En finances personnelles, il n'y a rien de plus déprimant que le compte d'épargne.
Il a toujours été l'endroit le moins glamour et le plus conservateur pour coller de l'argent. Mais il était une fois quelque chose pour votre santé financière. Ces dernières années, cela a été un moyen lent de perdre du terrain. il épargne en moyenne le taux de compte est de 0.06 %, selon Bankrate. Cela pourrait tout aussi bien être nul. En fait, à une époque de forte inflation (comme maintenant), c'est pire que cela - vous perdez du pouvoir d'achat en laissant de l'argent dans des comptes d'épargne.
Tout le monde dans la finance décentralisée (DeFi) sait que des taux plus élevés peuvent être atteints grâce à ses diverses opportunités, mais bien sûr, ces choses sont plus risquées car les contrats intelligents sont piratés, le marché est suffisamment petit pour que des événements externes aient de graves conséquences et les régulateurs se profilent. Pire encore, il y a beaucoup d'obstacles à franchir pour y arriver. C'est pourquoi de nombreuses entreprises, à commencer par Compound Labs, ont créé des moyens pour que les gens accèdent aux retours DeFi sans portefeuille Ethereum.
Diviser la différence
L'idée générale est simple : établir une relation avec une entreprise qui a l'autorisation de toucher les comptes bancaires des gens, permettre aux gens de déposer leur fiat dans un compte d'épargne à haut rendement, le partenaire DeFi convertit tous ces dépôts massivement en crypto (généralement un stablecoin comme USDC ou DAI) et investit ensuite tout cela quelque part dans DeFi.
Si tous ces dépôts surpassent le taux promis au détail, les entreprises qui ont facilité l'investissement peuvent partager la différence.
Composé est l'un des protocoles DeFi les plus connus. C'est un marché monétaire. Les utilisateurs peuvent emprunter un actif et gagner des intérêts sur ce dépôt. Ce dépôt peut également servir de garantie à l'utilisateur pour contracter un prêt dans un autre actif, s'il le souhaite. Cela peut être un bon moyen pour un détenteur d'ETH à long terme de faire un dépôt et d'emprunter un stablecoin afin d'effectuer une transaction à court terme sur le marché, sans dépenser son ETH (sauf si la transaction tourne mal).
Après avoir largement cédé Compound aux détenteurs du jeton COMP, les laboratoires Compound sont passés à construire un produit qui fonctionne sur Compound. Il a publié Compound Treasury en juin 2021, promettant des rendements de 4 % aux investisseurs via des partenariats avec des banques basées sur Internet et d'autres sociétés qui ont accès aux dépôts des investisseurs de détail.
Il s'appuie sur des partenaires pour livrer le produit aux utilisateurs de détail et pour le moment, le site ne montre aucun de ces partenariats en place.
Il convient de noter qu'un produit comme celui-ci peut avoir des rendements plus élevés, mais il est également peu probable qu'il vienne avec les protections que l'on trouve sur les comptes d'épargne classiques typiques.
Depuis lors, d'autres produits similaires ont surgi en grattant à peu près la même démangeaison.
Offres de cercle Rendement du cercle, qui n'est ouvert qu'aux investisseurs accrédités et aux entreprises qui cherchent à obtenir des rendements sur leurs trésoreries. Puisqu'il vient de Circle, il s'appuie sur USDC pour l'investissement, le stablecoin créé via un partenariat entre Coinbase et Circle.
Circle Yield fonctionne via un rendement nominal fixe sur des périodes de blocage prédéterminées. Le site affiche actuellement des rendements de 4.65 % pour les dépôts d'une durée d'un mois et de 6.35 % pour les dépôts d'une durée d'un an. C'est en baisse par rapport à la plage indiquée début décembre, de 6 à 8 %. En décembre, Circle rapportait que 85 % des positions étaient réinvesties à la fin de leur mandat.
Préservation du capital
Il est moins clair d'où viennent ses retours. C'est seulement décrit les sources de rendement en tant que « contreparties institutionnelles ».
La société de cartes de paiement d'entreprise Ramp a adopté Circle Yield pour une partie de sa trésorerie, trouvant l'environnement de taux d'intérêt nul à long terme difficile pour la préservation du capital. "Alors que la majorité de notre trésorerie d'entreprise reste investie dans des investissements conservateurs", a écrit Alex Song, son responsable des finances dans un blog, "nous sommes heureux d'être l'une des premières entreprises non cryptographiques en Amérique à déployer une allocation significative de notre trésorerie d'entreprise dans l'USDC."
Deux autres projets viennent d'annoncer des levées de fonds dans des domaines connexes.
La semaine dernière, Conduit annonce un investissement de 17 millions de dollars mené par Portage Ventures, avec plusieurs autres dans le tour. Le PDG Kirill Gertman a décrit l'entreprise à The Defiant comme "b2b2c", en ce sens que ses clients sont des entreprises qui ont accès aux consommateurs. "L'idée de base est que nous sommes un fournisseur d'API", a déclaré Gertman.
Seashell arrive dans l'espace avec une vision qui consiste finalement à ramener la cryptographie à quelque chose qu'elle n'a jamais piraté : les paiements.
Aucun de CanalLes partenariats de sont encore en cours, mais il est impatient d'ouvrir au Canada et au Brésil, avec des partenaires à chaque endroit sous peu. Conduit s'attend à tirer parti à la fois du rendement DeFi et des opportunités de cryptographie centralisées, d'entreprises comme BlockFi.
Ce dans quoi il investit pour obtenir le rendement le plus élevé dépend de l'endroit où vit l'utilisateur final, car différentes opportunités sont autorisées à différents endroits, a expliqué Gertman. Au Brésil, c'est assez ouvert, mais au Canada, un investissement BlockFi pourrait être plus compliqué d'un point de vue réglementaire.
"Mes favoris vont être conservateurs dans un certain sens. Ça va être composé. Ça va être Aave », a-t-il dit, parce que ceux-ci existent depuis assez longtemps pour avoir un bilan sur lequel Conduit peut puiser. Comme les autres sources de rendement DeFi durent plus longtemps sans accroc, il pourrait également commencer à les utiliser.
Pendant ce temps, Seashell arrive dans l'espace avec une vision qui consiste finalement à ramener la cryptographie à quelque chose qu'elle n'a jamais piraté : les paiements.
Coquillage annoncé une augmentation de 6 millions de dollars la semaine dernière également, co-dirigé par Khosla Ventures et Kindred Ventures (le PDG de Robinhood, Vlad Tenev, a également participé).
Rendement supérieur
L'idée centrale de Seashell est qu'il n'y a aucune raison de bifurquer les fonds liquides comme le font les banques, dans des comptes d'épargne et de chèques. Selon Daryl Gok, le PDG de Seashell, il peut s'agir d'un seul compte courant, et lorsque votre argent attend d'être dépensé, il peut générer un rendement plus élevé.
"Ce que nous voulons pouvoir maintenir, c'est la possibilité de se retirer à tout moment", a déclaré Gok.
Seashell aura sa propre application, sur iOS, Android et sur le Web, et commencera par un produit d'épargne, mais l'idée est d'accéder aux paiements. Si deux utilisateurs de Seashell effectuent un paiement entre eux, il n'y aura aucun frais, car en vérité, les fonds n'auront vraiment pas bougé du tout.
C'est une vision à long terme, cependant. Elle aura besoin d'une large pénétration du marché avant que les paiements ne deviennent possibles, mais d'ici là, elle espère construire une clientèle
base en offrant des taux d'épargne supérieurs. Curieusement, il cherche au-delà d'Ethereum des endroits pour effectuer ces dépôts. Il a des investisseurs d'Avalanche, Solana, Terra et Polygon, il essaie donc de les examiner pour trouver les endroits les plus tolérants au risque pour commencer.
Super Apps
"D'une certaine manière, nous pourrions nous appeler agnostiques à la blockchain, mais d'une autre manière, nous sommes multichaînes", a déclaré Gok.
Si une entreprise de cryptographie peut débloquer cela, cela pourrait être puissant. En Chine, où il existe une culture de super applications (une application qui fait presque tout pour un consommateur), l'application de paiement d'Alipay est devenu le plus grand fonds commun de placement au monde en offrant aux utilisateurs de détail une meilleure option d'épargne.
Jusqu'à présent, personne n'a vraiment réussi à le faire en Occident, mais les entrepreneurs continuent de se tourner vers l'Asie et espèrent copier ce succès.
