajustements pour rapprocher le résultat net de la trésorerie nette |
|
|
|
||||
Dépréciation et amortissement |
|
236,966 |
|
|
|
233,400 |
|
Coûts de location simple hors trésorerie |
|
11,141 |
|
|
|
13,412 |
|
Rémunération à base d'actions |
|
31,920 |
|
|
|
26,601 |
|
Provision pour pertes sur créances (avantage) sur les créances |
|
2,809 |
|
|
|
(255 |
) |
Impôts différés, nets |
|
(30,017 |
) |
|
|
(12,991 |
) |
Gain sur extinction de dette, net |
|
- |
|
|
|
(11,505 |
) |
Dépréciation des écarts d'acquisition sur fonds de commerce |
|
56,850 |
|
|
|
27,369 |
|
Variations de juste valeur de la contrepartie conditionnelle |
|
(200 |
) |
|
|
(2,575 |
) |
Perte sur placements mis en équivalence |
|
9,329 |
|
|
|
7,730 |
|
Perte latente sur les placements à court terme détenus à la date de clôture |
|
28,495 |
|
|
|
7,145 |
|
(Gain) perte sur investissement, net |
|
(357 |
) |
|
|
46,743 |
|
Autre |
|
5,159 |
|
|
|
3,637 |
|
Diminution (augmentation) de: |
|
|
|
||||
Débiteurs |
|
(35,371 |
) |
|
|
14,948 |
|
Charges payées d'avance et autres actifs à court terme |
|
(8,700 |
) |
|
|
9,665 |
|
Autres actifs |
|
(5,574 |
) |
|
|
(16,240 |
) |
Augmentation (diminution) de: |
|
|
|
||||
Comptes créditeurs |
|
9,419 |
|
|
|
(20,246 |
) |
Revenus reportés |
|
(6,802 |
) |
|
|
(20,962 |
) |
Dettes à payer et autres passifs courants |
|
(26,608 |
) |
|
|
(33,189 |
) |
Trésorerie nette fournie par les activités opérationnelles |
|
319,962 |
|
|
|
336,444 |
|
Flux de trésorerie liés aux activités d'investissement: |
|
|
|
||||
Achats d'immobilisations corporelles |
|
(108,729 |
) |
|
|
(106,154 |
) |
Acquisition d'entreprises, déduction faite de la trésorerie reçue |
|
(9,492 |
) |
|
|
(104,094 |
) |
Investissement en titres disponibles à la vente |
|
- |
|
|
|
(15,000 |
) |
Achat de participations |
|
(11,858 |
) |
|
|
- |
|
Produits de la vente de participations |
|
3,174 |
|
|
|
4,527 |
|
Autre |
|
(503 |
) |
|
|
(50 |
) |
Trésorerie nette utilisée dans les activités d'investissement |
|
(127,408 |
) |
|
|
(220,771 |
) |
Flux de trésorerie liés aux activités de financement: |
|
|
|
||||
Paiement de la dette |
|
- |
|
|
|
(166,904 |
) |
Produit du prêt à terme |
|
- |
|
|
|
112,286 |
|
Frais d’extinction de la dette |
|
- |
|
|
|
(756 |
) |
Rachat d'actions ordinaires |
|
(108,527 |
) |
|
|
(78,291 |
) |
Émission d'actions ordinaires dans le cadre du plan d'actionnariat salarié |
|
8,727 |
|
|
|
9,431 |
|
Produit de l'exercice des options d'achat d'actions |
|
- |
|
|
|
148 |
|
Paiements différés pour acquisitions |
|
(15,241 |
) |
|
|
(16,116 |
) |
Autre |
|
250 |
|
|
|
(630 |
) |
Trésorerie nette utilisée dans les activités de financement |
|
(114,791 |
) |
|
|
(140,832 |
) |
Effet des variations de taux de change sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie |
|
7,056 |
|
|
|
(16,890 |
) |
Variation nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie |
|
84,819 |
|
|
|
(42,049 |
) |
Trésorerie et équivalents de trésorerie en début d'année |
|
652,793 |
|
|
|
694,842 |
|
Trésorerie et équivalents de trésorerie à la fin de l'année |
$ |
737,612 |
|
|
$ |
652,793 |
Mesures financières non conformes aux PCGR
Pour compléter nos états financiers consolidés résumés, qui sont préparés et présentés conformément aux principes comptables généralement reconnus (« PCGR ») des États-Unis, nous utilisons les mesures financières non conformes aux PCGR suivantes : EBITDA ajusté, marge d'EBITDA ajusté, bénéfice (perte) net ajusté. ou Bénéfice (perte) net ajusté des activités poursuivies, Bénéfice (perte) net ajusté par action diluée ou Bénéfice (perte) net ajusté par action diluée des activités poursuivies, Flux de trésorerie disponible et Taux d'impôt effectif ajusté (collectivement les « non-GAAP mesures financières »). La présentation de ces informations financières n'est pas destinée à être considérée de manière isolée ou comme un substitut ou une qualité supérieure aux informations financières préparées et présentées conformément aux PCGR.
Nous utilisons ces mesures financières non conformes aux PCGR pour la prise de décisions financières et opérationnelles et comme moyen d'évaluer les comparaisons d'une période à l'autre. Nous pensons que ces mesures financières non conformes aux PCGR fournissent des informations supplémentaires significatives concernant notre performance et nos liquidités en excluant certains éléments qui peuvent ne pas être représentatifs des résultats opérationnels récurrents de nos activités principales ou, dans certains cas, peuvent être de nature non monétaire. Nous pensons qu'il est avantageux pour la direction et les investisseurs de se référer à ces mesures financières non conformes aux PCGR pour évaluer notre performance et lors de la planification, de la prévision et de l'analyse des périodes futures. Ces mesures financières non conformes aux PCGR facilitent également les comparaisons internes de la direction avec nos performances et liquidités historiques. Nous pensons que ces mesures financières non conformes aux PCGR sont utiles aux investisseurs à la fois parce que (1) elles permettent une plus grande transparence en ce qui concerne les indicateurs clés utilisés par la direction dans ses prises de décisions financières et opérationnelles et (2) elles sont utilisées par nos investisseurs institutionnels et la communauté des analystes pour les aider à analyser la santé de notre entreprise.
Ces mesures financières non conformes aux PCGR ne sont pas des mesures présentées conformément aux PCGR, et notre utilisation de ces termes peut différer de celle d'autres sociétés, limitant leur utilité à des fins de comparaison. Ces mesures financières non conformes aux PCGR ne reposent sur aucun ensemble complet de règles ou de principes comptables. Ces mesures financières non conformes aux PCGR comportent des limites dans la mesure où elles ne reflètent pas tous les montants associés aux résultats d'exploitation de la Société déterminés conformément aux PCGR.
Les mesures financières non conformes aux PCGR excluent certains éléments énumérés ci-dessous. Nous pensons que l'exclusion de ces éléments des mesures non conformes aux PCGR facilite les comparaisons avec les résultats d'exploitation historiques et les comparaisons avec des pairs, dont beaucoup excluent des éléments similaires. Nous pensons que les mesures financières non conformes aux PCGR excluant ces éléments fournissent des informations supplémentaires significatives sur la performance opérationnelle. Nous pensons en outre que ces mesures sont utiles aux investisseurs dans la mesure où elles permettent une plus grande transparence de certains postes des états financiers de la Société.
EBITDA ajusté est défini comme le bénéfice (la perte) net ou le bénéfice (la perte) net des activités poursuivies avec des ajustements pour refléter l'ajout ou l'élimination de certains éléments, notamment :
- Charges d'intérêts, nettes. Les charges d'intérêts proviennent principalement des intérêts dus sur l'encours de la dette, partiellement compensés par les revenus d'intérêts générés par les intérêts gagnés sur la trésorerie, les équivalents de trésorerie et les placements ;
- (Gain) perte sur extinction de dette, nette. Il s'agit d'une dépense hors trésorerie liée à un échange de dette contre des actions effectué pour régler les montants des prêts à terme garantis de premier rang de la Société dans le cadre de son accord de crédit avec des actions ordinaires de Consensus Cloud Solutions, Inc. (« Consensus »). ) propriété de la Société. Nous estimons que cette (gain) perte ne représente pas les résultats opérationnels récurrents des activités principales de la Société ;
- (Gain) perte sur la vente d’une entreprise. Ce gain ou cette perte concerne des cessions d'activités et ne représente pas les résultats opérationnels récurrents des activités principales de la Société ;
- Perte (gain) latente sur les placements à court terme détenus à la date de clôture, nette. Il s'agit d'un élément hors trésorerie car il se rapporte à la variation de la valeur comptable de notre investissement dans Consensus en fonction du cours de l'action ordinaire de Consensus et ne représente pas les résultats d'exploitation des activités principales de la Société ;
- (Gain) perte sur investissements, net. Cet élément concerne la cession d’une partie de notre investissement dans Consensus. Le montant du gain ou de la perte dépend du cours de l'action ordinaire de Consensus et ne représente pas les résultats d'exploitation des activités principales de la Société ;
- Autres (produits) charges, nets. Ces produits ou charges concernent d'autres éléments non opérationnels et ne représentent pas les résultats opérationnels récurrents des activités principales de la Société ;
- Charge d'impôt sur le revenu (prestation). Cet avantage ou cette dépense dépend de la perte ou du revenu avant impôts de la Société, des taux d'imposition légaux, des réglementations fiscales et des différents taux d'imposition dans diverses juridictions dans lesquelles la Société exerce ses activités et sur lesquelles la Société n'a pas de contrôle ;
- (Revenu) perte sur les placements mis en équivalence, nette. Il s’agit d’une dépense hors trésorerie liée à notre investissement dans OCV Fund I, LP (le « Fonds »). Nous estimons que le gain ou la perte résultant de notre investissement selon la méthode de la mise en équivalence ne représente pas les résultats d'exploitation des activités principales de la Société ;
- Dépréciation et amortissement. Il s'agit d'une charge hors trésorerie car elle concerne l'utilisation et la réduction de la valeur associée de certains actifs, notamment l'équipement, les agencements et certains logiciels et coûts de développement de sites Web utilisés en interne capitalisés, ainsi que les actifs incorporels identifiables à durée de vie définie des entreprises acquises. Cela inclut également la réduction de la valeur de certaines immobilisations incorporelles acquises qui représentent le coût supporté par l'entreprise acquise pour créer de la valeur avant l'acquisition et l'amortissement de ce coût ne représente pas les résultats d'exploitation des activités principales de la Société ;
- Rémunération fondée sur des actions. Il s'agit d'une charge hors trésorerie puisqu'elle concerne les attributions accordées dans le cadre des divers plans d'intéressement à base d'actions de la Société. Nous considérons que le coût économique des attributions fondées sur des actions correspond à la dilution de notre base d'actions ;
- Acquisition, intégration et autres coûts, y compris les ajustements des contreparties conditionnelles, les résiliations de baux, les primes de rétention, d'autres éléments spécifiques à l'acquisition et d'autres coûts, tels que les indemnités de départ et les règlements juridiques. Ces dépenses ne représentent pas les résultats opérationnels des activités principales de la Société ;
- Coûts liés à la cession associés à la cession de certaines entreprises. Il s'agit de dépenses liées à la cession de certaines activités qui ne représentent pas les résultats opérationnels du cœur de métier de la Société ;
- Dépréciations d’actifs locatifs et autres charges. Ces dépenses sont engagées dans le cadre de droits d'utilisation dépréciés (« ROU ») de la Société.
Contacts
Alan Steier
Relations investisseurs
Ziff Davis, Inc.
Rebecca Wright
Communications corporatives
Ziff Davis, Inc.
- Contenu propulsé par le référencement et distribution de relations publiques. Soyez amplifié aujourd'hui.
- PlatoData.Network Ai générative verticale. Autonomisez-vous. Accéder ici.
- PlatoAiStream. Intelligence Web3. Connaissance Amplifiée. Accéder ici.
- PlatonESG. Carbone, Technologie propre, Énergie, Environnement, Solaire, La gestion des déchets. Accéder ici.
- PlatoHealth. Veille biotechnologique et essais cliniques. Accéder ici.
- La source: https://www.fintechnews.org/ziff-davis-reports-fourth-quarter-and-full-year-2023-financial-results-and-provides-2024-guidance/