قام عدد من المستثمرين في Seedrs ببناء محافظ متنوعة على Seedrs على مر السنين ، وتقييم فرص الاستثمار الجديدة كما تأتي ، في كل قطاع من الأغذية والمشروبات إلى العقارات. يوفر Seedrs منصة للمستثمرين لدعم الأعمال التجارية التي يؤمنون بها والمشاركة في نموها. الآن ، يمكنك التعرف على الأشخاص الذين يقفون وراء المحافظ.
جلسنا مع كبير مديري الحسابات والمستثمر الشغوف بدوام جزئي Martin Tippmann ، لمعرفة كيف دخل إلى عالم الاستثمار في الأسهم الخاصة ، وما الذي يجعل فرصة النمو هي المناسبة المناسبة.
-
كيف أصبحت مهتمًا أولاً بالاستثمار في الأسهم الخاصة وما الذي جذبك إلى Seedrs كخيار للقيام بذلك؟
لم يستغرق الأمر وقتًا طويلاً حتى أدركت أن أعلى المضاعفات قد تم إجراؤها بالفعل قبل الاكتتابات العامة الأولية للشركة في البورصة العامة.
في الوقت الذي بدأت فيه الاهتمام بالاستثمار في الأسهم الخاصة ، أصبحت أكثر وعيًا بمدى تعطل بيئة التمويل الجماعي في ألمانيا - في الواقع لا تزال مجزأة تمامًا حتى اليوم. في ألمانيا ، يمكن للشركات فقط إصدار ديون مبتدئة غير مضمونة في شكل قروض مشاركة ، وبناءً على تقييمات مبالغ فيها بشكل كبير ، دون إصدار أسهم. كانت هذه الفرص مليئة بالثغرات التي يمكن أن تترك المستثمرين بسهولة على جانب الطريق إذا تمكنت الشركات المعنية من الوصول إلى مسار نمو كبير.
تمكنني Seedrs من النمو جنبًا إلى جنب مع الشركات التي أستثمر فيها. لقد عرضت علي حقوق الأولوية ، والتي أمارسها غالبًا ، وأستخدم السوق الثانوية بجدية. لذلك ، بدلاً من اتخاذ قرار استثماري واحد وعدم الحصول على فرصة للاستثمار مرة أخرى أو جني الثمار ، لدي الحرية في تصفية Seedrs في وقت مبكر ، أو الاستمرار في دعم هذه الشركات أثناء المضي قدمًا في جمع المزيد من الأموال.
كم عدد الاستثمارات تقريبًا التي قمت بها على Seedrs؟
لقد استثمرت في حوالي 350 شركة ممولة من Seedrs في السنوات الست الماضية ، مع ما يصل إلى اثني عشر استثمارًا فرديًا في كل من أكثر شركات المحفظة رواجًا. في البداية ، كان أسلوبي هو الاستثمار قليلاً في كل شيء ، ثم متابعة منتدى المناقشة وتدفق تحديثات الأخبار لتلك الشركات أثناء نموها. خلال هذه الرحلة ، اكتشفت أنواع الأعمال التي أهتم كثيرًا بدعمها ، وتطبيق تلك المعرفة على تطوير محفظتي ككل.
ما هو أحد أول الاستثمارات التي قمت بها على المنصة؟
كان علي بصراحة البحث عن هذا الآن ، ولكن الغريب أنه كان يجب أن يكون إنتاجًا موسيقيًا. ومع ذلك ، لم تكن تلك الفرصة المحددة هي التي جذبتني إلى Seedrs ، بل بالأحرى إلى حداثة الاستثمار في الأسهم الخاصة بشكل عام.
كيف أعدتك خبرتك المهنية السابقة لبناء محفظة استثمارية ناجحة في فئة الأصول هذه؟
جزء من عملي في مجال التسويق ، لذا فقد اكتسبت نظرة على المشاريع المصممة جيدًا وطوابق العرض ، مما يسهل تحديد الشركات التي يمكنها الوصول إلى نقاط الاتصال التشغيلية وتسويقها. هذا ، إلى جانب تجربتي في الاستثمار في البورصة العادية ، شكلت قروض الند للند والتمويل المشفر بالفعل التخصص الذي أمتلكه الآن في مجال التكنولوجيا المالية ، و proptech ، و insurtech.
ما هي بعض العوامل أو المقاييس الرئيسية التي تبحث عنها عند الاستثمار في الشركات الخاصة على Seedrs؟
الطريقة التي يبني بها Seedrs كل صفحة حملة تجعل من السهل تحديد المقاييس الرئيسية المهمة التي يجب وضعها في الاعتبار عند تقييم فرص الاستثمار الجديدة. قوة فريق الشركة ، وضوح رؤيتها وسلامة رؤيتها ، ومقاييس نموها ، وبالطبع تقييمها كلها معايير أقوم بتقييمها قبل اتخاذ القرار.
ما الذي كان أحد أبرز نقاط محفظة Seedrs الخاصة بك؟ يمكن أن يكون هذا استثمارًا حقق أداءً جيدًا ، أو نشاطًا تجاريًا بمهمة تجدها ذات أهمية خاصة.
أول ما يتبادر إلى الذهن هو لاندباي، مقرض سوق الرهن العقاري ، والذي كان أحد استثماراتي السابقة. لقد واصلت الاستثمار عدة مرات حيث قاموا برفع جولات المتابعة. لم يكن مسار نموهم مثيرًا للإعجاب بشكل خاص فحسب ، بل كان تواصلهم مع المستثمرين ، سواء كان ذلك في منتدى المناقشة أو من خلال التقارير المالية ، متماسكًا ومتسقًا.
بصفتك مستثمرًا متمرسًا في Seedrs ، فقد شاهدت عددًا من التغييرات في طرح النظام الأساسي على مر السنين. التي كانت الأكثر قيمة بالنسبة لك ولماذا؟
هذا أمر لا يحتاج إلى تفكير ، يجب أن يكون إطلاق السوق الثانوية - خاصة مع نموذج السعر الثابت الذي تم اعتماده مؤخرًا. الآن ، إذا أجريت البحث الأساسي الصحيح ، فمن الممكن أن تتقدم خطوة واحدة عن فرصة جيدة ، عندما تكون بسعر جيد ، وقد نمت بالفعل منذ أن تم تحديد سعر سهمها الأخير. بمعنى آخر ، يمكنك شراء أسهم الشركة بشكل فعال في الوقت الحاضر بسعر من الماضي.
ما هي الشركات التي تعيش حاليًا على المنصة (أو التي تم إغلاقها مؤخرًا) هل تجدها الأكثر إثارة للاهتمام ولماذا؟
أنا مروحة كبيرة بذكاء، منصة الاستثمار التي تساعد الأشخاص على الاستثمار أو الادخار مباشرة من كشوف المرتبات. في رأيي ، إنهم يتتبعون السوق الصحيح تمامًا ، من خلال النهج والمنتج المناسبين ، في الوقت المناسب. لديهم نهج تسويق قوي للغاية يركز على العلامة التجارية وفريق جيد من خبراء الصناعة يساعدون في تقديم عرض مبتكر إلى السوق.
كان هناك مؤخرًا اتجاه نحو الاستثمار في شركات ذات عنصر استدامة أو خيري في نماذج أعمالها. هل هذا شيء تفكر فيه عند إنشاء محفظتك ، وإذا كان الأمر كذلك ، كيف تحدد الفرص المناسبة؟
أنا شخصياً أعتقد أن العمل الخيري والاستثمار غير متطابقين - وهذا هو الغرض من التبرعات. من ناحية أخرى ، يجب النظر إلى الاستدامة على أنها عامل مكافأة لحالة الاستثمار التي استوفت بالفعل المقاييس والمعايير التي تحدد فرصة نمو قوية. في حين أن الاستدامة يمكن أن تحدد المربع الأخير لاستثمار سليم ، يجب أن تظل دائمًا حذرًا حتى لا تتسبب العوامل العاطفية في تشويش قراراتك الاستثمارية.
قد يتردد بعض المستثمرين في الاستثمار في فئة الأصول هذه خلال الأوقات الصعبة مثل أزمة Covid-19. كيف أثر المناخ الاقتصادي الحالي على قراراتك الاستثمارية الآن ، والمضي قدما؟
فكر في الأمر بهذه الطريقة - مع كل أزمة تأتي الفرصة. على سبيل المثال ، بينما يتردد رأس المال الاستثماري في الاستثمار في هذا الوقت ، فإن العديد من الشركات ستخفض تقييماتها ، أو تقدم شروطًا أفضل قابلة للتحويل من أجل تأمين التمويل الذي يحتاجون إليه لربطهم بجولات أكبر. هذه فرصة يمكنك الاستفادة منها والاستفادة منها عندما يأتي التعافي حتماً.
ما النصيحة التي تقدمها للمستثمرين الجدد في فئة الأصول هذه؟
لا تستثمر مبالغ كبيرة على الفور لمجرد أن كل شيء يبدو جديدًا ومثيرًا. حتى إذا كنت قد استثمرت مبلغًا صغيرًا فقط في شركة تثير اهتمامك وتفي بالمعايير الخاصة بك ، فهناك دائمًا خيار الاستثمار في جولات وقائية ، أو في السوق الثانوية. وبهذه الطريقة ، مع نمو شهيتك للاستثمار بمرور الوقت ، وتعلم الأمور ، يمكنك الاستمرار في متابعة الأعمال المناسبة ودعمها.
من المهم أن تأخذ الوقت الكافي للتعلم ، من خلال طلب العروض التقديمية دائمًا وإجراء البحوث الخاصة بك ، ولكن يجب أيضًا الاستماع إلى غرائزك. إذا كنت على الحياد ، فحاول الترويج لفرصة الاستثمار التي تهتم بها إلى صديق أو زميل أو أحد أفراد الأسرة ، وشاهد كيف تهبط. لديك حق الوصول إلى موارد أكثر بكثير مما تعتقد.
ما الذي يجعلك مشغولاً عندما لا تستثمر في الشركات الناشئة؟
أنا أستمتع حقًا بالاستثمار في سوق الأوراق المالية والغرب المتوحش الذي يمثل أسواق العملات المشفرة. أشارك حاليًا في مجموعة صغيرة للعقل المدبر للاستثمار ، حيث يناقش الأفراد المتشابهون في التفكير فرص الاستثمار والحياة بشكل عام. إذا لم ألعب مع ابني البالغ من العمر ثلاث سنوات ، فأنا أستمتع بلعب لعبة فيديو أو الجلوس أمام فيلم أو مسلسل جيد.
ما أفضل اختراق في الحياة يمكنك التوصية به للحفاظ على العقل السليم أثناء الإغلاق؟
لا يزال يُسمح لي بالذهاب إلى المكتب ، لذا فإن الإغلاق لم يغير حياتي بنفس الطريقة التي تغير بها الآخرون. ومع ذلك ، قادمًا إلى حد ما من بطاطس الأريكة التي نصبت نفسها بنفسها ، فلا يوجد شيء أكثر إرضاءً من قراءة هذا الكتاب الذي كان جالسًا على طاولة بجانب سريرك ، أو إنهاء لعبة بدأتها ، أو المشي لمسافات طويلة لتصفية ذهنك.
ميكايلا سالومون
فريق دعم الحملة
المصدر: https://www.seedrs.com/learn/blog/investing/investor-interview-martin-tippmann
