Corporate Venture Capitalists (CVCs) boomt im Startup-Bereich, da große Unternehmen die rasante Innovation und das originelle Denken von Unternehmern nutzen möchten.
Für Startups kann die Inanspruchnahme von Mitteln aus CVCs viele Vorteile mit sich bringen, einschließlich neuer Möglichkeiten für Marketing, Partnerschaften und Vertriebskanäle. Dennoch sollte kein Gründer einen Unternehmensinvestor als „nur einen weiteren VC“ betrachten. CVCs haben ihre eigenen Prioritäten, strategischen Ziele und Regeln.
Bei der Auswahl eines CVC für die Aufnahme von Verhandlungen ist es der wichtigste Schritt, im Voraus Ihre eigene Sorgfalt walten zu lassen. Das Ziel eines Unternehmers ist es, die perfekte Partner zu finden, um mit Ihnen zusammenzuarbeiten und Sie beim Wachstum Ihres Unternehmens zu unterstützen. Bevor Sie mit der Erörterung von Begriffen beginnen, sollten Sie verstehen, was das Interesse des CVC an Risikoinvestitionen antreibt.
Während traditionelle VCs rein finanziell ausgerichtet sind, können CVCs aus einer Vielzahl von Gründen im Venture-Spiel sein, einschließlich der Suche nach neuen Technologien, die eine Marktnachfrage nach ihren Produkten erzeugen könnten. Ein Beispiel ist der Alexa-Fonds von Amazon, der in aufstrebende Unternehmen investiert hat, die die Nutzung und Akzeptanz von Alexa vorantreiben. Alternativ möchte die Muttergesellschaft eines CVC möglicherweise in Technologien investieren, die ihnen helfen, ihre eigenen Produkte effizienter zu betreiben, z Comcast Ventures Investition in DocuSign.
Als Faustregel gilt, dass die größeren CVC-Fonds wie GV und Comcast in der Regel finanziell motiviert sind, was bedeutet, dass sie sich den Verhandlungen aus finanzieller Sicht nähern. Insofern ähnelt der Verhandlungsprozess eher einem institutionellen Fonds. Sie als Gründer müssen die Arbeit erledigen, um herauszufinden, was Ihren CVC antreibt - ist dies eine Möglichkeit zur Kundenakquise oder -verteilung? Oder suchen sie nach einer Quelle für Wissenstransfer und / oder bringen neue Technologien in ihre Muttergesellschaft?
„Sehen Sie sich vor den Verhandlungen immer das vorhandene Portfolio eines CVC an“, sagt Rick Prostko, Geschäftsführer bei Comcast Ventures. „Haben sie zu welchem Zeitpunkt und mit wem viel investiert? Anhand dieser Informationen sehen Sie das strategische Denken des CVC und können bestimmen, wie Sie sich zu Beginn der Verhandlungen am besten positionieren können. “
